افزایش 32,000 درصدی سهام کمی شناخته شده با کاهش 175 میلیارد دلاری به پایان رسید

(بلومبرگ) - حتی پس از یک جنون خرده‌فروشی که باعث شد شرکت GameStop به داغ‌ترین سهام جهان تبدیل شود و یک ارز دیجیتال شوخی با مضمون سگ میلیاردها ارزش پیدا کند، تجارت طوفانی در یک تجارت مالی مبهم هنگ‌کنگ بسیار دیدنی است.

بیشترین خوانده شده از بلومبرگ

ظهور سریع AMTD Digital Inc. - یک شرکت خدمات مالی به سختی سودآور - داستانی است که اگرچه یادآور شور و هیجان سهام سال گذشته است، اما حتی مرموزتر است. در اقدامی که جامعه مالی را متحیر کرده است، سهام این شرکت در کمتر از سه هفته از قیمت عرضه اولیه 7.80 دلاری خود به بالاترین سطح روزانه 2,555 دلار افزایش یافت که یک جهش چشمگیر بیش از 32,000 درصد بود.

شاید حتی گیج‌کننده‌تر باشد، برخلاف سایر شرکت‌های مالی که هر سال صدها میلیارد دلار درآمد دارند، در دفترچه عرضه اولیه سهام AMTD کل فروش تنها 25 میلیون دلار برای سال منتهی به آوریل 2021 فهرست شده است. ارزش آن از بالون به 310 میلیارد دلار در بسته شدن روز سه‌شنبه رسید که آن را از شرکت‌های قدرتمند صنعتی مانند Goldman Sachs Group Inc. و Bank of America Corp بزرگ‌تر می‌کند.

مکس گوخمن، مدیر ارشد سرمایه‌گذاری در شرکت AlphaTrAI، می‌گوید: «من کاملاً مطمئن نیستم که مدل کسب‌وکار چیست، اما این برای جمعیت Reddit که مانند پیرانا در حال غوطه‌ور شدن هستند، اهمیتی ندارد.

بسیار شبیه شیدایی ناشی از خرده‌فروشی در اوایل سال 2021، که سهام‌هایی مانند GameStop و AMC Entertainment Holdings Inc. را قبل از سقوط به همان سرعت به اوج‌های گیج‌کننده رساند، به نظر می‌رسد عملکرد AMTD به عنوان یک غول مالی کوتاه مدت باشد. از زمان ثبت رکورد در روز سه‌شنبه، ATMD Digital 57 درصد کاهش یافته و حدود 175 میلیارد دلار ارزش بازار را در طول مسیر از بین برده است. این بیشتر از کل سرمایه فعلی بازار شرکت‌هایی از جمله مورگان استنلی، اینتل و گلدمن ساکس است.

داستان ادامه دارد

با این حال، سخت است که حرکات وحشی سهام را به طور کامل بر روی جمعیت خرده فروشی سنجاق کنیم. در حالی که AMTD Digital چندین بار در طول هفته در فهرست فیدلیتی از سهام های فعال ترین معامله قرار گرفت، اما فاقد چند ویژگی کلیدی است.

برای شروع، AMTD Digital هنوز هیچ گزینه ای برای معامله ندارد. خرید دیوانه‌وار گزینه‌های تماس یکی از ویژگی‌های بارز افزایش سهام GameStop و AMC بود. در همین حال، حجم معاملات نیز برای اکثر حرکات هفته گذشته بسیار پایین بوده است. علیرغم مشاهده نوسانات حداقل 40 درصدی در هر دو جهت در تمام روزهای هفته به جز یک روز، سهام هنوز 500,000 سهم را در یک روز معامله نکرده است. در روز جمعه، بیش از 50,000 سهم دست به دست شدند که ششمین جلسه متوالی با کاهش حجم بود.

در مورد خود تاجران خرده‌فروشی، حتی یک جستجوی گذرا در پست‌های برتر در فروم WallStreetBets Reddit، سیل انکار هرگونه دخالت را نشان می‌دهد.

خانواده AMTD

حرکات دیوانه وار AMTD Digital همچنین منجر به نوسان شدید سهام یکی از شرکت های مادر آن، AMTD Idea Group شد. این شرکت، که بخشی از چتر بزرگتر AMTD Group است، تقریباً 88.7 درصد از سهام AMTD Digital را در اختیار دارد. این هفته نیز موجی از خرید را شاهد بود و تنها در روز سه شنبه تا 520 درصد افزایش یافت.

روز جمعه، AMTD Digital اعلام کرد که پذیره نویسان عرضه اولیه اولیه سهام در اواسط ژوئیه تصمیم گرفته اند از گزینه کامل greenshoe خود استفاده کنند. این بدان معناست که آنها می توانند 2.4 میلیون سهام سپرده آمریکایی اضافی را به قیمت هر فهرست 7.80 دلار خریداری کنند که تقریباً 99 درصد کمتر از قیمتی است که روز جمعه بسته شد.

AMTD Global Markets Ltd. پذیره نویس اصلی در IPO AMTD Digital بود که مسئول تقریباً 90 درصد سهام بود، به این معنی که به طور بالقوه می تواند از مشارکت خود سود ببرد.

همه اینها کانون توجه کالوین چوی، رئیس، مدیر اجرایی و سهامدار عمده گروه AMTD را روشن کرد که در حال حاضر به دلیل عدم افشای تضاد منافع زمانی که در UBS Group AG کار می کرد، با ممنوعیت صنعتی در هنگ کنگ مواجه است.

در حال حاضر برخی از شرکت ها روابط خود را قطع می کنند. گروه CK متعلق به میلیاردر لی کا شینگ روز پنجشنبه اعلام کرد که باقی مانده سهام خود را در شرکت مادر AMTD Group Co خواهد فروخت.

الگوی در حال رشد

به همان اندازه که افزایش پس از عرضه اولیه اولیه برای AMTD Digital تکان دهنده بوده است، اما در چنین حرکاتی تنها نیست. روز جمعه، یکی دیگر از شرکت‌های مالی مستقر در هنگ‌کنگ Magic Empire Global Ltd. اولین تجارت خود را در ایالات متحده انجام داد تا شاهد توقف چندین بار سهام آن به دلیل نوسانات و افزایش تا 5,799 درصدی آن باشیم.

سایر سهام هنگ کنگ و چین پس از عرضه در ایالات متحده در هفته های اخیر، افزایش مشابهی را تجربه کرده اند. حداقل پنج شرکت دیگر، از جمله Ostin Technology Group Co.، Golden Sun Education Group Ltd. و Intelligent Living Application Group Inc. در اولین روز معاملات خود سودهای روزانه 395 درصدی یا بیشتر را ثبت کرده اند.

مایکل بری، سرمایه‌گذاری معروفی که سقوط مسکن در سال 2008 را پیش‌بینی کرده بود، روز جمعه تصویری از نمودار سهام Magic Empire را در توییتر منتشر کرد و گفت: "قماربازان هر چه بیشتر باختند، بیشتر قمار می‌کنند."

(به روز رسانی با زمینه اضافی در AMTD، قیمت ها در سراسر)

بیشترین خوانده شده از بلومبرگ Businessweek

© 2022 Bloomberg LP