آیا باید سهام ایالات متحده را بر اساس همبستگی های بازار بخرید یا بفروشید؟

چه بخواهیم چه نخواهی، همه آن را معامله کردند بازار سهام در سال 2022. این به این دلیل است که همبستگی بین بازار سهام ایالات متحده و سایر طبقات دارایی آنقدر قوی بود که بستگی به این دارد که سهام در کجا قرار خواهد گرفت.

نگاهی به EUR / USD و S&P 500، برای مثال. این دو در کنار هم حرکت کردند و با تقویت دلار آمریکا کاهش یافتند.

آیا به دنبال اخبار سریع ، نکات داغ و آنالیز بازار هستید؟ امروز برای خبرنامه Invezz ثبت نام کنید.

اگر همه سر و صداهای سرفصل های روزانه را فیلتر کنیم، آیا معامله گر فنی پس از مشاهده همبستگی مستقیم بین این دو بازار می تواند نتیجه بگیرد؟ به نظر می رسد یک چیز بیشتر از همه مهم است - کدام بازار از این دو (یعنی، S&P 500 و EUR/USD) پیشرو است، و کدام دنبال کننده است؟

آیا EUR/USD پیشتاز S&P 500 است؟

یک چیز واضح است. نمودار بالا نشان می دهد که هر دو S&P 500 و EUR/USD در سال 2022 کاهش یافته اند.

به طور دقیق تر، اولی 9- درصد و دومی حدود -18 درصد YTD کاهش یافت.

اما آیا معامله‌گر فنی می‌تواند از این دو بازار برای کسب مزیت رقابتی در مورد اینکه کدام یک پیشرو است و کدام یک پیرو، استفاده کند؟

واگرایی ها باید کمک کند.

اگر به نحوه واگرایی این دو نگاه کنیم، ممکن است بگوییم که یورو/دلار آمریکا پیشتاز S&P 500 است و نه برعکس.

با شروع از چپ به راست، ما می بینیم که EUR/USD گاهی اوقات در طول تابستان به پایین ترین حد خود می رسد - که به رنگ آبی در نمودار بالا نشان داده شده است. با این حال، S&P 500 دنبال نشد.

در عوض، S&P 500 بالاتر از بالاترین حد پایین قبلی شکست، چیزی که EUR/USD نتوانست. علاوه بر این، EUR/USD پس از آن یک پایین ترین سطح جدید را ثبت کرد و شاخص S&P 500 به سرعت دنبال شد.

این ما را به قیمت فعلی می رساند که جالب تر است. S&P 500 این بار به پایین‌ترین سطح خود رسید، اما EUR/USD چنین نکرد.

به عبارت دیگر، اگر بخواهیم نمودار را بر اساس آنچه در اوایل سال جاری اتفاق افتاد با همبستگی بین دو بازار تفسیر کنیم، آنگاه یورو/دلار آمریکا باید پیشروی S&P 500 باشد.

به طور خلاصه، EUR/USD اکنون بالاتر از بالاترین پایین قبلی است، که به این معنی است که S&P 500 باید از آن پیروی کند. این به معنای هدف برای شاخص اصلی بازار سهام ایالات متحده 4,330 واحد است.