آیا باید تسلا، اپل و این 18 سهام بزرگ دیگر را بخرید یا اجتناب کنید؟

بزرگترین سهام بر سرفصل ها و کیف پول سرمایه گذاران تسلط دارند.

بنابراین، با وجود اینکه به سهام‌های بی‌مصرف علاقه دارم، سالی یک‌بار رتبه‌بندی خرید یا اجتناب از 20 سهم بزرگ را ارائه می‌کنم. امروز همان روز است

اپل
AAPL
(ارزش بازار 2.4 تریلیون دلار). خرید کنید. کامپیوترهای آیفون و مک این شرکت طرفداران وفاداری دارند. داشتن 48 میلیارد دلار پول نقد و اوراق بهادار قابل فروش نیز کمک می کند.

مایکروسافت
MSFT
(1.8 تریلیون دلار). اجتناب کردن. این شرکت خوبی است، اما به نظر من سهام یک سال پیش بسیار گران بود، و هنوز هم تا حدودی گران است.

الفبا
GOOGL
(1.3 تریلیون دلار). خرید کنید. از نظر من نوآورترین شرکت آمریکایی است. در دهه گذشته درآمد خود را 15 درصد در سال افزایش داده است.

آمازون
AMZN
(1.2 تریلیون دلار). اجتناب کردن. در چند فصل گذشته، رشد درآمد کاهش یافت و درآمدها کاهش یافت. با این حال، سهام همچنان 101 برابر سود اخیر به فروش می رسد.

تسلاTSLA
(863 میلیارد دلار). اجتناب کردن. این یک شرکت هیجان انگیز است و الن ماسک یک مرد کاریزماتیک است، اما به نظر من قیمت سهام (با درآمد 14 برابر) بسیار بالا است.

برکشایر هاتاوی (BRK.B، 591 میلیارد دلار). خرید کنید. تحت مدیریت وارن بافت، برکشایر صاحب ده ها شرکت است و 327 میلیارد دلار سرمایه گذاری دارد. در کتاب من هیچ کس بر بافت نمی زند.

UnitedHealth گروه
UNH
(480 میلیارد دلار). خنثی. من ولرم اما اگر رکودی که به طور گسترده پیش بینی می شود نزدیک باشد، سهام مراقبت های بهداشتی احتمالاً مکان مناسبی برای پنهان شدن است.

جانسون و جانسونJNJ
(438 میلیارد دلار). خرید کنید. این مجموعه مراقبت های بهداشتی یک درجه ارزان تر از UnitedHealth است و بازدهی بهتری در کل سرمایه (17٪ در مقابل 10٪) دارد.

ویزاV
(388 میلیارد دلار). اجتناب کردن. رشد درآمد ویزا قابل تحسین بوده است. اما 14 برابر درآمد گران است و اگر رکود در راه باشد نابهنگام است.

متا پلتفرم ها (META، 377 میلیارد دلار). اجتناب کردن. به نظر می رسد فیس بوک، محصول شاخص آن، در حال از دست دادن حافظه جوانان است. سود در سه ماهه ژوئن نسبت به سال گذشته کاهش یافته است.

اکسون موبیل (XOM، 357 میلیارد دلار). خرید کنید. سهام اکسون در سال گذشته 45 درصد رشد کرد در حالی که بیشتر سهام افت کردند. فکر می کنم احیای صنعت نفت ادامه خواهد داشت.

WALMARTWMT
(353 میلیارد دلار). اجتناب کردن. من پاره شده ام، زیرا والمارت معمولاً در شرایط رکود به خوبی دوام می آورد. اما 25 برابر درآمد اخیر بیشتر از چیزی است که می خواهم بپردازم.

Procter & GamblePG
(323 میلیارد دلار). اجتناب کردن. محصولاتی مانند مواد شوینده و تیغ ها جزء اصلی هستند. مردم حتی در مواقع سخت آنها را می خرند. اما من فکر می کنم سرمایه گذاران برای ثبات احتمالی بیش از حد پرداخت می کنند.

جی پی مورگان چیس (JPM، 320 میلیارد دلار). خرید کنید. این تراشه آبی در سال گذشته بیش از 34 درصد سقوط کرده است. بانک ها مشکلات خود را دارند، اما در نه برابر درآمد من فکر می کنم این یک معامله است.

کارت گرافیک Nvidia (NVDAA، 312 میلیارد دلار). اجتناب کردن. کمپین فدرال رزرو برای افزایش نرخ بهره سمی برای سهام های چندگانه بالاست و چند برابری انویدیا 41 برابر سود است.

الی لیلیعللی
(296 میلیارد دلار). اجتناب کردن. رقم رشد درآمد ده ساله لیلی با 3.3 درصد قابل توجه نیست، با این حال سهام همچنان 50 برابر سود دارد.

مسترکارتMA
شرکت (MA, 284 میلیارد دلار). اجتناب کردن. چند سال پیش همکاران با من صحبت کردند که مسترکارت بخرم و ما خوب عمل کردیم. اما درآمد ۱۳ آهنگ؟ این به طرز خطرناکی بالاست.

دستکشCLC
(283 میلیارد دلار). خرید کنید. پس از شش سال در بیابان، صنعت نفت دوباره سودهای زیادی به دست آورد. همچنین، شورون 3.8 درصد سود سهام دارد.

صفحه اصلی انبار (HD، 277 میلیارد دلار). خرید کنید. من در چهار سال گذشته Home Depot را به عنوان "پرهیز" داشتم. اما با کاهش سهام به جایی که هشت سال پیش بود، فکر می‌کنم این یک ارزش است.

بانک مرکزی آمریکاBAC
(255 میلیارد دلار). خرید کنید. افزایش نرخ بهره کوتاه مدت توسط فدرال رزرو به بانک ها آسیب می رساند. با این وجود، با درآمد 9 برابری، من فکر می کنم BAC به اندازه کافی ارزان است که بتوان خرید کرد.

رکورد گذشته

سال گذشته تقریباً برای همه سهام سخت بوده است و 20 سهم بزرگ از این قاعده مستثنی نیستند. یک سال پیش، من رتبه‌بندی «اجتناب» را به ۱۴ سهم بزرگ دادم. آنها به طور متوسط ​​14 درصد کاهش یافتند. شش سهمی که من خرید آن را توصیه کردم به طور متوسط ​​23.7 درصد کاهش یافتند.

"خریدهای" من در بلندمدت با کمترین حاشیه، 11.4% تا 11.2% از "اجتناب"های من غلبه کرده است. (این رقم بلند مدت 18 ستون را در مورد بزرگترین سهام نوشته شده از سال 2001 تا 2021 پوشش می دهد.)

به خاطر داشته باشید که نتایج ستون من فرضی است و نباید با نتایجی که برای مشتریان به دست می‌آورم اشتباه گرفته شود. همچنین عملکرد گذشته آینده را پیش بینی نمی کند.

افشای ریسک: من شخصا و برای اکثر مشتریانم آلفابت، اپل و برکشایر هاتاوی را دارم. یک یا چند مشتری دارای Amazon.com، Chevron، ExxonMobil، Johnson & Johnson، JP Morgan Chase، Microsoft، Nvidia، Tesla و United Health هستند.