آیا به دلیل تورم باید سهام را رها کرد؟

گیرنده های کلیدی

• با افزایش تورم، فدرال رزرو با افزایش نرخ بهره واکنش نشان خواهد داد. نتیجه نهایی نوسانات بازار و دامپینگ سهام است.
• وسوسه انگیز است که سهام را تخلیه کنید تا دارایی های خود را در دوره های عدم اطمینان نقد کنید.
• همه شرکت ها به یک اندازه تحت تاثیر تورم بالا قرار نمی گیرند، مهم است که سبد سهام خود را قبل از دامپینگ سهام خود تنظیم کنید.

با افزایش تورم در سال 2022، که در ژوئن گذشته به بالاترین حد خود در 40 سال گذشته رسیده است، ما در حال حاضر شاهد عواقب آن در هر چیزی که می‌خریم و نوسانات بازار سهام را می‌بینیم، دیده‌ایم. دیروز نمونه خوبی از این نوسان بود. بسیاری از سرمایه گذاران به دلیل ترس از عدم اطمینان بازار سهام خود را در طول سال فروخته اند. زمزمه‌های دوره طولانی‌تر تورم که منجر به رکود اقتصادی طولانی‌تر می‌شود، از نظر حجم و سرعت در حال افزایش است.

چه زمانی تورم بالا می رود، سرمایه گذاران شروع به دامپینگ سهام می کنند زیرا وحشت بازار سهام را فرا می گیرد. در حالی که فدرال رزرو تلاش می کند با افزایش نرخ بهره، تورم را کنترل کند، عواقب آن در بازار سهام احساس می شود، جایی که نوسانات منجر به فروش وحشتناک می شود. ترسناک بودن تورم غیرقابل انکار است. شما باید تماشا کنید که قیمت همه چیز در اطراف شما بالا می رود در حالی که بازده سرمایه گذاری شما کاهش می یابد. اساساً به همین دلیل است که ایده دامپینگ سهام در دوره های تورم بالا رایج می شود.

ما قصد داریم ایده دامپینگ سهام را به دلیل تورم در نظر بگیریم و بر آنچه باید بدانید تمرکز می کنیم تا پولی که به سختی به دست آورده اید را از دست ندهید و از بازده های آتی چشم پوشی کنید.

چرا مردم در چنین زمانی سهام را تخلیه می کنند؟

با نزدیک‌تر شدن به رکود رسمی، بسیاری از سرمایه‌گذاران نگران بازار سهام هستند. شاید مهم ترین دلیل آن بالا بودن باشد تورم منجر به بورس می شود نوسان. با چنین نوسان‌هایی، دیدن سرمایه‌گذاران وحشت‌زده و نقدینگی دارایی‌های خود و فروش سهام با ضرر، امری عادی است.

پس چرا مردم دقیقاً به دلیل تورم بالا سهام را تخلیه می کنند؟

اقتصاد کند می شود

وقتی قیمت کالاها و خدمات بالا می رود، قدرت خرید شما کاهش می یابد. اقتصاد به طور کلی کند می شود زیرا مردم منتظر بازگشت به ثبات هستند. وقتی این اتفاق می افتد، سهام شرکت ها در بازار سهام شروع به کاهش می کند. بنابراین، بسیاری از سرمایه گذاران شروع به تخلیه سهام خود می کنند، زیرا ارزش آنها کمتر از گذشته است.

افزایش نرخ بهره باعث نوسان می شود

با شروع به افزایش تورم، فدرال رزرو با افزایش نرخ بهره برای کنترل تورم شروع به اقداماتی می کند. نتیجه این است که وام گرفتن پول گرانتر است، بنابراین سرمایه مازاد از بازار حذف می شود. هنگامی که نرخ بهره بالا می رود، بسیاری از شرکت ها با مشکل مواجه می شوند، زیرا از بدهی به عنوان اهرم استفاده می کنند و پرداخت سود بدهی آنها نیز افزایش می یابد. مردم عادی اثرات نرخ های بهره بالاتر را احساس می کنند زیرا قرض گرفتن پول برای خرید خانه، وسیله نقلیه جدید یا حتی جدیدترین فناوری گران تر می شود.

سرمایه گذاران عدم اطمینان را دوست ندارند

ما نمی‌توانیم این واقعیت را دست کم بگیریم که اکثر مردم ابهام ناشی از رکود را دوست ندارند، که اغلب زمانی ایجاد می‌شود که فدرال رزرو با تورم بالا مبارزه می‌کند و کل اقتصاد مرکز شهر است. متأسفانه، ما از مارس 2009 در انتهای رکود بزرگ، با یک روند صعودی و سودهای قوی مواجه شده ایم. بسیاری از سرمایه‌گذاران تصمیم می‌گیرند با نشانه‌هایی از آشفتگی اقتصادی فعلی ما پول نقد کنند.

به گفته برخی، پول نقد پادشاه است

بازگشت اصل شما برای برخی افراد مهمتر از بازگشت اصل شما است. هیچ چیز بدتر از این نیست که شاهد کاهش ارزش سبد سرمایه گذاری خود باشید، زیرا در این فکر هستید که آیا هرگز قادر خواهید بود امور مالی خود را بازیابی کنید. برای افراد ریسک گریز یا سرمایه گذاران کوتاه مدت، پول نقد می تواند یک دارایی عمده در پرتفوی شما باشد.

تورم باعث می شود قیمت همه چیز افزایش یابد

تورم بالا به این معنی است که اکنون همه چیز گران شده است. هزینه زندگی بالا می رود، بنابراین مردم ممکن است شروع به تخلیه سهام خود برای دسترسی به پول نقد خود کنند. برای بسیاری از ما این چالش برانگیز است که تصمیم بگیریم چگونه با افزایش هزینه های همه چیز مبارزه کنیم. بنابراین بسیاری از سرمایه گذاران تصمیم می گیرند دارایی های خود را نقد کنند.

وقتی تورم بالاست سرمایه گذاری های بهتری وجود دارد

بازده بازار سهام وقتی تورم بالای 8 درصد است چندان چشمگیر به نظر نمی رسد. این بدان معناست که اگر حداقل 8 درصد از پول خود را به دست نمی آورید، پس از آن ادامه نمی دهید. سرمایه‌گذاران به دنبال راه‌های بهتری برای سرمایه‌گذاری پول خود می‌گردند تا احساس نکنند که حرکت‌های مالی عاقلانه‌ای انجام نمی‌دهند. نتیجه این است که برخی افراد به نفع سایر سرمایه گذاری ها (از طلا گرفته تا املاک) سهام را تخلیه می کنند.

رشد کسب و کار کند می شود

زمانی که فدرال رزرو برای مبارزه با تورم نرخ ها را افزایش می دهد، سرمایه گذاری های تجاری گران تر می شوند. وقتی این اتفاق می‌افتد، کسب‌وکارها باید پروژه‌های بزرگ را در حالی که با تامین مالی مشکل دارند، متوقف کنند. این امر باعث می شود برخی از سهام جذابیت کمتری داشته باشند، بنابراین اگر سرمایه گذاران احساس کنند که شرکت نمی تواند آنطور که انتظار می رود رشد کند، ممکن است شروع به فروش سهام کنند.

سرمایه گذاران از اهرم استفاده می کنند

بسیاری از سرمایه گذاران بازار سهام نیز با گرفتن وام حاشیه برای سرمایه گذاری در سهام از اهرم استفاده می کنند. وقتی نرخ بهره افزایش می یابد، این وام های حاشیه گران تر می شوند و ناگهان دیگر ایده خوبی نیست که این ریسک ها را بپذیرید. بنابراین، این سرمایه گذاران شروع به فروش می کنند و برای سرمایه گذاری بهتر، سهام خود را تخلیه می کنند.

همه این پیامدهای تورم بالا نتیجه یکسانی دارند: سهام تقریباً بدون توجه به قیمت سهام فروخته می شود. بسیاری از شرکت‌هایی که نتایج مالی قوی دارند، ارزش خود را از دست می‌دهند. وقتی سرمایه گذاران شروع به دامپینگ سهام می کنند، وحشت بازار شروع می شود و افراد بیشتری شروع به تخلیه سهام خود می کنند. این منجر به روزهای فروش گسترده می شود که در آن بازارها در آشفتگی فرو می روند.

آیا به دلیل تورم باید سهام بفروشید؟

آیا به دلیل تورم ارزش فروش سهام خود را دارد؟ در حالی که اصرار به نگه داشتن آن آسان است، اما واقعیت این است که نشستن روی دست و تماشای از دست دادن ارزش نمونه کارها همیشه آسان نخواهد بود. برخی از سرمایه گذاران صرفاً به پول نقد برای چیزهای دیگر نیاز دارند. با این حال، باید این ضرب المثل قدیمی سرمایه گذاری را به شما یادآوری کنیم زمان در بازار بهتر از زمان بندی بازار است.

برای هیچ سرمایه‌گذاری غیرممکن است که به طور مداوم بداند چه زمانی زمان مناسب برای فروش سهام شما برای بالاترین بازده ممکن است. شما می توانید در پایین ترین سطح خود بفروشید و سپس با از دست دادن بازیابی و ترس از بازگشت سهام خود از ریختن سهام خود پشیمان شوید.

همچنین شایان ذکر است که همه سهام به طور یکسان تحت تأثیر تورم نیستند. زمانی که قیمت کالاها افزایش می‌یابد، مصرف‌کنندگان ممکن است نسبت به بودجه خود آگاه‌تر شوند، بنابراین شروع به خرج کمتری می‌کنند، که منجر به درآمد کمتری برای برخی از مشاغل می‌شود که در رده هزینه‌های اختیاری قرار می‌گیرند. با این حال، سهام در بخش انرژی احتمالا قادر خواهد بود با تورم همراه باشید از آنجایی که مردم همچنان باید برای خدمات آب و برق هزینه کنند. سایر صنایع حتی در زمان تورم بالا یا رکود اقتصادی (مانند مراقبت های بهداشتی یا کالاهای مصرفی) تمایل به عملکرد خوب دارند. بنابراین، در حالی که شرکت‌های فناوری ممکن است برای همگام شدن با تورم تلاش کنند زیرا هزینه‌های مصرف‌کننده کمتری وجود دارد، سایر شرکت‌ها به برآورده کردن انتظارات درآمدی خود ادامه خواهند داد.

چه زمانی باید سهام خود را بفروشید؟

برخی از افراد سرمایه گذار بلندمدت هستند. دیگران برای کوتاه مدت سرمایه گذاری می کنند (مانند پس انداز برای عروسی، خرید خانه جدید یا یک هدف کوتاه مدت دیگر). سناریوهایی وجود دارد که فروش سهام شما منطقی است: برای مثال، اگر برای خرید عمده در آینده نزدیک به پول نقد نیاز دارید. اگر برای عروسی خود به پول یا پیش پرداخت برای خانه جدید نیاز دارید، ممکن است بخواهید سهام خود را بفروشید.

اما این یک یادآوری مهم است که به دلیل یک روز آشفته بازار، هرگز ایده خوبی نیست که سهام خود را با وحشت به فروش برسانید. اگر پول شما در شرکت‌ها یا صندوق‌هایی سرمایه‌گذاری شده است که عملکرد خوبی دارند، هیچ معنایی ندارد که اجازه دهید نوسانات بازار شما را به سمت تصمیم‌های کوته‌بینانه سوق دهد.

همچنین ممکن است سناریویی وجود داشته باشد که در آن سرمایه‌گذاری را پیدا کنید که نتایج بهتری برای شما ایجاد کند. با تورم 8 درصد، شما باید سرمایه گذاری هایی با بازده 8 درصدی را پیدا کنید تا به همین ترتیب ادامه دهید. اگر قصد دارید در دارایی دیگری سرمایه گذاری کنید یا احتمالاً به کالج بازگردید تا مهارت های خود را در این دوره عدم اطمینان افزایش دهید، ممکن است از فروش سهام خود سود ببرید.

خط پایین در مورد تورم و سرمایه گذاری

تورم بر هر شرکتی به طور متفاوتی تأثیر می گذارد. فلسفه سرمایه‌گذاری افسانه‌ای وارن بافت این است که وقتی دیگران حریص هستند باید ترسید و وقتی دیگران می‌ترسند حریص باشید. گفتن این کار آسان تر از انجام آن است، هیچ کس نمی خواهد ارزش حساب های خود را کاهش دهد. گفتنی است، شما همچنان می توانید پول خود را در زمان تورم بالا و نوسانات بازار سرمایه گذاری کنید.

همچنین می‌توانید سبد خود را برای مدیریت زمان‌های نامشخص دفاعی‌تر کنید. نگاهی به کیت تورم Q.ai و از سرمایه گذاری های خود در برابر کاهش ارزش محافظت کنید. بهتر است، شما می توانید فعال کنید حفاظت از نمونه کارها در هر زمان برای محافظت از سود خود و کاهش زیان خود، صرف نظر از اینکه در چه صنایعی سرمایه گذاری می کنید.

امروز Q.ai را دانلود کنید برای دسترسی به استراتژی های سرمایه گذاری مبتنی بر هوش مصنوعی. وقتی 100 دلار واریز می کنید، 100 دلار اضافی به حساب شما اضافه می کنیم.