PENN، DKNG ارتقا می‌یابند اما سهام هنوز یک قمار است.

سهام می تواند یک قمار در رکود بازار باشد، اما در مورد سهام واقعی قمار چطور؟ ایالات متحده در حال رسیدن به یک سال رکورد از نظر درآمد بازی است و این شتاب به سال 2022 رسیده است. اما سهام کازینو در آن زمان سقوط کرده است. تحلیلگران اخیراً اهداف قیمتی خود را افزایش دادند بازی ملی Penn (PENN) و پیش نویس (DKNG) سهام، معکوس روند کاهش. آیا این نشانه ای است که شانس آنها در حال چرخش است؟

X

اهداف قیمت برای سهام PENN، DKNG افزایش یافت

در 28 ژوئن، JMP Securities قیمت هدف خود را برای بازی Penn National Gaming به 52 دلار با عملکرد بهتر ارتقا داد. پن نشنال 44 کازینو را در ایالات متحده و کانادا اداره می کند و تعدادی کتاب ورزشی آنلاین را اداره می کند. این شرکت همچنین دارای 36 درصد از سهام Barstool Sports است، شرکت رسانه دیجیتال با موضوع کالج که توسط دیو پورتنوی تأسیس شده است. سهام PENN در حدود 32.67 دلار معامله می شود که بسیار پایین تر از بالاترین قیمت خود یعنی 136.47 دلار از مارس گذشته است. امسال تا کنون 35 درصد کاهش داشته است. 

جردن بندر، تحلیلگر JMP، کسب و کار اصلی پن را 44 دلار در هر سهم ارزیابی می کند، که به گفته او به این معنی است که بازار هیچ ارزشی در Barstool نمی بیند. او معتقد است که تجارت آنلاین پن به تنهایی 8 دلار برای هر سهم ارزش دارد. 

برای DraftKings، Bender یک هدف قیمتی 25 دلاری برای سهام DKNG با عملکرد بهتر دارد. او پیش‌بینی می‌کند که این شرکت به لطف یکپارچگی عمودی و سه سهم برتر بازار در ایالات متحده آمریکا، سالانه ۱۹ درصد رشد خواهد کرد. در 19 ژوئن، تحلیلگران مورگان استنلی به سهام DKNG قیمت هدف 23 دلاری را با رتبه اضافه وزن دادند. 

استخرهای بزرگ شرط بندی

طبق اعلام انجمن بازی آمریکا، از ماه می، 30 ایالت و واشنگتن دی سی، نوعی شرط بندی ورزشی قانونی را ارائه کردند. از زمانی که در سال 2018 قانونی شد، آمریکایی ها بیش از 125 میلیارد دلار روی شرط بندی های ورزشی شرط بندی کرده اند. 

برخی از بزرگترین بازیگران صنعت بازی شامل شرکت‌های قدیمی کازینو هستند سزارها (CZR), MGM اقامتگاههای تفریحی (MGM) و بازی Boyd (BYD) و کتابداران مانند سرگرمی فلوتر (PDYPY) که FanDuel، PokerStars و Europe's Paddy Power را اجرا می کند. 

درآمد بازی های تجاری ایالات متحده برای سال 52.99 رکورد 2021 میلیارد دلار بود و این روند داغ امسال نیز ادامه یافته است. بر اساس گزارش انجمن بازی های آمریکا، درآمد بازی در سراسر کشور رکورد 14.31 میلیارد دلار در سه ماهه اول را به ثبت رساند. این تنها از رکورد سه ماهه 14.35 میلیارد دلاری ثبت شده در سه ماهه چهارم سال 2021 است. درآمد شرط بندی ورزشی و iGaming به ترتیب 65 و 54 درصد در این دوره افزایش یافت. درآمد شرط بندی ورزشی 1.58 میلیارد دلار و iGaming در سه ماهه اول 1.62 میلیارد دلار بود.

و انتظار می رود تقاضا برای قمار فقط افزایش یابد. مطالعه ای از تحلیلگران صنعت جهانی پیش بینی می کند که بازار جهانی قمار موبایلی تا سال 214.8 به 2026 میلیارد دلار برسد که از ارزش تخمینی 79.5 میلیارد دلار برای سال 2021 بیشتر است. 

خانه همیشه برنده نیست

علیرغم اینکه برنده شده‌اند، شرکت‌های بازی‌سازی بیشتر رنگ قرمز را دنبال می‌کنند تا سیاه. در سال جاری تاکنون، سهام CZR 53 درصد، سهام MGM 33 درصد و سهام BYD 20 درصد کاهش یافته است. سهام PDYPY مستقر در دوبلین نیز علیرغم اینکه یکی از بزرگترین شرکت‌کنندگان اروپایی برای محبوب‌ترین ورزش جهان است، در امان نمانده است. سهام PDYPY در سال جاری تاکنون 35 درصد کاهش یافته است.

با کمال تعجب، زیان ناشی از رکود بازار نبوده است. بندر در به‌روزرسانی سهام PENN خود اشاره کرد که هیچ مدرکی دال بر نرمی تورم، قیمت بنزین یا بازار سهام که بر شرط‌بندی مصرف‌کننده تأثیر بگذارد، وجود ندارد. 

یکی از نگرانی‌های اصلی عدم وجود دست برای رسیدگی به میزها است. بازدید از کازینو هنوز پایین تر از سطح قبل از همه گیری است. AGA می گوید، بازدید از لاس وگاس، محبوب ترین مقصد، بهبود یافته است، اما همچنان نسبت به سال 4.5 2019 درصد کاهش یافته است.

سهام PENN، تجزیه و تحلیل سهام DKNG

پن نشنال EPS 29 سنت با درآمد 1.56 میلیارد دلار در سه ماهه اول ثبت کرد. نتایج باعث شد PENN انتظارات فروش خود را از 1 میلیارد دلار به 6.15 میلیارد دلار افزایش دهد. این شرکت در سال 6.55 5.9 میلیارد دلار درآمد داشت. فروش از بخش‌های بازی آنلاین PENN، از جمله iGaming و برنامه Barstool Sportsbook، با 2021 درصد افزایش در سال به 63 میلیون دلار در سه ماهه اول رسید.

بندر می گوید سهام PENN منعکس کننده یک "سناریوی بحران مالی" است، که در آن EBITDAR شرکت 20٪ - 25٪ از برآورد اجماع سال 2023 برای کازینوهای منطقه ای آن کاهش می یابد. 

در ماه فوریه، پن نشنال برنامه بازخرید سهام 750 میلیارد دلاری را اعلام کرد و 175 میلیون دلار را برای بازخرید سهام تا پایان ماه مارس هزینه کرده است. پن نشنال همچنین قصد دارد تا پایان سال 287 باقیمانده Barstool Sports را با 2023 میلیون دلار اضافی خریداری کند.

بهتر است در حال حاضر از سهام PENN فاصله بگیرید. این شرکت بدبختی دارد رتبه بندی ترکیبی از 31 از 99 بهترین ممکن، به این معنی که در تعدادی از شاخص های فنی کلیدی عقب است. سهام PENN فقط در اطراف خود معامله می شود 50 روز و میانگین متحرک 10 روزه، طبق تحلیل نمودار MarketSmith. رشد درآمد ضعیفی دارد رتبه بندی EPS از 40. سهام PENN بد است رتبه بندی قدرت نسبی از 17، که به این معنی است که اکثریت همتایان خود در پایگاه داده IBD در سال گذشته عملکرد ضعیفی داشته است. آن خط قدرت نسبی روند پایینی دارد که از می 2020 مشاهده نشده است.

و وقتی نوبت به DraftKings می رسد، بدانید چه زمانی باید اجرا کنید. در حالی که DraftKings ممکن است با بالا بردن برآوردهای درآمدی، تحلیلگران را شگفت زده کند، اما هنوز سودی به همراه نداشته است. DraftKings از زمان عرضه عمومی در سال 2020 فقط زیان را گزارش کرده است. و ممکن است مدتی طول بکشد تا درآمد DraftKing سیاه شود. این شرکت در سه ماهه اول 1.07 دلار به ازای هر سهم 417 میلیون دلار از دست داده است. این نسبت به از دست دادن 1 سنت به ازای هر سهم در 80 میلیون دلار درآمد نسبت به سه ماهه قبل کاهش یافته است. 

تحلیل تکنیکال برای سهام DKNG حتی بدتر از PENN به نظر می رسد. DKNG دارای رتبه 14 ترکیبی و امتیاز EPS 19 است. امتیاز RS آن فقط 9 است.

شما همچنین دوست خواهید: