سود از رونق لیتیوم با این سهام

ظهور وسایل نقلیه الکتریکی تأثیر عمیقی بر تعدادی از صنایع داشته است. تغییر از احتراق داخلی به خودروهای برقی به این معنی است که تقاضا برای نفت و گاز در طول زمان کاهش می‌یابد، همانطور که تقاضا برای برخی از قطعات خودروهای احتراق داخلی که دیگر مورد نیاز خودروهای برقی نیستند، مانند موتور، پیشرانه و سیستم‌های آلایندگی کاهش می‌یابد.

علاوه بر کاهش تقاضا در برخی مناطق، صنعت رو به رشد خودروهای برقی شاهد افزایش تقاضا برای محصولاتی که قبلاً پیشرفته بودند - مانند لیتیوم - به سطوحی که قبلاً دیده نشده بود، افزایش یافته است. کاهش تدریجی احتراق داخلی و افزایش متناسب خودروهای برقی، تقاضا برای لیتیوم و سایر مواد را افزایش می‌دهد که شرکت‌هایی را که این مواد خام را استخراج می‌کنند، غنی می‌کند.

بیایید نگاهی به سه سهام استخراج لیتیوم بیندازیم که برای تقاضای آتی لیتیوم موقعیت خوبی دارند، اما به سهامداران نیز سود سهام پرداخت می کنند.

استخراج لیتیوم در سطح جهان

لیتیوم یک منبع طبیعی است که تنها در چند نقطه در جهان یافت می شود. این ماده معدنی جزء حیاتی تولید باتری است و با توجه به اینکه تقاضای باتری در سطح جهان به دلیل افزایش خودروهای برقی در حال افزایش است، لیتیوم در سال‌های اخیر به شدت مورد توجه قرار گرفته است.

لیتیوم را می توان به سه روش استخراج کرد، اما در حال حاضر تنها دو روش از نظر تجاری قابل دوام هستند. اول، لیتیوم را می توان از رسوبات آب نمک در آب های زیرزمینی استخراج کرد. این روش بیشتر به آمریکای جنوبی محدود می شود، زیرا در سایر نقاط جهان رایج نیست. دوم، لیتیوم را می توان از سنگ سخت استخراج کرد، که وقتی ماگما از گدازه جریان می یابد سرد و سخت می شود. این روش بیشتر رایج است. سوم، لیتیوم در خاک رس در نقاط خاصی از جهان وجود دارد، اما این روش هنوز از نظر تجاری قابل دوام نیست.

فرآیند استخراج لیتیوم مهم است زیرا این بدان معناست که فقط مناطق خاصی از جهان حتی به لیتیوم دسترسی دارند، چه رسد به توانایی استخراج آن در مقادیر زیاد. این به توضیح اینکه چرا تولید معدنی و ذخایر جهانی کاملاً متمرکز است کمک می کند. کالاهایی مانند نفت یا طلا معمولاً عرضه زیادی در نقاط مختلف در سراسر جهان دارند و بسیاری از شرکت‌ها این کالاها را تامین می‌کنند. لیتیوم بسیار متمرکز است، به این معنی که برخی از شرکت‌ها نفوذ بیش از حد دارند و بنابراین برای سرمایه‌گذاران اهمیت دارند.

استرالیا دارای بیش از نیمی از ذخایر شناخته شده لیتیوم در جهان است و پس از شیلی، دومین تولیدکننده بزرگ لیتیوم در سال است. این کشور دارای دومین ذخایر بزرگ لیتیوم است، تقریباً نیمی از سطح استرالیا. به همین دلیل، تنها 11 معدن در سراسر جهان تقریباً 100 درصد از کل تولید لیتیوم را تشکیل می دهند.

عاشقانه شیمیایی شما؟

اولین سهام ما Albemarle Corp. (جامهء سفید و بلند) ، شرکتی است که مواد شیمیایی ویژه را در سراسر جهان توسعه، تولید و به بازار عرضه می کند. این شرکت دارای سه بخش لیتیوم، برم و کاتالیست است. بخش لیتیوم محصولات مختلف مبتنی بر لیتیوم را برای استفاده در تولید باتری ارائه می دهد، به همین دلیل است که Albemarle سهامی است که ما فکر می کنیم می تواند از رونق لیتیوم سود ببرد. Albemarle مشاغل دیگری نیز دارد، بنابراین یک بازی خالص برای لیتیوم نیست. با این حال، لیتیوم شاهد افزایش درآمد Albemarle بوده است، زیرا سال 2023 باید حدود سه برابر درآمد Albemarle در سال 2021 باشد.

این شرکت در سال 1887 تاسیس شد، باید حدود 7.2 میلیارد دلار در سال جاری درآمد داشته باشد و ارزش بازار آن 33 میلیارد دلار است. این امر آلبمارل را به بزرگترین شرکت لیتیومی در جهان از نظر ارزش بازار تبدیل می کند.

ما فکر می‌کنیم که Albemarle، علی‌رغم رشد چشمگیرش، می‌تواند به رشد درآمد سالانه 7.5% در آینده قابل پیش‌بینی ادامه دهد. درآمد باید تا سال 2023 افزایش یابد، اما ما خاطرنشان می‌کنیم که این شرکت از نظر تولید و در نتیجه درآمد به سقفی خواهد رسید. علاوه بر این، هزینه ها همچنان در حال افزایش هستند و نمی توان انتظار داشت که افزایش اولیه قیمت لیتیوم تکرار شود.

این شرکت یک رگه افزایش سود سهام 27 ساله بسیار جذاب دارد و به طور کلی میزان پرداخت را با نرخ قوی افزایش می دهد. این بدان معناست که Albemarle یک سهام رشد سود سهام قوی است، اما ما توجه می‌کنیم که بازدهی آن بسیار کوچک است و تنها 0.6٪ است. در حالی که این بازدهی جذاب نیست، شرکت چشم انداز رشد سود سهام قوی در حال حرکت رو به جلو دارد.

بازی لیتیوم آمریکای جنوبی

سهام بعدی ما Sociedad Quimica y Minera de Chile SA است (متر مربع) ، شرکت تولید و توزیع کننده مواد مغذی ویژه گیاهی، ید و مشتقات آن، لیتیوم و مشتقات آن و همچنین سایر مواد شیمیایی و محصولات مرتبط. مانند Albemarle، Sociedad Quimica یک شرکت متنوع است، و بنابراین، یک بازی خالص روی لیتیوم نیست. با این حال، Sociedad Quimica به همان اندازه از رونق لیتیوم سود برده است و ما انتظار داریم که این روند ادامه یابد.

این شرکت در سال 1968 تاسیس شد و در شیلی مستقر است که دارای دومین ذخیره بزرگ لیتیوم در جهان است. درآمد تقریباً 11 میلیارد دلاری در سال جاری بیش از چهار برابر سال 2021 به دلیل رونق لیتیوم است.

بدیهی است که انتظار نداریم این نوع رشد ادامه یابد، اما پایه درآمد شرکت باید برای آینده قابل پیش بینی تقریباً نزدیک به 11 میلیارد دلار بالا بماند.

سوسیداد کویمیکا روند افزایش سود سهام ندارد، اما این به این دلیل است که سود متغیری را بر اساس درآمد و جریان نقدی آن سال پرداخت می کند. به عنوان مثال، برای سال 2022، کل سود سهام اعلام شده برای ADR های ایالات متحده 7.64 دلار به ازای هر سهم است. این برای بازدهی نزدیک به 8 درصد نسبت به قیمت فعلی سهم خوب است. در حالی که سود سهام آینده به درآمد بستگی دارد، ما معتقدیم که Sociedad Quimica احتمالاً برای آینده قابل پیش بینی سود بالایی خواهد داشت.

برای لیتیوم و سود سهام پایین بیایید

سهام سوم ما Mineral Resources Ltd.MALRF) ، شرکتی که یک تجارت متنوع معدنی و خدمات معدنی مستقر در استرالیا را اداره می کند. این شرکت دارای بسیاری از خطوط تجاری است که خارج از لیتیوم هستند، اما مانند سایر موارد در این لیست، این روزها تجارت این شرکت تحت سلطه اجزای باتری است.

این شرکت در سال 1993 تأسیس شد و باید در سال جاری حدود 4.3 میلیارد دلار درآمد داشته باشد که تقریباً دو برابر میزان سال 2021 است. ما انتظار داریم که درآمد سال آینده قبل از سقوط دوباره به شدت رشد کند، مشابه Sociedad Quimica.

همچنین مانند Sociedad Quimica، Mineral Resources سود متغیری را پرداخت می کند. مجموع سود سهام سال گذشته 2.04 دلار به ازای هر سهم بود، در حالی که سود سهام امسال فقط 0.68 دلار بود. پیش‌بینی اینکه شرکت سال به سال چه خواهد پرداخت غیرممکن است، اما انتظار داریم با توجه به چشم‌انداز رشدی که شرکت دارد، سود سهام برای آینده قابل پیش‌بینی باقی بماند، به خصوص اگر قیمت لیتیوم قوی باقی بماند.

افکار نهایی

ظهور خودروهای برقی تقاضای فوق‌العاده‌ای را به طور ناگهانی برای ترکیبات خاص ایجاد کرده است و لیتیوم در بالای لیست قرار دارد. با توجه به تمرکز عملیات استخراج لیتیوم، شرکت های زیادی وجود ندارند که از تقاضای لیتیوم رونق خودروهای الکتریکی بهره مند شوند.

ما Albemarle، Sociedad Quimica و Mineral Resources را به عنوان سه سهامی می بینیم که نه تنها دارای اندازه و مقیاس عظیم هستند، بلکه چشم انداز رشد خوبی دارند و تمایل و توانایی بازگشت سرمایه به سهامداران از طریق سود سهام را دارند.