چگونه رکود بر سرمایه گذاران تاثیر می گذارد

کلاهبرداریهای کلیدی

• علیرغم هیاهو، افت بازار سهام نشانگر ضعیفی از رکودهای بالقوه است
• درک نحوه تعامل سهام، اقتصاد و چرخه تجاری می تواند به گسترش درک مالی شما کمک کند
• در صورت وقوع رکود، سرمایه‌گذاری در موقعیت‌های دفاعی، سرمایه‌گذاری‌های سود سهام و املاک و مستغلات می‌تواند به شما در مقابله با رکود کمک کند.

بازار سهام به تجاوز به قلمرو بازار نزولی ادامه می‌دهد و S&P 500 از ژانویه تقریباً 18 درصد کاهش یافته است. Nasdaq-100 در حال حاضر از یک پیک نیک با خرس ها با کاهش 29 درصدی شش ماهه لذت می برد. و برخی از سرمایه گذاران فکر می کنند که فعالیت های اوراق قرضه فعلی همراه با افزایش نرخ بهره باعث ایجاد مشکل در افق می شود.

در طول دوره های چنین نوسانات بالایی، طبیعی است که نگران سقوط بازار یا رکود اقتصادی در آینده باشیم. این موضوع در شرایطی که تورم نزدیک به بالاترین حد 40 سال گذشته است و بازار مسکن نفس می کشد، دو برابر درست است.

اما در واقع، افت بازار سهام نشانگر ضعیفی از رکودهای بالقوه است. به عنوان مثال، بازار قبل از رکود سال 2001 کاهش یافت، اما قبل از 6 رکود بین سال‌های 1953-1990 از کشور نزولی اجتناب کرد. علاوه بر این، سقوط بازار سهام سه هشدار نادرست را بین سال‌های 1962 و 1987 نشان داد.

درک نحوه تعامل سهام و اقتصاد می تواند به شما کمک کند تا درک خود را از هر دو عمیق تر کنید. و هیچ کدام از اینها به این معنی نیست که شما باید بازارهای رو به کاهش را نادیده بگیرید - اغلب، آنها نشانه یک مشکل اساسی هستند. (در این مورد، بدبینی سرمایه گذار و مصرف کننده است.)

و حتی اگر در مورد چشم انداز مالی آینده خود احساس خوبی دارید، مهم است که بدانید رکود چگونه بر سرمایه گذاران تأثیر می گذارد.

رکود و کاهش بازارها

عملکرد بازار سهام بر اساس انتظارات سرمایه گذار، مبانی تجاری و چرخه های بازار است. و در حالی که ما اغلب افزایش سهام را با روزهای خوب و کاهش سهام را با بد مرتبط می‌دانیم، این همیشه درست نیست. در واقع، 7 مورد از 13 رکود اقتصادی از سال 1945 باعث سود - نه ضرر - شد.

به عبارت دیگر، رکود همیشه قبل از یک بازار نزولی نیست. (اگرچه این دو می توانند در شرایط نامناسب از یکدیگر تغذیه کنند.)

رکود می تواند در هر زمانی به هر کشوری ضربه بزند و ممکن است ناشی از عدم تعادل اقتصادی، بحران های مالی، بیماری های همه گیر یا جنگ های تجاری باشد. در طول این دوره ها، هزینه های مصرف کننده و مشاغل، نرخ اشتغال و دستمزدها به طور کلی کاهش می یابد که منجر به کاهش تولید اقتصادی می شود.

علاوه بر این، رکودها به طور مساوی بر اقتصاد تأثیر نمی گذارند. به عنوان مثال، ملزوماتی مانند خواربار و خدمات آب و برق اغلب عملکرد خوبی دارند، در حالی که صنایع دوره ای مانند مسافرت متحمل ضرر بیشتری می شوند.

رکودها و چرخه های تجاری

رکود و انبساط هر دو بخشی از چرخه عادی اقتصاد هستند. به طور کلی، رکود به طور متوسط ​​حدود 10 ماه طول می کشد، در حالی که رکود ممکن است چند ماه تا بیش از یک دهه طول بکشد.

برای درک اینکه چگونه رکود بر سرمایه گذاران تأثیر می گذارد، درک چرخه اقتصادی اساسی مفید است:

• فاز 1 - اوج: اقتصاد در طول یک دوره اوج، از اشتغال بالا، درآمد رو به رشد و تولید ناخالص داخلی و تورم متوسط ​​تا بالا برخوردار است. بازار سهام ممکن است عملکرد خوبی داشته باشد زیرا کسب و کارها از سودهای بزرگ برخوردار هستند.
• فاز 2 - رکود: پس از یک دوره رشد، درآمد، اشتغال و تولید ناخالص داخلی کاهش می یابد. قیمت سهام ممکن است با گزارش کسب و کارها از اخراج و کاهش سود کاهش یابد. بازارها ممکن است بی ثبات شوند و نوسانات وحشی را تجربه کنند.
• فاز 3 - فرورفتگی ها: زمانی که فعالیت های مخارج و سرمایه گذاری کاهش یابد، رکود به پایان می رسد. کسب و کارها و سهام به حالت بهبودی می روند زیرا قیمت های پایین مصرف کنندگان و سرمایه گذاران را به طور یکسان جذب می کند.
• فاز 4 - بهبود و توسعه: با افزایش دستمزدها، وام دهی و هزینه ها، اقتصاد دوباره رشد می کند. کسب‌وکارها کارگران بیشتری استخدام می‌کنند و نوآوری را پیش می‌برند، که باعث می‌شود تورم کم و کند شروع شود.

بادهای مخالف فعلی

ایالات متحده - و بقیه جهان - در حال حاضر در مکان غیرعادی قرار دارند. در حالی که در سال گذشته از رشد دستمزد بالا و سودهای کسب و کار رکوردشکنی برخوردار بوده ایم، در هر صنعتی با کمبود زنجیره تامین، تورم فزاینده و بازارهای مسکن و سرمایه گذاری سرسام آور مواجه هستیم.

متأسفانه، به نظر می رسد که بیشتر این رشد به خاطر رشد باشد. به عبارت دیگر، قیمت های بازار ممکن است دیگر توسط عوامل بنیادی حمایت نشوند.

با این حال، هیچ یک از این بادهای مخالف به تنهایی برای سقوط ما به رکود کافی نیست. در عوض، اگر با یک رکود مواجه شویم، احتمالاً به دلیل همه این عوامل است که اقتصاد را به یکباره گرم می کند و به دنبال آن یک اصلاح شدید به واسطه افزایش نرخ بهره فدرال رزرو انجام می شود. در حال حاضر، بسیاری پیش بینی کرده اند که پس از دو سال سود و عملکرد نجومی، "فرود نرم" وجود نخواهد داشت.

ایستادن در موقعیت قدرت

علیرغم این همه باد مخالف، بسیاری از خانوارهای آمریکایی از موضع قدرت به رکود بالقوه نگاه می کنند.

اگرچه تورم بالا همچنان بسیاری را در جیب خود فرو می برد، سال 2021 نیز تولید شد بزرگترین رشد تولید ناخالص داخلی از سال 1984. در واقع، اقتصاد ایالات متحده 3 درصد بزرگتر از سال 2019 است، حتی اقتصاد خانه نشینی در سال 2020 را به خود اختصاص می دهد.

علاوه بر این، داده های جدید نشان می دهد که بیشتر رشد سال گذشته به جیب آمریکایی ها کشیده شده است. بر اساس آخرین تخمین ها، نیمه پایینی کشور همچنان بدون توجه به محرک های بیماری همه گیر، شاهد پیشرفت است.

پس از تعدیل تورم، کمترین 50 درصد در نردبان ملی شاهد رشد 10.9 درصدی درآمد نیروی کار و سرمایه در سال گذشته بود. به لطف افزایش رقابت کارفرمایان، افزایش دستمزدها در سال 25 بیشترین تأثیر را بر 2021 درصد پایین‌ترین آمریکایی‌ها گذاشت. موسسه تحقیقاتی ADP و اداره کار نشان می دهد که دستمزدهای ایالات متحده در سال گذشته 4 درصد افزایش یافته است.

و اگر این کافی نبود، مردم آمریکا اکنون زیرساخت‌ها، مهارت‌ها و آموزش‌های لازم برای کار از خانه را در صورت اخراج بالقوه دارند.

به عبارت دیگر، اگر شاهد رکود باشیم، این رکود از موضع ضعف نیست، بلکه از موضع قدرت خواهد بود.

سرمایه گذاری در دوران رکود

اما حتی اگر وضعیت مالی شخصی شما خوب باشد، اگر اقتصاد کاهش یابد، خوب است که از سرمایه سرمایه گذاری شده خود محافظت کنید. و در حالی که سرمایه گذاری های ضد رکود وجود ندارد، برخی از اوراق بهادار و استراتژی ها ممکن است بهتر از سایرین طوفان را تحمل کنند.

موقعیت (دفاعی) را در نظر بگیرید

یکی از راه‌های کسب سود (یا کاهش ضرر) در شرایط رکود، گرفتن موقعیت‌های دفاعی است. این استراتژی به ویژه برای سرمایه گذاران ریسک گریز و در سن بازنشستگی مفید است.

سرمایه گذاری های نقدی و با درآمد ثابت مانند سی دی، اوراق خزانه و وجوه بازار پول همگی می توانند به حفظ وجوه شما کمک کنند. سرمایه‌گذاری‌های غیر چرخه‌ای مانند آب و برق، مراقبت‌های بهداشتی، انرژی، مالی و کالاهای مصرفی نیز ممکن است با کمترین ضرر و زیان کاهش یابد.

با این حال، اگر بازار افزایش یابد، خطر از دست دادن سودهای بالقوه را دارید.

به سود سهام خرید کنید

نگهداری سهام سود سهام نه تنها ضررهای ناشی از رکود را به حداقل می رساند، بلکه می تواند بازده مادام العمر شما را به حداکثر برساند. سود سهام درآمد منفعل ایجاد می کند که می تواند سود شما را حتی زمانی که قیمت ها پایین است افزایش دهد.

به طور خاص، شما ممکن است به دنبال اشراف سود سهام باشید، که شرکت هایی هستند که سالانه سود سهام خود را برای حداقل 25 سال متوالی افزایش داده اند.

املاک و مستغلات

زمانی که رکود شروع می‌شود و قیمت مسکن کاهش می‌یابد، شما این شانس را دارید که املاک و مستغلات را با قیمت ارزان خریداری کنید. اما مجبور نیستید خانه ها را ورق بزنید یا املاک را اجاره کنید تا سود ببرید. تراست های سرمایه گذاری املاک و مستغلات (REIT) به شما این امکان را می دهد که از کار سخت دیگران سود ببرید بدون اینکه دست خود را کثیف کنید. (فقط مراقب نرخ های مالیات بالاتر باشید.)

استراتژی های ارزشی

سرمایه گذاران ارزشی به سهام در حال کاهش به عنوان معامله هایی در انتظار وقوع نگاه می کنند. شرط بندی بر روی سهام با کیفیت با قیمت های پایین به این معنی است که وقتی اقتصاد بهبود می یابد، ممکن است سودهای بیشتری را مشاهده کنید. (حتی اگر چند سال طول بکشد تا تحقق یابد.)

استراتژی های خرید و نگهداری

راه دیگر برای مبارزه با رکود این است که ... نه. بسیاری از سرمایه گذاران خرید و نگهداری، رکود را کمی بیشتر از کاهش کوتاه مدت در افق بلندمدت خود در نظر می گیرند. به این ترتیب، آنها در درجه اول سرمایه‌گذاری‌هایی را می‌خرند که مایل به نگه داشتن آنها هستند و اخبار را نادیده می‌گیرند.

اجازه ندهید رکود بر شما تأثیر بگذارد (بیش از حد)

در مواقع نامشخص غرق شدن در عناوین روز قیامت آسان است. اما یک نفس عمیق و یادآوری برنامه درازمدت شما می تواند زندگی را کمتر ترسناک به نظر برساند. در واقع، سرمایه گذاران بلندمدت نباید رکود را یک تهدید – بلکه یک فرصت در نظر بگیرند.

با این حال، این رکود اقتصادی را از نظر احساسی آسان نمی کند. به همین دلیل است که شما Q.ai دارید.

با کیت های سرمایه گذاری با پشتوانه هوش مصنوعی Q.ai، بدون توجه به آب و هوا، می توانید هوشمندانه ترین حرکت ها را برای بازار فعلی انجام دهید. و با ما کاملا جدید سنبله گاز و کیت های پخش باند، ما اکنون بیش از هر زمان دیگری راه هایی برای تنوع بخشیدن به دارایی های شما داریم.

و فراموش نکنید که روشن کنید محافظت منفی برای امنیت مالی بیشتر و حفاظت از ریسک رکود.

امروز Q.ai را برای iOS دانلود کنید برای محتوای عالی Q.ai و دسترسی به بیش از ده ها استراتژی سرمایه گذاری مبتنی بر هوش مصنوعی. فقط با 100 دلار شروع کنید. بدون کارمزد یا کمیسیون