این اشتباه مرگبار می تواند سود سهام شما را در سال 2023 از بین ببرد

اگر بتوانم به شما بدهم فقط یکی یک توصیه برای شروع سال 2023، این است: انجام دهید نه درآمد سود سهام خود را به ETF ها اعتماد کنید!

این یکی از بزرگترین اشتباهاتی است که من می بینم مردم مرتکب می شوند - به خصوص با پیشرفت های بازار در سال جاری. این بازیکنان سطح اول (به اشتباه!) فکر می کنند که در یک بازار رو به رشد، می توانند خرید کنند خیلی خوب هر چیزی و A-OK باشید.

نه خیلی

در واقع، یک بازار رو به رشد زمانی که شما به احتمال زیاد سرمایه‌گذاری‌های با کیفیت پایین را خریداری می‌کنید، پرتفوی شما را در رکود بعدی در معرض خطر قرار می‌دهد. فقط از هر کسی که در سال 2021 فناوری رمزنگاری یا بدون سود خریده است بپرسید!

و ETFهای سود سهام در حال حاضر هستند بسیار بالا از لیست دارایی های ما که باید از آنها اجتناب کرد، نه تنها اکنون بلکه همیشه. به همین دلیل است که ما آن را بررسی کردیم ETF سهام سود سهام شواب ایالات متحده (SCHD
SCHD
) اوت گذشته. خیلی مملو از تراشه‌های آبی بود که سود سهامشان با سرعت یخبندان در حال افزایش بود.

امروز قصد داریم دو ETF سود سهام محبوب دیگر را بررسی کنیم: پیشتاز ETF تقدیر از سود سهام (VIG
VIG
) و ProShares S&P 500 Dividend Aristocrats ETF (NOBL
NOBL
).

این دو برای بسیاری از افراد پایه سود سهام هستند زیرا، مانند SCHD، آنها بر روی سهام بزرگ ایالات متحده تمرکز می کنند که به طور منظم پرداخت های خود را افزایش می دهند. اسامی مانند جانسون و جانسون
JNJ
(JNJ)، شرکت پپسی
PEP
(PEP) و 3M (MMM) پرتفوی این دو صندوق را پر کنید.

به نظر می رسد بسیار امن است، درست است؟

NOBL بهتر از این اتفاق می‌افتد—همانطور که از نامش می‌گوید، سهامداران اشراف، شرکت‌های S&P 500 را در اختیار دارد که پرداخت‌های خود را برای 25 سال یا بیشتر افزایش داده‌اند. هزینه‌های پایین (فقط 0.06٪ برای VIG و 0.35٪ برای NOBL) و خوب، چه چیزی را دوست ندارید؟

در واقع خیلی

برای یکی، هر دوی این وجوه باید یک مزیت داخلی دارند زیرا افزایش سود سهام محرک شماره 1 قیمت سهام است. به همین دلیل است که ما همیشه سود سهام را هدف قرار دهید که نه تنها در حال رشد هستند بلکه تسریع در انتخاب هایی که در من می کنیم بازده پنهان مشاوره ای «آهن‌ربای‌های سود سهام» این سهام، قیمت سهام خود را در طول زمان بالاتر می‌برد!

می توانید ببینید که چگونه یک پرداخت فزاینده باعث افزایش سهام شد بازده پنهان برگزاری فولاد و آلومینیوم Reliance (RS) در دهه گذشته. در آن زمان، سود سهام RS 192 درصد افزایش یافت. پس از آن، قیمت سهم، 252 درصد افزایش یافت و به راحتی از VIG و NOBL پیشی گرفت.

همچنین توجه داشته باشید که افزایش سود سهام شرکت به رشد قیمت سهام آن از طریق بحران سال 2022 کمک کرد. به این دلیل است که، حتی در یک بازار در حال سقوط، نادیده گرفتن آن برای سرمایه گذاران دشوار است افزایش 27 درصدی سود سهام مانند آنچه RS در فوریه 2022 اعلام کرد.

پرداخت های ضعیف «رشد سود سهام» ETF ها آنها را به پایین بکشید

اما به ETF های رشد سود سهام خود برگردیم. با توجه به تاکید آنها بر افزایش پرداخت ها، شکست دادن بازار باید برای آنها یک دلقک باشید، درست است؟

اشتباه. همانطور که در زیر می بینید، VIG و NOBL نسبت به S&P 500 عقب افتادند – که با رنگ بنفش نشان داده شده است. SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY
PY
SPY
) -در طول دهه گذشته، علیرغم افزایش پرداخت های آنها. و بر خلاف Reliance، این جفت در سال گذشته با بقیه بازار کاهش یافت.

این شما را متعجب می‌کند که چرا برای تحقیق در مورد ETF سود سهام زحمت می‌کشید – به خصوص وقتی به بازده فعلی آن‌ها نگاه می‌کنید: هر دو حدود 1.9% پرداخت می‌کنند، فقط کمی بیشتر از 1.6% SPY.

بدتر از آن، هر دوی این وجوه (مانند همه ETFها) در یک شاخص زیربنایی قفل شده اند: NOBL باید مالک همه سهامداران سود سهام باشد، و VIG به شاخص S&P US Dividend Growers میخکوب شده است، که هدف آن تقلید از عملکرد شرکت های آمریکایی است که دارای سود سهام هستند. پرداخت های خود را سالانه حداقل برای 10 سال متوالی افزایش دادند.

به عبارت دیگر، با توجه به شاخص‌ها، هیچ یک از این صندوق‌ها نمی‌توانند از فاجعه‌ای مانند سود تقسیمی جلوگیری کنند AT & T
T
(T) ، که قبلاً برای افزایش یک پنی در سال آن را بررسی کرده ایم. سپس در سال گذشته، پرداخت خود را به عنوان بخشی از اسپین آف تجارت WarnerMedia خود کاهش داد. عضویت آن در آریستوکرات ها بلافاصله پس از آن لغو شد.

اما حقیقت این است که AT&T NOBL را پایین آورده بود برای سالها-و از آنجایی که ETF نتوانست با شاخص اصلی خود بشکند، قدرت فروش نداشت!

این یک دلیل اصلی است که چرا ما از ETFهای سود سهام خودداری می کنیم و به جای آن به سهام با پرداخت تسریع می پردازیم. با مدیریت پورتفولیوهای خود، می‌توانیم از AT&Tهای جهان طفره برویم و در عوض پول خود را در Reliances بگذاریم.

برت اوونز رئیس استراتژیست سرمایه گذاری است چشم انداز مخالف. برای ایده های عالی درآمد بیشتر ، آخرین نسخه ویژه خود را کپی کنید: پورتفولیوی بازنشستگی پیش از موعد شما: سودهای کلان - هر ماه - برای همیشه.

افشای: هیچ