داده های مشتقات بیت کوین نشان می دهد که پمپ قیمت بیت کوین بالای 18 هزار دلار آسان نخواهد بود

معامله گران ممکن است اکنون خوشحال شوند که قیمت بیت کوین به بالای 17,400 دلار رسیده است، اما 27 روز طولانی از بیت کوین گذشته است.BTC) آخرین بار مقاومت 17,250 دلاری را شکست. 

در 13 دسامبر، پس از یک حرکت جانبی دو هفته‌ای، بیت کوین رشد 6.5 درصدی را به سمت 18,000 دلار ثبت کرد و اگرچه حرکت فعلی همچنان فاقد قدرت است، معامله‌گران بر این باورند که آزمون مجدد مقاومت 18,250 دلاری ممکن است.

برای شروع هفته، شاخص S&P 500 در 26 ژانویه به بالاترین سطح خود در 9 روز گذشته رسید. داده های ضعیف اقتصادی قبلاً انتظار سرمایه گذاران را برای افزایش آهسته تر نرخ بهره توسط فدرال رزرو ایالات متحده و شاخص قیمت مصرف کننده 12 ژانویه افزایش داده بود. گزارش CPI) می تواند به این انتظار اعتبار بخشد.

در 6 ژانویه، داده‌های خرده‌فروشی آلمان نشان داد که در نوامبر 5.9 درصد نسبت به سال قبل کاهش داشته است. در ایالات متحده، فعالیت های اقتصادی در بخش خدمات در دسامبر پس از 30 ماه رشد متوالی کاهش یافت. شاخص مدیر خرید خدمات (PMI) 49.6٪ بود و قرائت های زیر 50٪ معمولاً به سمت یک اقتصاد ضعیف نشان می دهد.

سرمایه گذاران مشتاقانه منتظر انتشار شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) در 12 ژانویه هستند، که به احتمال زیاد دیکته می کند که آیا فدرال رزرو نرخ بهره را 25 واحد پایه یا 50 در اوایل فوریه افزایش خواهد داد. اقتصاددانان انتظار دارند این گزارش نشان دهد که تورم در 6.6 ماه منتهی به دسامبر 12 درصد افزایش یافته است، بنابراین یک CPI ضعیف تر از حد اجماع می تواند عملکرد بازارها را بیشتر تقویت کند.

با این حال، تاثیرات یک بازار نزولی یک ساله به عنوان مدیر دارایی دیجیتال همچنان ادامه دارد طبق گزارش ها، Osprey Funds اخراج شده است اکثر کارکنان خود در نیمه دوم سال 2022. این شرکت سرمایه گذاری محصولات رمزنگاری را برای حساب های کارگزاری سرمایه گذاران معتبر خود، از جمله تراست، ارائه می دهد.

تحلیلگران باید روی آن تمرکز کنند مشتقات بیت کوین برای درک اینکه آیا اقدام مثبت اخیر قیمت در نهایت باعث مثبت شدن احساسات سرمایه گذاران ارزهای دیجیتال شده است یا خیر.

حق بیمه آتی نشان می دهد که احساسات به آرامی در حال بهبود است

معامله گران خرده فروشی معمولا از معاملات آتی سه ماهه به دلیل تفاوت قیمت آنها با بازارهای نقدی اجتناب می کنند. در همین حال، معامله‌گران حرفه‌ای این ابزارها را ترجیح می‌دهند، زیرا از نوسانات نرخ‌های تامین مالی جلوگیری می‌کنند. قرارداد آتی دائمی.

حق بیمه سالانه آتی دو ماهه باید بین +4٪ تا +8٪ در بازارهای سالم معامله شود تا هزینه ها و ریسک های مرتبط را پوشش دهد. بنابراین، هنگامی که معاملات آتی زیر چنین محدوده ای معامله می شود، عدم اطمینان خریداران اهرمی را نشان می دهد - معمولاً یک شاخص نزولی.

نمودار بالا حرکت مثبت برای حق بیمه آتی بیت کوین را نشان می دهد که از 3% تخفیف در 30 دسامبر به 1% مثبت فعلی بهبود یافت. اگرچه هنوز در منطقه خنثی به نزولی است، اما نشان دهنده بدبینی کمتری نسبت به 13 دسامبر است، قبل از اینکه قیمت بیت کوین به 18,000 دلار برسد. با این حال، تقاضا برای اهرم 17,000 دلار بر اساس متریک خجالتی است.

قبل از نتیجه گیری سریع، معامله گران باید تجزیه و تحلیل کنند بازارهای آپشن بیت کوین برای حذف عوامل خارجی خاص برای ابزار آتی.

گزینه ها ریسک های مشابهی را برای صعود و نزول قیمت گذاری می کنند

چوله دلتای 25 درصدی نشانه ای گویا است زمانی که بازارسازان و میزهای آربیتراژ برای محافظت از سمت بالا یا نزولی بیش از حد هزینه می کنند.

در بازارهای نزولی، سرمایه‌گذاران گزینه‌ها شانس بیشتری برای کاهش قیمت می‌دهند که باعث می‌شود شاخص انحراف به بالای 10 درصد برسد. از سوی دیگر، بازارهای صعودی تمایل دارند اندیکاتور انحراف را به زیر 10-% هدایت کنند، به این معنی که گزینه های فروش نزولی تخفیف داده می شوند.

انحراف دلتا در 8 ژانویه به 9 درصد رسید، که نشان می دهد معامله گران گزینه ها ریسک های مشابهی را برای صعود و نزول قیمت گذاری می کنند. مهمتر از آن، سطح فعلی پایین‌ترین سطح از 8 نوامبر یا از تاریخ XNUMX نوامبر است انفجار صرافی FTX.

حتی اگر تمایلی به اهرم‌های طولانی با استفاده از معاملات آتی بیت‌کوین وجود نداشته باشد، گزینه‌های معاملاتی نهنگ‌ها و بازارسازان با تبدیل شدن به پشتیبانی ۱۷۰۰۰ دلاری راحت‌تر می‌شوند.

اگرچه شواهدی وجود ندارد که نشان دهد پمپ 18,250 دلار در حال ساخت است، طبق داده های مشتقات، حداقل معامله گران ریسک گریز کمتری دارند.

نظرات ، افکار و نظرات بیان شده در اینجا تنها نویسندگان است و لزوماً دیدگاه ها و نظرات Cointelegraph را منعکس نمی کنند یا نشان دهنده آن نیستند.