نظر: این 3 سهام مطمئن بازدهی بیش از 10 سال خزانه داری دارند

اما با پوزش از سر جان تمپلتون، این بار واقعاً احساس متفاوتی دارد. ما شاهد اجرای چهار نرخ بهره توسط فدرال رزرو در سال جاری در تهاجمی ترین سیاست پولی در حدود 30 سال اخیر بوده ایم.

اگر به دنبال تغییر تخصیص پرتفوی خود به دور از عزیزان در حال رشد قدیمی هستید، لازم نیست دوباره وارد بازار اوراق قرضه شوید. برخی از سهام با بازدهی بالا وجود دارند که پرداخت هایی را ارائه می دهند که تقریباً دو برابر S&P 500 معمولی است.
SPX
+ 0.29٪
سهام – و حتی بهتر از بازدهی تقریباً 3.0 درصدی اوراق 10 ساله خزانه داری
TMUBMUSD10Y ،
٪۱۰۰.

و بر خلاف برخی از سهام با بازده بالا که ریسک بالایی دارند، این سه سهام دارای نوسانات نسبتاً پایینی هستند و پرداخت‌های پایداری دارند که در اولین نشانه‌های مشکل قطع نمی‌شوند.

جی پی مورگان چیس

در ماه جولای، مگابانک جی پی مورگان چیس
JPM ،
+ 0.24٪
طبق معمول رژه درآمد بخش مالی را آغاز کرد. متأسفانه، این نتایج موی کسی را برنمی‌گرداند و پس از انتشار اخباری مبنی بر از دست دادن درآمد متوسط ​​و توقف خرید سهام، سهام سقوط کرد.

با این حال، آرامش زیاد طول نکشید. نتایج قوی از طرف همتایان آن، مفهوم باد دنباله‌دار برای این بخش را تقویت کرد که ناشی از نرخ‌های بهره بالاتر و وام‌دهی قوی است. علاوه بر این، تعلیق خرید سهام به دلیل رفتار بد یا کسری نبود. بلکه بخشی از برآورده کردن نیازهای سرمایه نظارتی بالاتر تا سال 2024 است.

سهام در ماه گذشته حدود 10 درصد کاهش یافته است. بازده سود سهام 3.4 درصد است.

چه راهی بهتر از بزرگ‌ترین بانک در ایالات متحده از نظر دارایی‌ها و ارزش بازار وجود دارد، زیرا اقتصاد داخلی همچنان به حرکت در می‌آید و افزایش نرخ‌ها باعث افزایش حاشیه سود خالص می‌شود؟

علاوه بر این، اینطور نیست که JPM ارتباط خود را از دست بدهد. جزئیاتی از گزارش درآمد اخیر آن را در نظر بگیرید که نشان می دهد موجودی وام کارت اعتباری 9 درصد در سه ماهه رشد داشته است و کل هزینه های مشتریان بانک نسبت به سال گذشته 15 درصد رشد داشته است. این به اندازه IPOهای پرسود و مشاغل بانکداری سرمایه گذاری که پیش از همه گیری در حال رونق بودند جذاب نیست، اما دلیلی بر قدرت ماندگاری بانک است.

برخی از سرمایه‌گذاران سود سهام ممکن است پس از کاهش پرداخت‌های سهام در پی بحران مالی، نسبت به سهام نگران باشند. اما به خاطر داشته باشید که مانند محدودیت های سرمایه فعلی، این کاهش ها در پاسخ به تنظیم کننده ها بود. همچنین، در حالی که همتایان مانند بانک آمریکا
BAC ،
+ 0.32٪
و سیتی گروپ
C,
+ 0.12٪
هنوز به سطح قیمت سهام در سال 2008 و نرخ سود سه ماهه آنها نرسیده اند، JPM چنین مشکلی را ندارد. نرخ سود سهام فعلی 4.00 دلار در سال به طور قابل توجهی بالاتر از پرداخت های 1.52 دلاری قبل از بحران است.

AbbVie

سهام دارویی پیشرو AbbVie 
ABBV ،
-0.80٪
مسلماً نسبت به بالاترین حد خود در سال 2022 شتاب خود را از دست داده است. با این حال، هنوز در سال ادامه دارد - و مهمتر از آن برای سرمایه گذاران درآمد محور، بیش از دو برابر بازده S&P 500 در 4.0 درصد پرداخت می کند.

این سهام دارای یک سری روندهای مطلوب است، از جمله تداوم انعطاف‌پذیری بلاک‌باستر ضد التهابی Humira و همچنین رشد قوی داروهای Skyrizi و Rinvoq که اختلالات خود ایمنی را درمان می‌کنند. در ژوئیه، این شرکت رشد دو رقمی درآمد را ثبت کرد - از جمله افزایش خیره کننده 86 درصدی در فروش درمان بیماری کرون Skyrizi، که برای اولین بار فروش این دارو را به بیش از 1 میلیارد دلار در سه ماهه رساند.

نام تجاری این شرکت جوان است، اما با توسعه بازوی تحقیقاتی دارویی و دارویی مارکدار در سال 2013 از آزمایشگاه مادر Abbott شکل گرفت.
ABT ،
-0.54٪.
این بدان معناست که شما در واقع می توانید تاریخچه بیش از 130 سال را دنبال کنید - از جمله سابقه رشک برانگیز 49 سال متوالی افزایش سود سهام از طریق این والدین.

اما اگر فقط به تاریخ اخیر اهمیت می دهید، هنوز چیزهای زیادی برای دوست داشتن در این رهبر سود سهام وجود دارد. این شرکت از زمان تاسیس تا کنون بیش از 250 درصد سود سهام خود را افزایش داده است. و پس از خرید 63 میلیارد دلاری Allergan در سال 2020، شرکت تحقیقاتی صنعت داروسازی را ارزیابی کنید پیش بینی کرده است که AbbVie تا سال 2028 به بزرگترین شرکت داروسازی از طریق فروش داروهای نسخه ای تبدیل خواهد شد.

این بدان معناست که احتمالاً در سال‌های آینده می‌توانیم انتظارات بیشتری را از خط لوله محصول آن داشته باشیم - و سود سهام بیشتری را افزایش دهد.

علاوه بر این، اگر از بازگشت نوسانات می ترسید، می توانید بدتر از پنهان شدن در بخش مراقبت های بهداشتی عمل کنید. فروش دارو ضد رکود است و واقعیت تلخ این است که سیستم مراقبت بهداشتی نسبتاً ناکارآمد آمریکا چندین دهه بدون اختلال در سهامی مانند AbbVie از تورم مزمن قیمت رنج برده است.

پرده نقش دار

ممکن است فکر نکنید که یک سهام خرده فروشی در میان عدم اطمینان بازار و فشارهای تورمی شرط بندی عاقلانه ای است. اما مارک های رده بالا نسبت به شرکت های مصرف کننده پایین بازار و Tapestry انعطاف پذیرتر هستند
TPR ،
-0.58٪
 به لطف پلاک‌های لوکسی که شامل Coach، Kate Spade و Stuart Weitzman می‌شود، پایگاهی وفادار دارد.

به طور خاص، آخرین نتایج Tapestry شامل رکورد فروش سالانه 6.7 میلیارد دلاری بود که بیش از 15 درصد نسبت به سال قبل افزایش داشت و در سال مالی 2019 بالاتر از سطح قبل از همه گیری بود. فشارهای تورمی که فروش را متوقف می کند بسیار زیاد است!

علاوه بر این، این رشد حتی زمانی رخ داده است که محدودیت‌های مرتبط با بیماری همه‌گیر همچنان باعث اختلال در فروش بین‌المللی آن در سرزمین اصلی چین شده است، جایی که فروش در سراسر چین بزرگ 30 درصد کاهش یافته است. اگر این کاری است که Tapestry می تواند با بادهای مخالف چین انجام دهد، فقط تصور کنید که در آینده پس از تغییر اوضاع در اینجا چه خواهد کرد.

ممکن است پس از اینکه شرکت برای مدت کوتاهی پرداخت های خود را در طول همه گیری معلق کرد، سرمایه گذاران سود سهام همچنان احساس سوختگی کنند. اما شایان ذکر است که Tapestry به وضوح متعهد به بازگرداندن سرمایه به سهامداران خود در حال حاضر که دوباره به مسیر خود بازگشته است. به عنوان دلیل: این شرکت در سال گذشته 1.6 میلیارد دلار سهام عادی را خریداری کرد و انتظار دارد در سال آینده 700 میلیون دلار بیشتر بازخرید کند. علاوه بر این، هیئت مدیره آن به تازگی افزایش 20 درصدی سود سهام به 30 سنت برای هر سهم را تصویب کرد.

سود سهام اکنون 3.3 درصد است.

پس از همه اینها، جای تعجب نیست که جامعه وال استریت برای این سهام وحشی است. در ماه اوت، Barclays و Cowen & Co رتبه‌بندی‌های «خرید» یا مشابه را در سهام ارائه کردند و در جولای Wells Fargo رتبه «اضافه وزن» خود را در Tapestry تکرار کرد.

جف ریوز ، مقاله نویس MarketWatch است. او هیچ یک از سهامی که در این مقاله ذکر شده را ندارد.

از کارل آیکان بشنوید بهترین ایده های جدید در جشنواره پول در 21 سپتامبر و 22 سپتامبر در نیویورک. تاجر افسانه ای دیدگاه خود را در مورد سواری در بازار وحشی امسال آشکار خواهد کرد.

بیشتر از MarketWatch

قیمت نفت کاهش یافته است، اما برآوردهای درآمد شرکت های انرژی همچنان در حال افزایش است - این سهام ارزان هستند

10 سهام تدافعی که همچنین می توانند رشد و سود سهام را در دراز مدت برای شما فراهم کنند

داو معمولا در ماه سپتامبر سقوط می کند. دلیل این امر یکی از معماهای حل نشده بازار است