معاملات آتی آمریکا به شروع مثبت روز معاملاتی پیش رو اشاره کرد، اما احتمالاً یکی از آرام‌ترین روزهای معاملاتی طوفانی پیش از شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) در دسامبر، افزایش درآمد بانک‌ها در روز جمعه و کاهش شدید خواهد بود. انبوهی از بلندگوهای فدرال رزرو نیز در حال دور زدن هستند.
علیرغم اینکه مقامات فدرال رزرو تکرار می کنند تورم همچنان یک مشکل است که باعث افزایش بیشتر نرخ بهره در ماه های آینده خواهد شد، هرچند در اندازه های بالقوه کوچکتر، اما نبرد بر سر مدت زمانی که فدرال رزرو نرخ ها را در سطوح بالا نگه دارد تا تورم را مهار کند، همچنان ادامه دارد. در حالی که مقامات فدرال رزرو قاطعانه بوده اند، اما شاهد کاهش نرخ بهره در سال جاری نیستند، روایتی که فقط در نیمه آخر سال 2023 ادامه دارد.
بانک جهانی با کمک به تقویت این روایت، اوایل صبح امروز در آخرین گزارش چشم انداز اقتصاد جهانی خود، رشد اقتصادی جهانی را در سال 1.7 به میزان 2023 درصد در مقایسه با پیش بینی 3.0 درصدی خود در شش ماه قبل و 2.7 درصد در سال 2024 مشاهده می کند. اکنون انتظار می‌رود که پیش‌بینی گسترده باشد، با پیش‌بینی‌ها در سال 2023 برای 95 درصد از اقتصادهای پیشرفته و نزدیک به 70 درصد از بازارهای نوظهور و اقتصادهای در حال توسعه کاهش یافته است.
به صراحت، کاهش این پیش بینی با توجه به PMI و داده های مرتبط در ماه های اخیر اصلاً تعجب آور نیست. در عوض، ما پیش‌بینی بانک جهانی را بسیار شبیه به پیش‌بینی بنیاد بین‌المللی پول می‌بینیم که چند ضربه پشت سر آنچه در میدان رقص اقتصادی در حال رخ دادن است.
صنعت نیمه هادی
همین امر را می توان در مورد انجمن صنعت نیمه هادی (SIA) نیز گفت، که به تازگی اعلام کرد فروش جهانی صنعت نیمه هادی در ماه نوامبر 2.9 درصد در ماه نوامبر کاهش یافته است (افت 9.2 درصدی در سال).
SIA همچنین با پیش بینی سازمان جهانی آمار تجارت نیمه هادی برای کاهش 4.1 درصدی فروش تراشه های جهانی در سال 2023 به 556.5 میلیارد دلار موافق است. باز هم، با توجه به آنچه در ماه دسامبر از Micron شنیدیم، جای تعجب نیست (MU) و کسری درآمد دسامبر دیروز در نیمه هادی تایوان (TSM) . این زمینه را برای نتایج و راهنمایی های فصلی فردا از نیمه هادی تایوان آماده می کند، اما به دلایلی که چرا ما ماندن در حاشیه با سهام تراشه در حال حاضر
برای ما خبر برجسته امروز صبح این است که اپل (AAPL) در حال برنامه ریزی برای شروع استفاده از نمایشگرهای سفارشی خود در دستگاه های تلفن همراه از اوایل سال 2024 است. این بر اساس تلاش های تراشه خود برای مک، آی پد و آیفون خود است که اینتل را تحت فشار قرار داده است (INTC) و به زودی کوالکام (QCOM) و Broadcom (AVGO) از Apple-halo، افزودن سامسونگ (SSNLF) و دیگران به ترکیب.
ما به دنبال جزئیات بیشتر در این مورد خواهیم بود، اما علاوه بر کاهش اتکای آن به شرکای فناوری، گام دیگری در حذف واسطه است که یک بالقوه مثبت برای حاشیه‌های آینده است. در حال حاضر، ما به رتبه بندی سه سهام AAPL ادامه می دهیم، اما با واضح تر شدن تصویر تقاضا، به دنبال بررسی مجدد آن رتبه بندی خواهیم بود.
در نهایت، در تلاش برای به چالش کشیدن آمازون (AMZN) و Walmart (WMT) ، بهترین خرید (BBY) برای کسانی که به برنامه عضویت Best Buy می‌پیوندند، برای همه سفارش‌ها ارسال رایگان ارائه می‌کند، بدون نیاز به حداقل هزینه. قبلاً، برای واجد شرایط بودن برای ارسال رایگان، یک سفارش باید 35 دلار یا بیشتر باشد. صراحتاً، ما این حرکت را درک می‌کنیم، اما می‌پرسیم که Best Buy با مجموعه‌ای از محصولاتش که صراحتاً بسیار کمتر از محصولات آمازون و والمارت هستند، چقدر موفق خواهد شد.
منبع: https://aap.thestreet.com/story/16113309/1/the-calm-before-the-cpi-storm-fed-semiconductors-and-more.html?yptr=yahoo