بافت گفت: «ما در زمان‌بندی خوب نبوده‌ایم، در این که بفهمیم چه زمانی برای پول خودمان کافی هستیم، خوب عمل کرده‌ایم.»
برکشایر هاتاوی (Ticker BRK/A، BRK/B) در این سال خریدار فعال سهام بوده است، عمدتاً در سه ماهه اول که بیش از 50 میلیارد دلار خرید کرد.
برخی از این خریدها در حال حاضر به نظر می رسد در قرمز هستند، به ویژه
سیتی گروپ
(ج) ،
پارامونت گلوبال
(PARA)، و سازنده چاپگر و رایانه شخصی
HP
(
HPQ
), است بارون برآوردها این بدان معناست که سرمایه گذاران می توانند این سهام را با قیمتی کمتر از مبلغی که بافت یا دو معاون سرمایه گذاری او، تاد کامبز و تد وشلر، برای سهام پرداخت کرده اند، خریداری کنند.
است بارون تخمین می زند که برکشایر به طور متوسط حدود 35 دلار برای هر سهم HP پرداخت کرده است، در مقابل قیمت بسته شدن آن در روز دوشنبه 26.94 دلار و حدود 58 دلار برای هر سهم برای سیتی گروپ، در مقابل قیمت فعلی 48.26 دلار. ما تخمین می زنیم که برکشایر به طور متوسط حدود 32 دلار برای هر سهم برای پارامونت، مادر CBS، در مقابل بسته شدن 23.10 دلار در روز دوشنبه پرداخت کرده است. برکشایر هیچ اظهارنظری فوری نداشت.
برکشایر حدود 2.6 میلیارد دلار از سیتی گروپ را در اختیار دارد. 1.8 میلیارد دلار از Paramount و 3.3 میلیارد دلار HP، بر اساس دارایی های گزارش شده آن در 30 ژوئن.
میانگین هزینه برکشایر برای این سه سرمایه گذاری فاش نشده است، اما Barron's آنها را بر اساس میانگین قیمت آنها از 22 فوریه تا 15 مارس برآورد می کند، زمانی که برکشایر عمده خرید خود را در سه ماهه اول انجام داد. بافت در نشست سالانه به آن پنجره اشاره کرد و گفت که برکشایر از کاهش بازار در این دوره سه هفته‌ای برای خرید تهاجمی سهام استفاده کرد.
خریدهای بزرگ برکشایر از
Occidental Petroleum
(OXY) امسال در سیاه هستند. برکشایر در اوایل سال 2022 خرید خود را آغاز کرد و به طور پیوسته در اوایل آگوست به دارایی های خود اضافه کرد و این شرکت اکنون 188 میلیون سهام Occidental، 20 درصد از سهام، به ارزش 12 میلیارد دلار را در اختیار دارد. برآورد بارون، بر اساس پرونده های برکشایر، مبنی بر اینکه این شرکت حدود 54 دلار برای هر سهم برای بخش عمده ای از سهام خود در تولیدکننده بزرگ انرژی پرداخت کرده است. Occidental روز دوشنبه با قیمت 64.68 دلار برای هر سهم بسته شد.
برکشایر بیشتر سهام بزرگ خود را در آن خرید
دستکش
(CVX) در سه ماهه اول، پرداخت چیزی که تخمین می زنیم حدود 155 دلار برای هر سهم در این سه ماه است، در مقابل قیمت فعلی نزدیک به 157 دلار. برکشایر اکنون حدود 25 میلیارد دلار از شرکت شورون را در اختیار دارد.
به نظر می‌رسد که برکشایر در نگهداری از آن در وضعیت قرمز قرار دارد
اکتیویژن بلیزارد
(ATVI)، که در سه ماهه اول به میزان قابل توجهی آن را در حدود 80 دلار برای هر سهم خریداری کرد، در مقابل بسته شدن روز دوشنبه حدود 76 دلار.
بافت در نشست سالانه گفت که امسال اکتیویژن را خریداری کرده است
مایکروسافت
"
قرارداد ژانویه برای خرید این سازنده بازی های ویدیویی به قیمت 69 میلیارد دلار یا هر سهم 95 دلار. یا Combs یا Weschler در اواخر سال 2021 یک موقعیت کوچکتر خریداری کرده بودند.
دیدگاه بافت این بود که گسترش آربیتراژ Activision جذاب است. گسترش گسترده - در حال حاضر حدود 19 دلار در هر سهم - منعکس کننده نگرانی های ضد تراست است. او به دارندگان شرکت Berkshire گفت که نمی‌داند شرکت‌های عادی ضد انحصار چگونه عمل خواهند کرد، اما "یک چیزی که ما می‌دانیم این است که مایکروسافت پول دارد." برکشایر حدود 6 میلیارد دلار از اکتیویژن را در اختیار دارد.
بافت نگفته است که آیا او یا کامبز یا وشلر سرمایه گذاری های HP، Paramount یا Citigroup را خریده اند یا خیر. Combs و Weschler حدود 10 درصد از سهام برکشایر را در اختیار دارند که در 340 ژوئن مجموعاً 30 میلیارد دلار بود.
دارایی های بزرگتر برکشایر با 5 میلیارد دلار یا بیشتر، متعلق به بافت است، در حالی که دارایی های کوچکتر در محدوده 1 تا 3 میلیارد دلار اغلب متعلق به Combs و Weschler است.
برخی از سرمایه گذاران فکر می کنند دارایی های برکشایر در سهام هایی مانند جنرال موتورز (GM)،
Amazon.com
(AMZN) ،
ارتباطات منشور
(CHTR) ،
دانه برف
(برف) و
داویتا
(DVA) احتمالاً توسط Combs یا Weschler آغاز شده است.
در زمان بندی، بافت در جلسه گفت که او اغلب خوشحال است اگر سهامی پس از خرید اولیه برکشایر کاهش یابد تا بتواند بیشتر خرید کند و اینکه او فرصت بزرگ بازار را در مارس 2020، زمانی که بازار قبل از صعود به ارتفاعات جدید سقوط کرد، کاملاً از دست داد. . برکشایر در سال 2020 یک خریدار سبک سهام بود.
برکشایر همچنین در سال‌های اخیر معاملات بیشتری را در مورد سهام خود انجام داده است - برخلاف دیدگاه غالباً بیان شده بافت که دوره نگهداری مورد علاقه او برای همیشه است.
برکشایر دارایی های شرکت هواپیمایی خود را در سه ماهه دوم سال 2020 فروخت و بیشتر سهام خود را در
ولز فارگو
(WFC) ،
جی پی مورگان چیس
(JPM) و
گلدمن ساکس
(GS) در سال 2020. فروش سهام بانکی به خوبی زمان بندی نشده بود. و Berkshire برخی از سهام دارو را از جمله به فروش رسانده است
AbbVie
(ABBV) و Merck (MRK) که در اواخر سال 2020 خریداری کرد.
برای نوشتن به اندرو باری در [ایمیل محافظت شده]