VC ها از استارتاپ ها می خواهند که وجوه خود را از بانک سیلیکون ولی برداشت کنند

شرکت‌های سرمایه‌گذاری خطرپذیر در هر دو سوی اقیانوس اطلس از شرکت‌های پرتفوی خود خواسته‌اند تا پول خود را از وام‌دهنده‌ای درگیر خارج کنند. بانک دره سیلیکون، تشدید ترس از فرار در بانک متمرکز بر فناوری.

سهام بانک سیلیکون ولی روز پنجشنبه پس از افشای این که باید سرمایه خود را با افزایش 60 میلیارد دلاری سهام از سوی سرمایه گذاران از جمله جنرال آتلانتیک تقویت کند، 2.25 درصد سقوط کرد. سهام این شرکت در معاملات پیش از بازار روز جمعه 60 درصد دیگر کاهش یافت.

SVB یک بانک بزرگ در فضای راه اندازی فناوری است که در طول چهار دهه فعالیت خود با جامعه VC ارتباط برقرار کرده است. ارائه خدمات بانکداری سنتی و همچنین تأمین مالی پروژه های فناوری، به عنوان ستون فقرات صنعت سرمایه گذاری خطرپذیر در ایالات متحده در نظر گرفته می شود.

وجوه VC متعدد، از جمله بازیگران اصلی مانند Founders Fund، Union Square Ventures و Coatue Management به شرکت‌های موجود در پرتفوی خود توصیه کرده‌اند وجوه خود را از SVB خارج کنند تا از خطر گرفتار شدن در شکست احتمالی بانک جلوگیری کنند. به گفته بنیانگذاران دارای حساب در این بانک که به شرط ناشناس ماندن با CNBC صحبت کردند، مسدود کردن وجوه در SVB می تواند برای یک استارتاپ پول سوز مرگبار باشد.

Pear VC، یک شرکت VC در مراحل اولیه مستقر در سانفرانسیسکو، از شبکه پرتفوی خود خواست تا وجوه خود را از SVB در روز پنجشنبه برداشت کند. مجموعه گلابی شامل پایگاه داده منبع باز Edge DB و پلتفرم مدیریت حقوق و دستمزد Gusto است.

آنا نیتچکه، از Pear's، گفت: «با توجه به وضعیت بانک سیلیکون ولی که مطمئن هستیم همه شما در حال تماشای آن هستید، می‌خواستیم تماس بگیریم و توصیه کنیم که هرگونه سپرده نقدی ممکن است با SVB داشته باشید به پلتفرم بانکی دیگری منتقل کنید. مدیر ارشد مالی، در ایمیلی به بنیانگذاران که توسط CNBC دریافت شده است.

در این بازار، یک بانک مرکزی پول بزرگتر (فکر کنید سیتی بانک، جی پی مورگان چیس، بانک آمریکا) بهترین گزینه است، اما به اقتضای زمان، ممکن است بتوانید با پلتفرم های بانکی کوچکتر مانند PacWest سریعتر حساب های موقت باز کنید. ، مرکوری یا بانک اول ریپابلیک."

وقتی CNBC با گلابی تماس گرفت فوراً برای اظهار نظر در دسترس نبود.

SVB بلافاصله در پاسخ به سوال CNBC که آیا دارایی های کافی برای پردازش برداشت از استارت آپ ها در اختیار دارد یا خیر، پاسخ نداد.

نابودی کریپتومحور سیلورگیت بانک و فشار بر بانک سیلیکون ولی در این هفته برخی از بنیانگذاران را به یاد بحران مالی سال 2008 انداخت که در آن بانک ها در جریان ورشکستگی وام مسکن سقوط کردند.

SVB با یک محیط سخت تامین مالی فناوری دست و پنجه نرم می کند زیرا بازار IPO سرد است و VC ها در شرایط ضعیف تر اقتصاد کلان و افزایش نرخ های بهره محتاط هستند.

در روزهای اوج فناوری در سال‌های 2020 و 2021، نرخ‌های بهره بسیار پایین به این معنی بود که افزایش سرمایه برای استارت‌آپ‌ها بسیار آسان‌تر بود.

با افزایش نرخ‌ها، ارزش‌گذاری شرکت‌ها چیزی شبیه به بازنشانی شده است، و شرکت‌های دارای پشتوانه سرمایه‌گذاری در حال کاهش هستند زیرا بازار سرمایه‌گذاری VC با کاهش رشد مواجه است. حتی با کاهش دورهای تأمین مالی، استارت آپ ها مجبورند برای پوشش سربار خود، از طریق سرمایه های نقدی جمع آوری شده از دوره های قبلی صرفه جویی کنند.

این خبر بدی برای SVB است، زیرا به این معنی است که شرکت‌ها مجبور به تخلیه سپرده‌های بانکی در زمانی شده‌اند که در حال از دست دادن پول نقد مازاد سرمایه‌گذاری شده در اوراق بدهی ایالات متحده است، که اکنون پس از افزایش نرخ‌های فدرال رزرو کاهش یافته است.

Hoxton Ventures، یک شرکت VC مستقر در لندن، به بنیان‌گذاران توصیه می‌کند که دو ماه سرمایه یا سرمایه خطرپذیری را که برای تامین مالی سربار استفاده می‌کنند، از SVB خارج کنند.

حسین کانجی، شریک موسس هاکستون، در یادداشتی به بنیانگذاران روز پنجشنبه، گفت: «ما دیدیم که برخی از سرمایه‌ها به SVB اعتماد دارند. ما شاهد صندوق های دیگری هستیم که شرکت ها را تشویق به برداشت وجوه خود از SVB می کنند. باید دید همه اینها چگونه پیش خواهد رفت.

"اگر پیشگویی خود تحقق بخش رخ دهد، خطرات برای شما نامتقارن است."

کانجی به طور جداگانه با CNBC گفت: "خطر بزرگ برای استارت آپ ها این است که حساب های آنها در حالی که آشفتگی مرتب می شود مسدود شود."

کانجی معتقد است که SVB ممکن است توسط فدرال رزرو ایالات متحده نجات یابد یا توسط شرکت دیگری خریداری شود.

این شرکت دارد مشاورانی را برای کشف یک فروش بالقوه استخدام کرد منابعی به دیوید فابر از CNBC گفتند که پس از شکست تلاش های بانک برای افزایش سرمایه.