این سود سهام دیزلی قرار است در سال 2023 افزایش یابد

روز 26

این همان مقدار دیزلی است که آمریکا در مخزن جمعی خود دارد. تصور کنید که: سوختی که حمل و نقل کالا را به خوبی در همه جا تامین می کند. و فقط 26 روز از آن باقی مانده است.

این یک بحران است که هیچ کس درباره آن صحبت نمی کند. به جز افرادی که در تجارت حمل و نقل هستند. یا کسانی که اخیراً مجبور به خرید روغن گرمایشی خانه (مشتقات دیزل) شده اند.

بسیار خوب، اعتراف می‌کنم که کمی دراماتیک هستم، زیرا این رقم 26 روزه یک عدد متحرک است: دیزل جدید در یک طرف اضافه می‌شود و در طرف دیگر سوخته می‌شود. اما با این وجود، میزان گازوئیل موجود در انبار به پایین ترین سطح خود رسیده است سال 70

شما می توانید تصور کنید که چه تاثیری بر قیمت ها دارد.

اگر به بازارهای انرژی علاقه مند هستید، من به شدت توصیه می کنم از اداره اطلاعات انرژی پیروی کنید—این بهترین بازی در شهر برای آمار تولید و مصرف است.

آخرین گزارش سوخت زمستانی آن نگران‌کننده است: به عنوان یک مورد پایه، EIA میانگین خانه‌هایی را دارد که در زمستان امسال 27 درصد بیشتر از گذشته برای نفت گرمایش پرداخت می‌کند. و این است مورد پایه اگر زمستان سردتری داشته باشیم، این افزایش می تواند به 40 درصد برسد!

وضعیت در پمپ نیز بهتر از این نیست: باز هم طبق EIA، تا پایان اکتبر، قیمت گازوئیل 5.32 دلار در هر گالن در سراسر ایالات متحده بود که 42 درصد نسبت به سال گذشته افزایش داشت.

پالایشگاه ها بهترین بازی سود ما در سرج دیزل هستند

اگر شما هم مثل من هستید، در مورد بهترین راه برای بازی کردن در این موقعیت برای سود سهام و صعود فکر می کنید. در من بازده پنهان خدمات رشد سود سهام، ما هستیم همیشه به دنبال روندها، و کمبود گازوئیل هفته‌ها است که در رادار ما بوده است.

از آنجایی که گازوئیل و نفت گرمایش خانه از نفت خام تامین می شود، بیشتر سرمایه گذاران سطح اول به نفت نگاه می کنند تهیه کنندگان به عنوان بهترین راه برای بازی قیمت سوخت بالاتر. اما ما متفکران سطح دوم یک قدم فراتر می رویم پالایشگاه ها

اکثر مردم از پالایشگاه ها اجتناب می کنند زیرا آنها را درک نمی کنند. اما آنها هستند کامل انواع سهامی که باید در زمان بالا بودن قیمت انرژی، به دلیل افزایش پرداخت سود سهام آنها (که در یک لحظه خواهیم دید، قیمت سهام آنها را بالاتر می برد) تملک کنید.

ما پالایشگاه ها را ترجیح می دهیم زیرا تعداد پالایشگاه ها در آمریکا بازار نزولی دارد. ما امکانات کمتر و کمتری برای انجام کار تبدیل محصول خام به محصول نهایی داریم.

وقتی آمریکا یک تور بود، این خیلی مهم نبود وارد کننده از نفت اما حالا که ما یک شبکه هستیم صادر کننده، این برای چند پالایشگاه باقیمانده بسیار مهم است. صرفاً بیشتر از آنچه که آنها می توانند در انتظار پردازش باشند، انتظار می رود.

این منجر به "گسترش کراک" یا تفاوت بین قیمت نفت خام و قیمت سوختی که پالایشگاه ها می فروشند، شده است. این باعث سودآوری در صنعت شده است.

گرفتن والرو (VLO) پیشرو در فضا که امروز 2.9 درصد بازدهی دارد. این همان سهامی است که ما مخالفان بر آن آب دهان می دهیم. در سه ماهه گذشته، VLO 3.8 دلار درآمد کسب کرد بیلیون، از 545 دلار افزایش یافته است میلیون یک سال پیش در حالی که پالایشگاه های آن با نرخ بهره برداری 95 درصد رشد کردند. جریان نقدی نیز افزایش یافته است، همانطور که در یک لحظه خواهیم دید.

وجود دارد صفر امکان ساخت پالایشگاه های جدید برای کاهش فشار وجود دارد، زیرا پالایشگاه ها تاسیسات بزرگ و گسترده ای هستند که هیچ کس در حیاط خلوت خود می خواهند از سال 1976 تاکنون پالایشگاه اصلی در ایالات متحده ساخته نشده است و بیش از نیمی از پالایشگاه های ایالات متحده در 25 سال گذشته تعطیل شده اند. وای به حال شرکت های ساخت و ساز پالایشگاه، اما برای آنهایی که قبلا ساخته شده اند خوب است.

قانون‌گذاران دیگر املاک پالایشگاهی را تأیید نمی‌کنند و والرو در حال حاضر مالک «املاک ساحلی» است. اگر امروز چشمانمان را ببندیم و VLO را بخریم، احتمال اینکه سهام در پنج یا 10 سال بسیار بالاتر معامله شود، زیاد است.

اما مسیر از اینجا به آنجا احتمالاً چرب خواهد بود. اگر والرو بخریم راست، ما می توانیم به سرعت پول خود را دو برابر کنیم. با این حال، سرمایه گذارانی که خیلی زود نوسان می کنند، ممکن است ناامید شوند. مطمئناً، پرداخت VLO به عنوان یک آهنربای سود تقسیمی عمل می کند که در نهایت قیمت سهام آن را بالاتر می برد. اما ممکن است نوسانات وحشی نیز وجود داشته باشد!

VLO با قیمت های نفت خام جهش می کند. روز به روز و حتی ماه به ماه می تواند معده را ناراحت کند. اما VLO به دلیل افزایش سود سهام است. ما می‌توانیم این را در "جهش" جریان نقدی اخیر شرکت مشاهده کنیم. در مورد یک کاتالیزور صحبت کنید! سود سهام شرکت باید به زودی دوباره حرکت کند.

چرا مدیریت نکرده است قبلا با توجه به این سودهای نقدی، سود سهام خود را افزایش داد؟ احتمالاً به همان دلیلی که من رسماً Valero را در من توصیه نکرده ام بازده پنهان (اگرچه ما تنها در دو ماه قبل از سال جاری، از اوایل ماه مارس تا اوایل ماه مه، 44 درصد افزایش نسبت به سهام را به دست آوردیم. سوداگر نوسان سود سرویس).

این فدرال رزرو خواهد بود.

همه ما می دانیم که فدرال رزرو در تلاش برای تضعیف اقتصاد است. شما فقط باید به آخرین کنفرانس مطبوعاتی جی پاول نگاه کنید، کنفرانسی که تقریباً به همان اندازه که می‌گویند جنگ‌طلب بود (و به قدری بد استقبال شد که در چند لحظه بازارها را 3 درصد تحت فشار قرار داد).

رکود یک چیز مطمئن است - الف واقعی یکی، نه این رکود "فنی" در سرفصل ها، بلکه رکودی که در آن مردم شغل خود را از دست می دهند و خرج نمی کنند.

ما در حال حاضر این را در درآمد حمل‌کنندگانی مانند FedEx (FDX) و غول حمل و نقل جی بی هانت (JBHT)، که دومی گفت که در حال بررسی "اندازه مناسب" برخی از بخش های تجارت خود با کاهش تقاضا است.

در دراز مدت، من عاشق فضای پالایشگاه و به ویژه VLO هستم. این یک تجارت خوب با سود سهام است که احتمالاً در سال های آینده دوباره رشد خواهد کرد. قیمت سهام آن باید دنبال شود.

اما در حال حاضر سهام به بالاترین حد تاریخی نزدیک شده اند، حتی اگر آنها فقط با سود 5 برابری معامله می شوند. من ترجیح می‌دهم ببینم ما در یک نقطه پایین‌تر خرید می‌کنیم، بنابراین بیایید VLO را در لیست تماشای خود قرار دهیم و آماده باشیم تا زمانی که پنجره خرید بعدی ما (به ناچار) باز شود.

برت اوونز رئیس استراتژیست سرمایه گذاری است چشم انداز مخالف. برای ایده های عالی درآمد بیشتر ، آخرین نسخه ویژه خود را کپی کنید: پورتفولیوی بازنشستگی پیش از موعد شما: سودهای کلان - هر ماه - برای همیشه.

افشای: هیچ