اگر 2 سال پیش در تصادف نفت خریده بودید، این مقدار درآمد داشتید

نمودار بالا یک نسخه به روز شده را ارائه می دهد.

خوانندگان به یاد خواهند آورد که تقریباً دو سال پیش، در آوریل 20، 2020، بازار نفت برای اولین بار در تاریخ به محدوده منفی سقوط کرد. بحران ناگهانی کووید-19 و قرنطینه های جهانی چنان مازادی ایجاد کرده بود که معامله گران در واقع مجبور بودند به مردم پول بدهند تا همه بشکه های مازاد نفت خام خود را فوری تحویل بگیرند.

این موضوع در همه جا تیتر خبرها شد.

کدام احمقی که در چنین بحرانی بر خلاف بازار می رفت و نفت می خرید؟ کسی که در اطراف بوده است، آن کسی است. افسوس که دن دیگر آنجا نیست، اما مطمئنم که در آن زمان سهام نفت بلو چیپ را می خرید.

آنچه در اطراف می چرخد ​​به اطراف می آید. اولین ها آخرین خواهند بود و آخرین ها اولین خواهند بود. سقوط نفت با یک ورشکستگی چشمگیر رتبه بندی شد - چیزی که باعث می شود سرمایه گذاران عادی در وحشت به فروش برسند.

نمودار بالا نشان می‌دهد که اگر آن روز بیرون می‌رفتید و یکی از چندین صندوق سرمایه‌گذاری مرتبط با نفت را می‌خریدید، چگونه عمل می‌کردید.

آنها S&P 500 را درهم شکستند 
جاسوسی ،
-1.25٪.
حتی نزدیک هم نیست

اوه، و خیلی برای تجارت "کار از خانه". Nasdaq Composite اندکی بدتر از شاخص S&P 500 عمل کرده است. و آمازون
AMZN ،
-2.47٪
کمتر از نیمی از آن را نیز انجام داده است. اگر در آن روز 1,000 دلار در شرکت جف بزوس سرمایه گذاری می کردید، فقط 290 دلار سود خواهید داشت.

مسلماً، برخی از این سودها پاداشی برای ریسک واقعی هستند. صندوق دو برابری گاو نر روزانه Direxion
ERX،
+ 0.60٪
صندوقی با اکتان بالا است که فقط برای معاملات کوتاه مدت طراحی شده است. از مشتقات استفاده می کند تا دو برابر عملکرد شاخص انرژی گسترده تر در روز تولید کند. این 2 برابر در راه پایین و همچنین راه بالا است. و از آنجایی که حتی برای یک صندوق معمولی 100 درصد سود برای جبران ضرر 50 درصدی لازم است، این وجوه می تواند برای ثروت شما بسیار بد باشد. این صندوق در چند ماه اول سال 95، با وقوع بحران کووید، 2020 درصد سقوط کرد و هنوز بیشتر زیان ها را جبران نکرده است.

ETF اکتشاف و تولید نفت و گاز SPDR
XOP ،
+ 0.24٪
به این اندازه خطرناک نیست، زیرا در سهام معمولی سرمایه‌گذاری می‌کند، اما با این وجود در بخش پر نوسان‌تر بازار انرژی سرمایه‌گذاری می‌کند، و هر کسی که این را داشته باشد می‌تواند انتظار یک سواری وحشیانه را داشته باشد. در اوایل سال 2020 دو سوم کاهش یافت، اگرچه حتی اگر آن را قبل از بحران خریداری کرده باشید و ادامه دهید، به خوبی به سیاهی رسیده اید.

چیزی که برای من جالب‌تر است، ETF بخش انتخاب انرژی SDPR است
XLE ،
+ 0.33٪.
این یک صندوق شاخص ساده و کم هزینه است که صاحب نام‌های انرژی آبی مانند اکسون است
XOM ،
+ 1.17٪,
دستکش
CVX ،
-0.05٪,
شلومبرگر
SLB ،
+ 1.60٪,
کونوکو فیلیپس
COP ،
+ 1.14٪
و اتفاقی
OXY ،
-0.47٪.
هیچ چیز "خطرناکی" در مورد این صندوق وجود ندارد مگر اینکه فکر کنید شرکت های انرژی کاملاً نان تست هستند. اکثر این شرکت ها دارای سرمایه خوبی هستند، سودآوری بالایی دارند و سود سهام پرداخت می کنند. FactSet گزارش می دهد که سود سهام این صندوق در آوریل 10 به بالاتر از 2020 درصد رسید. دلیل خاصی وجود ندارد که چرا زنان بیوه و یتیمان مالک این صندوق نباشند (حداقل به عنوان بخشی از پرتفوی متنوع).

(این حتی این استدلال را به حساب نمی‌آورد که همه ما باید سهام انرژی داشته باشیم تا از قرار گرفتن در معرض شخصی خود در برابر هزینه‌های انرژی و تورم محافظت کنیم - مثل الان.)

با این حال، در ماه‌های ابتدایی سال 2020 نیز سقوط کرد و هرکسی که در روز منفی شدن نفت، بخشی از پرتفوی خود را به آن تغییر داد، بازدهی شاخص کل بازار سهام را سه برابر کرد.

(بیشتر این دستاوردها قبل از حمله پوتین به روسیه نیز حاصل شد.)

من استدلال می‌کنم که این سودها بسیار بیشتر از ریسک‌های خرید، مثلاً اکسون، زمانی که بازده سود سهام 11 درصدی داشت، بیشتر بود.

بسیاری از مردم به استراتژی‌های سبد ساده، مبتنی بر خرید بلندمدت و حفظ موقعیت در شاخص‌های گسترده، پایبند هستند. البته هیچ مشکلی در این مورد وجود ندارد. برای بسیاری از ما، این احتمالا هوشمندانه ترین رویکرد است.

اما گاهی اوقات بهترین بازده می تواند از شرط بندی در برابر یک بحران باشد.