کارت امتیازی برای FedEx و 2 شرکت تدارکاتی دیگر

اخبار اخیر سهام لجستیک

انتظار می‌رود بازار جهانی لجستیک بین سال‌های 6.8 تا 2022 با نرخ رشد ترکیبی 2030 درصدی سالانه (CAGR) رشد کند، به‌ویژه به دلیل افزایش لجستیک تجارت الکترونیک، کمبود کانتینر، بسته شدن بنادر اصلی که باعث ازدحام بندرها می‌شود، کمبود رانندگان کامیون. و ظرفیت محدود در بازار حمل و نقل هوایی.

با گسترش روزافزون تجارت الکترونیک، ارائه دهندگان لجستیک مجبور خواهند شد از اتوماسیون و فناوری های جدیدتر مانند هوش مصنوعی (AI)، geofencing، اینترنت اشیا (IoT) و تجزیه و تحلیل داده ها استفاده کنند تا تجربه تحویل و بازگشت را بدون مشکل و مقرون به صرفه کنند. هم برای مشتریان و هم برای خرده فروشان.

درگیری روسیه و اوکراین در اوایل سال جاری صنعت لجستیک را مختل کرد. بارها تغییر مسیر داده، از ریل خارج شده و از مناطق اطراف به حالت تعلیق درآمده و شبکه زنجیره تامین جهانی را مختل کرده است.

از دست دادن درآمد نسبتاً بزرگ فدرال اکسپرس در ماه سپتامبر، نگرانی‌هایی را در مورد چشم‌انداز لجستیک ایجاد می‌کند. فدرال اکسپرس به کاهش حجم اشاره کرد زیرا روندهای اقتصاد کلان به طور قابل توجهی در اواخر سه ماهه بدتر شد، چه در سطح بین المللی و چه در ایالات متحده ضعف اقتصاد کلان به ویژه در آسیا و اروپا شایع بود. علاوه بر این، این شرکت دستورالعمل سود کل سال خود را لغو کرد. بسیاری می ترسند که شرکت های دیگری مانند یو پی اس نیز به همین سرنوشت دچار شوند.

درجه بندی سهام لجستیک با نمرات سهام A+ AAII

هنگام تجزیه و تحلیل یک شرکت، داشتن یک چارچوب عینی مفید است که به شما امکان می دهد شرکت ها را به همان روش مقایسه کنید. به همین دلیل است که AAII درجه های سهام A+ را ایجاد کرد که شرکت ها را در پنج عامل ارزیابی می کند که توسط تحقیقات و نتایج سرمایه گذاری در دنیای واقعی مشخص شده اند تا سهام های پیشتاز بازار را در بلندمدت شناسایی کنند: ارزش، رشد، حرکت، تجدید نظر در برآورد سود (و شگفتی) و کیفیت.

با استفاده از AAII A+ نمرات سهام سرمایه گذار، جدول زیر جذابیت سه سهام لجستیک - Expeditors International، FedEx و United Parcel Service - را بر اساس مبانی آنها خلاصه می کند.

خلاصه نمره سهام A+ AAII برای سه سهام لجستیک

آنچه نمرات سهام A + نشان می دهد

Expediters International
EXPD
طیف وسیعی از خدمات لجستیک جهانی را ارائه می دهد. خدمات این شرکت شامل یکپارچه سازی و حمل و نقل بار هوایی و اقیانوسی، کارگزاری گمرکی، انبارداری و توزیع، مدیریت سفارش خرید، تجمیع فروشنده، خدمات حمل و نقل با زمان مشخص، حمل و نقل با دمای کنترل شده، بیمه بار، نظارت و ردیابی تخصصی بار و سایر راهکارهای زنجیره تامین است. . دسته بندی خدمات اصلی این شرکت شامل خدمات حمل و نقل هوایی، حمل و نقل دریایی و خدمات اقیانوسی و کارگزاری گمرکی و سایر خدمات است. مجموعه ای از راه حل های سفارشی، از جمله خدمات دلالی گمرکی و واردات، و همچنین خدمات انبارداری و توزیع را ارائه می دهد. در خدمات حمل و نقل هوایی، معمولاً یا به عنوان یکپارچه کننده حمل و نقل یا به عنوان یک نماینده برای شرکت هواپیمایی که محموله را حمل می کند، عمل می کند. این شرکت به طیف وسیعی از صنایع از جمله مراقبت های بهداشتی، هوافضا و هوانوردی، تولید، نفت و انرژی، خودرو و مد خدمات می دهد.

این شرکت بر اساس امتیاز ارزش 71 دارای درجه ارزش B است که ارزش خوبی در نظر گرفته می شود. نمرات بالاتر نشان دهنده جذابیت سهام برای سرمایه گذاران ارزشی و در نتیجه نمره بهتر است.

رتبه بندی امتیاز ارزش Expediters International بر اساس چندین معیار ارزیابی سنتی است. این شرکت دارای رتبه 19 برای بازده سهامداران، 27 برای نسبت قیمت به فروش (P/S) و 32 برای نسبت قیمت به درآمد (P/E) (با رتبه بالاتر برای ارزش بهتر است). این شرکت دارای بازده سهام 4.0 درصد، نسبت قیمت به فروش 0.75 و نسبت قیمت به سود 9.6 است. نسبت ارزش شرکت به سود قبل از بهره، مالیات، استهلاک و استهلاک (EBITDA) 6.6 است که به نمره 30 ترجمه می شود.

درجه ارزش بر اساس رتبه صدک میانگین رتبه های صدک معیارهای ارزش گذاری ذکر شده در بالا، همراه با نسبت قیمت به جریان نقدی آزاد (P/FCF) و قیمت به ارزش دفتری است. نسبت (P/B). این رتبه برای تخصیص امتیازهای بالاتر به سهامی با جذاب ترین ارزش گذاری و امتیازات پایین تر به سهامی با کمترین ارزش گذاری، مقیاس می شود.

Expediters International بر اساس امتیاز مومنتوم آن 48 درجه مومنتوم C دارد. این بدان معنی است که از نظر قدرت نسبی وزنی خود در چهار فصل گذشته متوسط ​​است. این امتیاز از قدرت قیمت نسبی بالاتر از میانگین منفی 10.4 درصد در دومین سه ماهه اخیر و 1.0 درصد در چهارمین سه ماهه اخیر به دست آمده است که با قدرت قیمت نسبی پایین تر از میانگین منفی 7.2 درصد در سه ماهه اخیر جبران شده است. سه ماهه اخیر و منفی 18.2 درصد در سه ماهه سوم اخیر. نمرات 44، 71، 28 و 77 به ترتیب از آخرین سه ماهه است. قدرت قیمت نسبی وزنی چهار چهارم منفی 4.3٪ است که به امتیاز 48 تبدیل می شود. رتبه قدرت نسبی وزنی چهار چهارم، تغییر قیمت نسبی برای هر یک از چهار فصل گذشته است، با آخرین تغییر قیمت سه ماهه. وزن 40 درصد و هر یک از سه فصل قبلی با وزن 20 درصد.

Expeditors International دارای درجه کیفیت A با امتیاز 92 است. این شرکت از نظر بازده دارایی (ROA)، بازده بازخرید و درآمد ناخالص به دارایی‌ها در رتبه بالایی قرار دارد. این شرکت دارای بازده 20.5 درصد، بازده بازخرید 2.4 درصد و نسبت درآمد ناخالص به دارایی 65.4 درصد است. متوسط ​​بازده بازخرید صنعت به طور قابل توجهی بدتر از Expediters International در منفی 0.5٪ است. این شرکت از نظر تغییر در کل بدهی ها به دارایی ها و اقلام تعهدی به دارایی ها پایین تر از میانگین صنعت قرار دارد.

فدرال اکسپرس
FDX
مجموعه ای از حمل و نقل، تجارت الکترونیک و تجارت را با نام تجاری FedEx ارائه می دهد. بخش های این شرکت شامل FedEx Express، FedEx Ground، FedEx Freight و FedEx Services است. بخش FedEx Express طیف وسیعی از خدمات حمل و نقل داخلی و بین المللی ایالات متحده را برای تحویل بسته ها و بار ارائه می دهد. بخش FedEx Ground خدمات تحویل زمینی بسته‌های کوچک را ارائه می‌کند، که شامل خدمات روزانه به هر آدرس تجاری در ایالات متحده و کانادا و همچنین خدمات تحویل مسکونی از طریق سرویس تحویل در خانه FedEx است. بخش حمل و نقل FedEx خدمات باربری کمتر از کامیون را ارائه می دهد. بخش خدمات فدرال اکسپرس، فروش، بازاریابی، فناوری اطلاعات، ارتباطات، خدمات مشتری، پشتیبانی فنی، خدمات صورتحساب و جمع آوری و عملکردهای پشتیبان خاصی را ارائه می دهد که از بخش های عملیاتی شرکت پشتیبانی می کند.

سهام با کیفیت بالاتر دارای ویژگی های مرتبط با پتانسیل صعودی و کاهش ریسک نزولی است. بک تست درجه کیفیت نشان می‌دهد که سهام با درجه‌های بالاتر، به طور متوسط ​​از سهام با نمرات پایین‌تر در دوره 1998 تا 2019 عملکرد بهتری داشته‌اند.

فدرال اکسپرس دارای درجه کیفیت A با امتیاز 89 است. درجه کیفیت A+ رتبه صدک میانگین رتبه های صدک بازده دارایی ها، بازده سرمایه سرمایه گذاری شده (ROIC)، سود ناخالص به دارایی ها، بازده بازخرید، تغییر است. در کل بدهی ها به دارایی ها، اقلام تعهدی به دارایی ها، Z دو برابر ریسک ورشکستگی (Z) و F-Score. F-Score عددی بین صفر تا نه است که قدرت موقعیت مالی یک شرکت را ارزیابی می کند. سودآوری، اهرم، نقدینگی و کارایی عملیاتی یک شرکت را در نظر می گیرد. امتیاز متغیر است، به این معنی که می تواند هر هشت معیار را در نظر بگیرد یا اگر هر یک از هشت معیار معتبر نباشد، معیارهای باقی مانده معتبر را در نظر بگیرد. با این حال، برای تخصیص امتیاز کیفیت، سهام باید دارای معیار معتبر (غیر صفر) و رتبه بندی متناظر برای حداقل چهار مورد از هشت معیار کیفیت باشد.

این شرکت از نظر درآمد ناخالص نسبت به دارایی‌ها، امتیاز F و بازده بازپرداخت رتبه بالایی دارد. FedEx دارای درآمد ناخالص 75.3٪، F-Score 7 و بازده بازخرید 2.6٪ است. متوسط ​​درآمد ناخالص بخش به دارایی و امتیاز F به ترتیب 22.5% و 5 است. این شرکت همچنین با بازده دارایی های 4.2 درصد در رتبه بالایی قرار دارد که در صدک 70 قرار دارد. با این حال، فدرال اکسپرس از نظر بازده سرمایه سرمایه گذاری شده، در صدک هجدهم رتبه ضعیفی دارد.

بازنگری‌های برآورد سود نشان‌دهنده‌ی چگونگی نگاه تحلیل‌گران به چشم‌انداز کوتاه‌مدت یک شرکت است. به عنوان مثال، FedEx دارای درجه تجدید نظر برآورد درآمد F است که بسیار منفی است. این درجه بر اساس اهمیت آماری دو غافلگیری سود سه ماهه اخیر و درصد تغییر در برآورد اجماع آن برای سال مالی جاری طی ماه گذشته و سه ماه گذشته است.

فدرال اکسپرس یک شگفتی سود منفی برای سه ماهه اول 2023 از 33.1% و در سه ماهه قبل از سود مثبت 0.1% گزارش کرد. طی ماه گذشته، برآورد اجماع سود برای سه ماهه دوم سال 2023 به دلیل 5.501 تجدید نظر رو به پایین، از 2.817 دلار به 20 دلار به ازای هر سهم کاهش یافته است. طی سه ماه گذشته، برآورد اجماع سود برای کل سال 2023 به دلیل 35.3 تجدید نظر رو به پایین، 22.466 درصد از 14.528 دلار به 24 دلار برای هر سهم کاهش یافته است.

این شرکت بر اساس امتیاز ارزش 77 که در محدوده ارزشی قرار دارد، دارای درجه ارزش B است. این از نسبت قیمت به فروش بسیار پایین 0.39 و بازده سهامدار بالای 5.9٪ است که به ترتیب در صدک 15 و 13 قرار دارند. فدرال اکسپرس بر اساس امتیاز 90 درجه رشد A دارد. این شرکت رشد فروش سالانه پنج ساله قوی 9.2 درصدی دارد.

متحده پارسل سرویس
یو پی اس
یک شرکت تحویل بسته و ارائه دهنده راه حل های مدیریت زنجیره تامین جهانی است. بخش های آن شامل بسته داخلی ایالات متحده و بسته بین المللی است. بسته داخلی ایالات متحده و بسته بین المللی با هم به عنوان عملیات بسته های کوچک جهانی آن شناخته می شوند. این خدمات تحویل نامه های سریع، اسناد، بسته ها و حمل و نقل پالت شده را از طریق خدمات هوایی و زمینی ارائه می دهد. بخش بسته های داخلی ایالات متحده خدمات تحویل بسته های کوچک را در ایالات متحده ارائه می دهد و طیفی از خدمات حمل و نقل بسته های هوایی و زمینی تضمین شده داخلی ایالات متحده را ارائه می دهد. بخش بسته های بین المللی شامل عملیات بسته های کوچک آن در اروپا، آسیا و اقیانوسیه، کانادا، آمریکای لاتین و شبه قاره هند، خاورمیانه و آفریقا (ISMEA) است. کسب‌وکارهای باقی‌مانده آن شامل راه‌حل‌های زنجیره تامین است که شامل حمل و نقل، کارگزاری کامیون، لجستیک و توزیع و سایر مشاغل است.

UPS دارای درجه کیفی A با امتیاز 98 است. این شرکت از نظر بازده دارایی، درآمد ناخالص به دارایی و امتیاز F در رتبه بالایی قرار دارد. UPS بازده دارایی 15.9٪، درآمد ناخالص به دارایی 108.0٪ و امتیاز F 7 دارد. این شرکت بالاتر از میانگین صنعت برای سایر معیارهای کیفیت است.

UPS بر اساس امتیاز حرکتی 61 دارای درجه حرکت B است. این بدان معنی است که از نظر قدرت نسبی وزنی خود در چهار فصل گذشته بالاتر از حد متوسط ​​است. این امتیاز از قدرت قیمت نسبی منفی 6.0 درصد در سه ماهه اخیر، منفی 2.9 درصد در دومین سه ماهه اخیر، 8.2 درصد در سومین سه ماهه اخیر و 5.8 درصد در چهارمین سه ماهه اخیر به دست آمده است. سه ماهه اخیر نمرات 46، 48، 73 و 87 به ترتیب از آخرین سه ماهه است. قدرت قیمت نسبی وزنی چهار چهارم منفی 0.2٪ است که به امتیاز 61 تبدیل می شود.

UPS یک شگفتی سود مثبت را برای سه ماهه دوم 2022 با 4.2٪ گزارش کرد و در سه ماهه قبل یک شگفتی سود مثبت 5.8٪ را گزارش کرد. طی ماه گذشته، برآورد اجماع سود برای سه ماهه سوم سال 2022 به دلیل دو تجدید نظر نزولی از 2.883 دلار به 2.876 دلار برای هر سهم کاهش یافته است. طی ماه گذشته، برآورد اجماع سود برای کل سال 2022 بر اساس دو تجدید نظر رو به پایین، 0.1% از 12.874 دلار به 12.858 دلار برای هر سهم کاهش یافته است.

این شرکت دارای درجه ارزش C است که بر اساس امتیاز ارزش آن 48 است که متوسط ​​است. این از یک نسبت قیمت به درآمد کمتر از متوسط ​​13.2 و بازده سهامدار بالای 3.9٪ بدست می آید که به ترتیب در صدک 45 و 20 قرار دارند. یو پی اس دارای درجه رشد A بر اساس امتیاز 98 است. این شرکت دارای نرخ رشد فروش سالانه 9.6 ساله قوی XNUMX٪ است.

____

سهام موجود با معیارهای رویکرد ، لیست "توصیه شده" یا "خرید" را نشان نمی دهد. انجام دقت کافی مهم است.

اگر می خواهید یک لبه در سراسر این بی ثباتی بازار ، عضو AAII شوید.