تازه به گزینه های معاملاتی؟ در اینجا برخی از محبوب ترین پلتفرم های معاملاتی گزینه آورده شده است

کلاهبرداریهای کلیدی

• معاملات گزینه‌ها به سرمایه‌گذاران اجازه می‌دهد تا پول کمتری را سرمایه‌گذاری کنند و در مقایسه با خرید و فروش سهام، بازده بیشتری کسب کنند
• پلتفرم های سرمایه گذاری زیادی در دسترس هستند که هر کدام مزایا و معایب خاص خود را دارند
• Robinhood محبوب‌ترین پلتفرم معاملاتی بود، اما بسیاری از آنها برای معامله گزینه‌ها استفاده می‌کنند

معاملات گزینه‌ها اخیراً پس از شوق سهام چند سال پیش به یک استراتژی سرمایه‌گذاری محبوب‌تر تبدیل شده است. معامله‌گران دریافته‌اند که می‌توانند با پول کمتری سرمایه‌گذاری کنند و به طور بالقوه بازدهی بالاتری در گزینه‌ها نسبت به خرید و فروش سهام داشته باشند.

در اینجا خلاصه‌ای از معاملات گزینه‌ها و برخی از محبوب‌ترین پلتفرم‌های معاملاتی برای معامله گزینه‌ها آورده شده است.

(علاقه ای به یادگیری زیر و بم معاملات گزینه ها ندارید؟ Q.ai's را بررسی کنید کیت سرمایه گذاری کوتاه برای تجارت آسان و بدون دردسر به سبک گزینه ها. دانلود نرم افزار برای خودتان امتحان کنید.)

مروری کوتاه بر معاملات آپشن

اختیار قراردادی است که به دارنده قرارداد اختیار خرید یا فروش اوراق بهادار را بدون الزام به بستن معامله می دهد. اساساً، دارنده روی افزایش یا کاهش قیمت دارایی، میزان حرکت آن به سمت بالا یا پایین و بازه زمانی که این تغییرات در آن اتفاق می‌افتد، شرط می‌بندد.

شخصی که به دنبال انعقاد قرارداد معاملاتی اختیار است می‌تواند خود قرارداد را قبل از انقضا آن بخرد یا بفروشد، قراردادی را به خریدار دیگری بفروشد، یا اگر تغییرات مورد نظر اتفاق نیفتد اجازه دهد قرارداد منقضی شود.

دارنده قرارداد را از یک قرارداد نویس می خرد و برای حق خرید یا فروش دارایی های مندرج در قرارداد، حق بیمه ای را به نویسنده می پردازد. اگر دارنده قرارداد را قبل از انقضای آن اجرا نکند، سرمایه اولیه خود را از دست می دهد اما نه بیشتر.

گزینه ها منعکس کننده نظر دارنده در مورد وضعیت آینده اوراق بهادار موجود در قرارداد هستند. دارنده می‌تواند برای اوراق بهاداری که فکر می‌کند ارزشش را از دست می‌دهد، یک اختیار فروش بخرد یا زمانی که فکر می‌کند ارزش اوراق بهادار احتمالاً افزایش می‌یابد. هنگامی که هر یک از اقدامات انجام می شود، دارنده می تواند از اختیار خود برای فروش اوراق بهادار به قیمت اعتصاب استفاده کند.

معاملات اختیار معامله می‌تواند پیچیده باشد و برای سرمایه‌گذاران با تجربه توصیه می‌شود، زیرا در صورت عدم استفاده از گزینه یا اگر اوراق بهادار مطابق انتظار عمل نکند، خطر ضرر مالی وجود دارد.

چگونه معاملات گزینه ها با سهام میم به جریان اصلی تبدیل شد

قبل از ظهور سهام مِم، معاملات اختیار معامله به عنوان یک استراتژی سرمایه گذاری فراتر از سرمایه گذاران خرده فروشی معمولی شهرت داشت. همه چیز زمانی تغییر کرد که به طور گسترده مشخص شد که صندوق‌های تامینی سهام برخی خرده‌فروشان را کوتاه می‌کنند و معتقد بودند که این شرکت‌ها در سال‌های 2020 و 2021 به سمت ورشکستگی پیش می‌روند. معامله‌گران از همه جنبه‌های صنعت مالی به این نتیجه رسیدند که از کسب میلیون‌ها سود صندوق‌های تامینی خسته شده‌اند. دلار کوتاه کردن سهام و می خواست برای آن کاری انجام دهد.

این امر باعث شد تا معامله گران با تجربه و بی تجربه اقدام به خرید قراردادهای اختیار معامله کنند، معمولاً با انتظار افزایش قیمت سهام، و آگاهی عمومی از این ابزار معاملاتی را به ارمغان آورد. هر کسی، از جمله سرمایه‌گذاران خرد، می‌تواند قراردادهای اختیار معامله را از طریق پلتفرم‌های معاملاتی خریداری کند و در فعالیت‌های مشابه معامله‌گران نهادی شرکت کند.

مزیت اصلی در این سناریو خرید گزینه های تماس است. خرید گزینه تماس به سرمایه گذار اجازه می دهد تا بدون پرداخت پول زیاد، موقعیتی را شروع کند. به عنوان مثال، برای خرید 100 سهم از یک سهام 10 دلاری، به 1,000 دلار نیاز دارید. اما خرید یک قرارداد اختیار معامله در همان 100 سهم ممکن است فقط 85 دلار هزینه داشته باشد.

بسیاری از معامله گران خرده فروشی به عنوان استراتژی سرمایه گذاری خود درگیر گزینه های معاملاتی هستند. در زیر مروری بر پلتفرم های معاملاتی محبوب برای سرمایه گذاران خرده فروشی است.

خوشمزه

Tastyworks یک پلت‌فرم معاملاتی گزینه‌های کم‌هزینه است که از نظر ارائه‌هایش تا حدودی بی‌هدف است. این بیشتر برای معامله‌گران با تجربه گزینه‌ها طراحی شده است، اما هزینه پایین ورود آن به آماتور اجازه می‌دهد تا بدون ریسک کردن پول زیادی، قرارداد بخرد.

مزایای Tastyworks ناشی از تمرکز آن بر اوراق بهادار محبوب، 0 دلار کمیسیون و 1 دلار در هر خرید قراردادی است. این پلتفرم، کمیسیون هر معامله را 10 دلار در هر مرحله محدود می کند.

معایب آن شامل کمبود منابع آموزشی است، راه‌اندازی یک حساب کاربری فرآیندی کند است و چیز زیادی برای اوراق بهادار ارائه نمی‌دهد.

TD Ameritrade

TD Ameritrade به سرمایه گذاران یک پلت فرم بالغ ارائه می دهد که توسط چارلز شواب پشتیبانی می شود. هیچ نیاز به حداقل موجودی و کارمزد کمیسیون ندارد و 0.65 دلار برای هر قرارداد دریافت می کند.

مزایای TD Ameritrade در عمق و وسعت انواع اوراق بهاداری است که می توانید برای قرارداد اختیار خرید بخرید. مطالب تحقیقی و آموزشی رایگانی را ارائه می دهد که خواندن و درک آن آسان است. اشکال این است که ممکن است استفاده از سایت نسبت به سایرین تا حدودی دست و پا گیر باشد.

کارگزاران تعاملی

Interactive Brokers یک پلت فرم معاملاتی را برای معامله گران گزینه های پیشرفته ارائه می دهد که به دنبال طیف گسترده ای از اوراق بهادار و دارایی برای تجارت هستند. یک معامله گر می تواند سهام، اوراق قرضه، فارکس، آتی، ارزهای دیجیتال، وجوه و اوراق قرضه را از 150 بازار از یک حساب واحد معامله کند. این کارگزاری همچنین دارای یک کتابخانه تحقیقاتی عمیق است و منابعی را ارائه می دهد که شامل گزارش ها، ابزارها و ماشین حساب ها برای کمک به معامله گران در تصمیم گیری است.

مزایای کارگزاران تعاملی از توانایی سایت در ارائه طیف وسیعی از دارایی های سرمایه گذاری، اجرای عالی سفارش، ابزار معاملاتی که تقریباً هر نیازی را برآورده می کند، و نرخ کمیسیون و حاشیه پایین ناشی می شود. تنها اشکال کارگزاری این است که می‌تواند سرمایه‌گذاران کوچک را که نمی‌دانند از کجا شروع به معامله اختیار کنند، بترساند.

E * تجارت

تجارت الکترونیکی یکی از اولین پلتفرم های تجارت الکترونیکی است که نحوه دسترسی سرمایه گذاران خرد به بازار سهام را متحول کرد. این اخلاق هنوز هم امروزه به قوت خود باقی است، زیرا کارگزاری بر کمک به معامله گران مبتدی تمرکز دارد که اصول معاملات گزینه ها را درک کنند. معامله گران با تمام سطوح تجربه و درآمد به تحقیقات اختصاصی دسترسی دارند که معمولاً فقط برای کسانی که دارای ارزش خالص بالایی هستند در دسترس است. این سایت 0.65 دلار به ازای هر قرارداد آپشن دریافت می‌کند و فهرست‌های تماشا را در میان بهترین‌ها در کسب و کار در نظر گرفته است.

تجارت الکترونیکی مزایا زیادی دارد، به خصوص زمانی که صحبت از آسان کردن انواع تجارت و سفارشی سازی بر اساس نیازهای شما می شود. معایب E*Trade این است که این سایت ارزهای رمزنگاری شده را ارائه نمی دهد و هزینه ها و نرخ حاشیه آن در مناطق خاصی بالا است. در نهایت، پلت فرم معاملاتی مبتنی بر وب آن ممکن است برای معامله گرانی که خواهان دسترسی به ابزارهای جامع هستند جذاب نباشد.

مریل لج

پلتفرم معاملاتی Merrill Edge برای سرمایه‌گذارانی طراحی شده است که می‌خواهند سرمایه‌گذاری‌های خود را کنترل کنند، اما به دنبال انجام معاملات سریع نیستند و می‌خواهند آن را برای بلندمدت نگه دارند. همچنین دارای 2,800 مکان خرده فروشی و صدها مشاور مالی برای دسترسی مشتریانش است. همچنین امتیازاتی را به مشتریان ارائه می‌دهد، از جمله قیمت‌گذاری ترجیحی برای سرمایه‌گذاری هدایت‌شده، نرخ بهره پایین‌تر در وام‌های خودرو، و کاهش هزینه‌های ایجاد وام مسکن.

مزایای Merrill Edge شامل بودن بخشی از بانک آمریکا (BoA) است که یک مزیت برای مشتریان فعلی BoA است. تحقیقات عمیقی را برای کمک به مشتریان خود در تصمیم گیری ارائه می دهد، و هیچ کارمزد یا حداقل هزینه ای برای حساب های تجاری خودگردان وجود ندارد. معایب ناشی از خط محدودی از محصولات ارائه شده است، و پلت فرم در رابطه با اقدامات تجاری موجود محدود است.

رابینهود چطور؟

در روزهای اول سهام الگوهای رفتاری دیوانه، بسیاری از معامله گران گزینه سرمایه گذاری در Gamestop و AMC این کار را از طریق Robinhood، یک استارت آپ سرمایه گذاری جدید انجام می دادند. سرمایه گذاران با طراحی ساده و معاملات سهام آزاد به این پلت فرم جذب شدند. اما در 28 ژانویه 2021، زمانی که رابینهود اعلام کرد سرمایه گذاران را از خرید برخی سهام منع می کند، تمام هیجانات پیرامون پلت فرم معاملاتی به سرعت کاهش یافت. سرمایه گذاران هنوز هم می توانند سهام بفروشند، فقط بیشتر بخرند.

روز بعد، رابینهود به سرمایه گذاران اجازه داد تا سهام شرکت های خاصی را به صورت محدود خریداری کنند، به این معنی که آنها فقط می توانستند تعداد مشخصی از سهام را خریداری کنند. آنها نمی توانستند گزینه ها را خریداری کنند یا معامله در حاشیه.

کاربران Robinhood از اینکه معامله گران در پلتفرم های دیگر همچنان می توانند سهام را بدون محدودیت خرید و فروش کنند، خشمگین شدند. اقدام برای محدود کردن خرید سهام میم به شرکت آسیب رساند و اعتماد سرمایه گذاران را از بین برد.

خط پایین

گزینه های معاملاتی یک استراتژی سرمایه گذاری محبوب است، اما با خطرات زیادی همراه است، به خصوص برای معامله گران جدیدتر که هنوز در حال یادگیری نحوه عملکرد بازار هستند. در نتیجه، این یک حرکت هوشمندانه از نظر مالی است که قبل از سرمایه‌گذاری هر پولی، ابتدا یاد بگیرید که چگونه گزینه‌ها کار می‌کنند.

این بدان معنا نیست که شما نمی توانید در این مدت در بازار سهام سرمایه گذاری کنید. به عنوان مثال، می توان در آن سرمایه گذاری کرد کیت فشار کوتاه از Q.ai. این کیت از هوش مصنوعی برای شناسایی روندها و سرمایه گذاری بر اساس آن استفاده می کند. با انتخاب این مسیر، می‌توانید در معرض دید بازار سهام قرار بگیرید و زمانی که با گزینه‌ها راحت‌تر هستید، می‌توانید معاملات آن‌ها را آغاز کنید.

امروز Q.ai را دانلود کنید برای دسترسی به استراتژی های سرمایه گذاری مبتنی بر هوش مصنوعی.