داده‌ها نشان می‌دهد که سرمایه‌گذاران خرده‌فروش نقش بزرگی هم در سقوط وحشی بازار و هم در معکوس شدن آن داشتند

اگر تا ساعت 4:05 بعدازظهر دوشنبه به بازارها نگاه نکنید، اتفاق خاصی نیفتاده است.

نیکلاس کولاس از DataTrek در یادداشتی نوشت: 24 ژانویه "یکی از آن روزهایی بود که مانند یک رویداد تاریخی در بازار به نظر می رسد." با این حال، اگر در طول روز به صفحه نمایش ها نگاه می کردید، به زودی اقدام امروز را فراموش نخواهید کرد.

شاخص نوسانات Cboe (^VIX) تا 38.94 افزایش یافت - بالاترین میزان از اکتبر 2020 - و S&P 500 تا حدود ساعت 3.8:12 بعد از ظهر 30٪ سقوط کرد و قبل از اینکه دوباره افزایش یابد تا 0.28٪ به پایان برسد. Nasdaq (^IXIC) در معاملات ظهر نزدیک به 5٪ سقوط کرد و قبل از پایان در سبز به پایان رسید، در حالی که Dow (^DJI) پس از افت بیش از 99.13 واحد در روز، 0.29 واحد (+1,000٪) روز را افزایش داد.

رایان دتریک، استراتژیست ارشد بازار LPL با اشاره به در حالی که بازار از سال 88 تا کنون 1950 بار به اندازه روز دوشنبه افت کرده است، دیروز «تنها سومین باری بود که سهام پس از فرونشستن گرد و غبار بالاتر بسته شد. (هر دو مورد دیگر اکتبر 08 بودند).

بر اساس گزارش بلومبرگ از داده های JPMorgan، سرمایه گذاران خرد عامل اصلی این فروش بودند. در همان زمان، به گفته کولاس، «سرمایه‌گذاران خرده‌فروشی امروز وارد عمل شدند و این عقب‌نشینی را خریداری کردند.»

سرمایه گذاران خرده فروشی و "انفجار فروش وحشت زده"

در طول همه‌گیری، که مشخصه آن افزایش سهام میم مانند GameStop (GME) و پلتفرم‌های جدید مانند Robinhood (HOOD) بود، سرمایه‌گذاران خرده‌فروش با وارد شدن برای خرید در میان افت بازار، نیروی متعادل‌کننده‌ای را در بازار اعمال کردند.

کولاس با اشاره به ردیاب سرمایه گذاران خرده خودگردان Fidelity نوشت: «ما از داده های Fidelity از نام های پرمعامله به عنوان پروکسی برای فعالیت این گروه استفاده می کنیم. "حجم سفارشات به طور متوسط ​​2 تا 3 برابر بیشتر از روزهای اخیر بوده است" با نام های برتر از جمله Tesla (TSLA)، 3x Nasdaq ETF TQQQ، Apple (AAPL) و Nvidia (NVDA). GameStop و AMC (AMC) نیز به میزان قابل توجهی بیشتر خریداری شدند، که نشان می دهد سرمایه گذاران خرد حتی در معاملات بعد از ظهر سهام میم را خریداری می کنند. 

طبق گزارش بلومبرگ، سایر داده‌ها حاکی از فروش سنگین سرمایه‌گذاران خرد در صبح است: «طبق گزارش‌های بلومبرگ، در غوغای فروش وحشتناک در اوایل دوشنبه، سرمایه‌گذاران خرد تا ظهر 1.36 میلیارد دلار خالص سهام را تخلیه کردند که بیشتر آن در ساعت اول بود. داده های گردآوری شده توسط پنگ چنگ، استراتژیست JPMorgan Chase & Co."

داستان ادامه دارد

در هر صورت، در صورتی که تاریخ اخیر نشانه‌ای از آن باشد، موج نزولی ممکن است واقعاً چیز خوبی باشد: لوری کالواسینا، رئیس بازار سرمایه RBC، رئیس استراتژی سهام ایالات متحده، خاطرنشان کرد که نظرسنجی اخیر از سوی انجمن سرمایه‌گذاران انفرادی آمریکا نشان داد که احساسات صعودی در بین سرمایه‌گذاران خرد به پایین ترین سطح از جولای 2020 و بدبینی به بالاترین میزان از سپتامبر 2020 رسیده است.

در 18 آگوست 2020، S&P برای اولین بار پس از سقوط ناشی از بیماری همه گیر در مارس 2020 در بالاترین سطح خود بسته شد و بازارها تا تلاطم اوایل سال 2022 به طور مداوم در حال افزایش بودند.

کالواسینا در یاهو فایننس لایو (فیلم بالا) گفت: «این چیزی است که به من آرامش زیادی می‌دهد، حتی اگر هنوز حرکت نزولی را به‌طور کامل ندیده باشیم، باز هم پیشرفت‌های اندکی خواهیم داشت. این بازار قبل از پایان سال.

ایتان وولف-مان نویسنده ارشد و رئیس ستاد یاهو فاینانس است. هنگامی که او گزارش می دهد، روی سرمایه گذاری، مسائل مصرف کننده و امور مالی شخصی تمرکز می کند. او را در توییتر دنبال کنید ewolffmann.

دنبال Yahoo Finance در توییتر, فیس بوک, اینستاگرام, Flipboard, لینک, یوتیوبو ق