بازار صحبت کرده است (و من گوش می کنم)

یک ضرب المثل قدیمی در بین معامله گران وجود دارد: "اجازه دهید بازار تصمیم بگیرد."

به عبارت دیگر، سعی نکنید آینده را پیش بینی کنید. در عوض، نسبت به آنچه در حال حاضر اتفاق افتاده است واکنش نشان دهید.

موضع نزولی من، در فوریه آغاز شد، تا همین اواخر به خوبی به من خدمت کرد. به لطف این تعصب، من در نیمه اول سال از بازار بهتر عمل کردم. اما موقعیت نزولی من همچنین منجر به عملکرد ضعیف در ماه جولای شد، بهترین ماه برای S&P 500 از نوامبر 2020.

به هر سوالی مبنی بر اینکه آیا شاخص ها بالاتر هستند یا خیر، روز چهارشنبه پاسخ داده شد. اشاره من به واکنش بازار به گزارش شاخص قیمت مصرف کننده است. در حالی که آن گزارش نشان می‌دهد قیمت‌ها با یک کلیپ سالانه 8.5 درصد افزایش می‌یابد، این رقم کمتر از حد انتظار بود و این خبر باعث افزایش قیمت‌ها شد.

نمودارها چه چیزی می توانند به ما بگویند؟ از نظر فنی، S&P 500 از سطح مقاومت اصلی 4177 (خط نقطه‌دار سیاه) عبور کرد که در 2 ژوئن بسته شد (فلش). اوایل این هفته، من نوشتم که بسته شدن بالاتر از آن سطح به عنوان سیگنال خرید در نظر گرفته می شود. شاخص کل سرمایه در روز چهارشنبه در بالاترین سطح سه ماهه بسته شد.

نمودارها از طریق TradeStation

تنها انتقاد من از این رالی حجم است که کمی کمتر از حد متوسط ​​(زرد سایه دار) بوده است. پس از آن دوباره، اوت است، بنابراین شاید این انتظار باشد.

خبر هیجان‌انگیز این است که شاخص یک بالاتر-بالی تشکیل داده است و الگوی اوج‌های پایین‌تر و پایین‌تر را شکسته است. توقف بعدی برای S&P 500 باید میانگین متحرک 200 روزه آن (قرمز) باشد که در حال حاضر نزدیک به 4332 است.

حرکت روز چهارشنبه، با سرمایه‌گذاران که هر چیزی را که در چشم بود می‌خریدند، گسترده بود. همانطور که در این نقشه حرارتی S&P 500 نشان داده شد، نقاط ضعف کمی وجود داشت.

تصویر از طریق Finviz

این تجمع شدید پوشش کوتاهی داشت، زیرا اکنون تز نزولی آسیب دیده است. در روزهای آینده شاهد پوشش های کوتاه بیشتری خواهیم بود.

ما این رالی را با خرید سهام US Steel جشن گرفتیم (X،) همانطور که اشاره شد در روز سه شنبه جام و دسته سابق این سهام اکنون به یک سر و شانه معکوس صعودی تبدیل شده است.

فولاد ایالات متحده درست زیر میانگین متحرک 200 روزه خود (قرمز) معامله می شود. هدف من برای سهام 30 دلار است.

همه ما نظرات و تعصبات خود را داریم، و همانطور که می دانیم، بازار می تواند بیش از آنکه بتوانیم حلال باقی بمانیم غیرمنطقی باقی بماند. اما این سوال که آیا یک بازار غیرمنطقی است یا خیر، یک بحث است.

در حالی که ممکن است با منطق پشت این حرکت مخالف باشم، اما قصد ندارم جلوی این قطار باری بایستم. در عوض، من سوار می شوم.