آنچه درباره سقوط بانک سیلیکون ولی باید بدانید – بزرگترین شکست بانک از سال 2008

TOPLINE

بانک سیلیکون ولی تنها چند روز پس از اعلام زیان‌های بزرگ، شکست در تلاش برای جمع‌آوری سرمایه یا جستجوی خریدار و ایجاد بزرگترین ورشکستگی بانک در ایالات متحده از زمان رکود بزرگ، جمعه به شکلی دیدنی سقوط کرد.

حقایق اصلی

بانک سیلیکون ولی مستقر در کالیفرنیا بود بسته صبح جمعه توسط تنظیم کننده مالی ایالت، شرکت بیمه سپرده فدرال اعلام کرد که تبدیل شدن به بزرگترین بانک شکست خوردن از زمان بحران مالی 2008.

بسته شدن چند روز پر فراز و نشیب برای SVB - یک وام دهنده به استارت آپ های فناوری - پس از آن است. اعلام کرد روز چهارشنبه 21 میلیارد دلار اوراق بهادار را با ضرر 1.8 میلیارد دلار فروخت و به دنبال جذب 2.25 میلیارد دلار سرمایه بود. به دنبال فروش بود 1.25 میلیارد دلار سهام عادی و 500 میلیون دلار سهام ترجیحی قابل تبدیل، و قراردادی را با جنرال آتلانتیک برای فروش 500 میلیون دلار دیگر سهام عادی به شرط بسته شدن سایر سهام عادی اعلام کرد.

سهام شرکت مادر SVB Financial صبح جمعه پس از افت 64 درصدی در معاملات قبل از بازار، پس از افت 60 درصدی در روز پنجشنبه به دلیل سرعت سرمایه گذاران متوقف شد. سهام فروخته شد.

در میان نگرانی ها در مورد ثبات بانک، برخی از صندوق های سرمایه گذاری خطرپذیر، شامل صندوق بنیانگذاران پیتر تیل، به شرکت های پرتفوی توصیه کرد که پول خود را از SVB خارج کنند.

مدیر عامل گرگ بکر گفته شده مشتریان بانک به "آرام ماندن" و اینکه بانک "نقدینگی کافی" دارد طی یک کنفرانس تلفنی پنجشنبه.

SVB Financial پس از شکست تلاش‌ها برای افزایش سرمایه، در حال مذاکره برای فروش خود بود گزارش، اگرچه برنامه های پیدا کردن خریدار کنار گذاشته شد.

FDIC بانک ملی سانتا کلارا را برای محافظت از سپرده گذاران بیمه شده ایجاد کرد که حداکثر تا دوشنبه، 13 مارس، FDIC به سپرده های بیمه شده خود دسترسی خواهند داشت. جمعه اعلام کرد.

سایر بانک ها در بحبوحه شکست SVB به عنوان سرمایه گذار و تحلیلگر ضربه خوردند محدوده مشکلات دیگری مشابه آنچه که SVB با آن مواجه بود، از جمله بانک First Republic که سهام آن بود افتاد به میزان 52 درصد در معاملات اولیه - ارزش سهام آن در هفته گذشته 35 درصد کاهش یافته است.

واقعیت غافلگیرکننده

SVB 212 میلیارد دلار دارایی برای سه ماهه چهارم سال 2022 گزارش کرد که آن را به دومین ورشکستگی بزرگ بانک در تاریخ ایالات متحده تبدیل کرد، پس از واشنگتن موچال که در سال 2008 شکست این در حالی است که بانک تقریباً 300 میلیارد دلار دارایی داشت. بانک سیلیکون ولی رتبه بندی شده است شانزدهمین بانک بزرگ در ایالات متحده بر اساس دارایی های قبل از فروپاشی آن.

پیشینه اصلی

پس از رشد صنعت فناوری در طول همه گیری، مشتریان SVB سپرده میلیارد دلار، که بانک را از 60 میلیارد دلار کل سپرده در پایان سه ماهه اول 2020 به نزدیک به 200 میلیارد دلار دو سال بعد رساند. در حالی که سپرده ها وارد شد، SVB سرمایه گذاری در بدهی هایی مانند خزانه داری ایالات متحده و اوراق بهادار با پشتوانه وام مسکن، اما زمانی که فدرال رزرو شروع به افزایش نرخ بهره برای مبارزه با تورم کرد، ارزش سرمایه گذاری های SVB کاهش یافت. نرخ بهره بالاتر نیز بر مشتریان SVB تأثیر گذاشت: Startup بودجه با پرهزینه‌تر شدن جمع‌آوری سرمایه خصوصی که باعث شد مشتریانش وجوه خود را برداشت کنند، شروع به خشک شدن کرد. در میان افزایش برداشت‌ها، SVB دارایی‌هایی را فروخت (از جمله اوراق قرضه‌ای که به دلیل افزایش نرخ بهره ارزش خود را از دست داده بودند) ایجاد شده 1.8 میلیارد دلار ضرر.

مماس

شکست SVB در روز جمعه و بانک ارزهای دیجیتال سیلورگیت روز چهارشنبه باعث ترس از پرخاشگری و مقایسه های ناراحت کننده ای را با رکود بزرگ انجام داد. ابراهیم پوناوالا، تحلیلگر Bank of America گفت، برخی تحلیلگران معتقدند که نگرانی‌های سرایت در پرتو «مسائل خاص در بانک‌های فردی» بیش از حد افزایش می‌یابد، زیرا SVB و Silvergate عمدتاً در صنایع آسیب‌پذیر به نرخ‌های بهره بالاتر (ارزهای رمزنگاری، استارت‌آپ‌ها و سرمایه‌های خطرپذیر) و بسیاری از بانک‌ها فعالیت می‌کنند. دارند گسترده تر پایگاه های مشتریان ولی سهام برخی از بزرگترین بانک های کشور، از جمله جی پی مورگان، ولز فارگو و سیتی گروپ، روز جمعه پس از رکود در روز پنجشنبه، رکود داشتند.

برای مطالعه بیشتر

تعطیلی SVB توسط رگولاتور کالیفرنیا پس از سقوط سهام بانک در میان آشفتگی (فوربس)

بزرگ‌ترین ورشکستگی بانک‌ها از زمان رکود بزرگ، ترس‌های «بیش از حد» از سرایت را ایجاد می‌کند – اما خطرات بزرگ همچنان ادامه دارد (فوربس)

توضیح دهنده: چه چیزی باعث شکست بانک سیلیکون ولی شد؟ (رویترز)

چرا SVB توسط بانک مورد ضربه قرار گرفت و به کجا می تواند منجر شود (بلومبرگ)