ارقام کلیدی تورم از موسسه مدیریت عرضه (ISM) که سرمایه گذاران باید ببینند

گیرنده های کلیدی

• شاخص تولید ISM یک شاخص پیشرو است که سلامت صنعت تولید را نشان می دهد.
• نشانه های فعلی حاکی از آن است که تورم به آرامی شروع به کاهش می کند.
• سرمایه گذاران باید به شاخص های کلیدی اقتصادی برای سنجش تورم، نرخ بهره آتی توجه کنند و پرتفوی خود را بر این اساس تنظیم کنند.

بسیاری از سرمایه گذاران در مورد گزارش هایی می دانند که به فدرال رزرو کمک می کند تا نرخ های بهره را شکل دهد. برجسته ترین شاخص قیمت مصرف کننده ایالات متحده (CPI) است، اما بسیاری از سرمایه گذاران نمی دانند که گزارش های اضافی در دسترس است. این گزارش ها پوشش خبری زیادی ندارند، اما به همان اندازه مهم هستند.

ISM Manufacturing Index یکی از این گزارش هاست. وقتی صحبت از سلامت صنعت تولید در ایالات متحده می شود، اطلاعات زیادی را ارائه می دهد. بیایید بررسی کنیم که چه کسی این گزارش را تولید می کند، همچنین داده هایی که در آن وجود دارد و آنچه برای تورم و اقتصاد به طور کلی نشان می دهد.

موسسه مدیریت تامین چیست؟

موسسه مدیریت تامین، بزرگترین سازمان غیرانتفاعی حرفه ای مدیریت تامین در جهان است. این شرکت در سال 1915 تاسیس شد و رهبران صنعت زنجیره تامین را گواهی می دهد، آموزش می دهد و توسعه می دهد. همچنین مدیران خرید را بررسی می کند و شاخص تولید ISM را منتشر می کند.

شاخص تولید ISM چیست؟

شاخص تولید ISM یک شاخص اقتصادی پیشرو برای سطح فعالیت اقتصادی در بخش تولید در ایالات متحده است. این بدان معناست که نتایج این گزارش نشان می دهد یا پیش بینی می کند که در آینده چه اتفاقی در اقتصاد خواهد افتاد.

بازار سهام یکی دیگر از شاخص های پیشرو اقتصادی است. اگر سرمایه گذاران انتظار زمان مثبت اقتصادی در پیش رو داشته باشند، بازار می تواند افزایش یابد. از سوی دیگر، اگر آن‌ها انتظار داشته باشند که اقتصاد در کوتاه‌مدت ضعیف شود، می‌تواند در بازار نزولی فرو رود.

همچنین شاخص های عقب مانده ای وجود دارد که روندهای گذشته را نشان می دهد. اینها گزارش هایی است که پس از شروع چرخه رونق یا رکود اقتصاد منتشر می شود. به عنوان مثال، دفتر ملی تحقیقات اقتصادی به طور رسمی اعلام می کند که اقتصاد ایالات متحده چند ماه پس از ورود اقتصاد به رکود در رکود است.

به طور کلی، تعداد انگشت شماری شاخص پیشرو و عقب مانده وجود دارد که با کنار هم قرار دادن آنها، تصویر کامل تری از سلامت اقتصاد به تحلیل گران می دهد.

آیا ما در مسیر درست حرکت می کنیم؟

آخرین مجموعه داده‌های PMI از آگوست 2022 یک کیسه مختلط است. در جبهه مثبت، قیمت های پرداختی جزء شاخص تولید ISM به شدت پایین تر می شود که نشانه خوبی است. این به تعادل قوی‌تر بین عرضه و تقاضا اشاره می‌کند که با کند کردن افزایش قیمت‌ها به نفع مصرف‌کنندگان است.

در طول اوج‌های تورمی در دهه‌های 1970 و 1980، کاهش قیمت‌های پرداختی، شاخص اصلی نرخ‌های تورم پایین‌تر بود. اگر امروز هم همینطور است، ما ممکن است شاهد کاهش در جبهه تورم باشیم در ماه های آینده.

جنبه منفی یافته های این گزارش این است که رشد کارخانه ها کند است و تولید کند شده است. هنوز ابر تاریکی بر چشم انداز اقتصاد وجود دارد و کارشناسان همچنان به بحث در مورد اینکه آیا ایالات متحده در نهایت دچار رکود خواهد شد یا خیر. در حالی که مصرف کننده همچنان قوی است، کسب و کارها محتاط هستند.

قیمت بنزین

قیمت گاز در ایالات متحده به طور متوسط ​​به 3.677 دلار در هر گالن کاهش یافته است که بیش از 25 درصد از بالاترین قیمت خود در اواسط ژوئن کاهش یافته است. قیمت ها به پایین ترین سطح خود در شش ماه گذشته رسیده است. این یک نشانه خوب دیگر هم برای مصرف کننده و هم برای اقتصاد است.

همانطور که رانندگی مقرون به صرفه تر می شود، مردم می توانند بیشتر سفر کنند و پول بیشتری برای خرج کردن برای چیزهایی غیر از بنزین داشته باشند. با این حال، سوال اینجاست که آیا قیمت‌های پایین ماندگار خواهد بود؟ در حالی که فصل رانندگی در پاییز ترکیب ارزان‌تری از گاز را برای تولید به ارمغان می‌آورد، آب و هوای سردتری برای مقابله با آن به زودی وجود خواهد داشت.

نرخ حمل و نقل

نرخ جهانی حمل و نقل کانتینری به پایین ترین سطح خود در 16 ماه گذشته رسیده است که 52 درصد از اوج خود کاهش یافته است. این هنوز چهار برابر بیشتر از سطح قبل از همه‌گیری است، اما در جهت درست حرکت می‌کند. برای ماه‌های متمادی، تقاضا از عرضه پیشی گرفت زیرا قرنطینه‌ها و مشکلات زنجیره تامین باعث تاخیر شد. اکنون که عرضه کالا و تقاضا برای حمل آنها یکسان شده است، قیمت ها کاهش یافته است.

زنجیره تامین هنوز راه درازی برای رسیدن به تقاضای کامل دارد، اما نشانه ها نشان می دهد که در مسیر درستی قرار دارد.

سرمایه گذاران به دنبال چه شاخص هایی هستند؟

به عنوان یک سرمایه گذار برای سرنخ هایی از سلامت اقتصاد باید به چه شاخص هایی توجه کنید؟ وجود دارد چند شاخص کلیدی برای بررسی، هم شاخص های پیشرو و هم شاخص های عقب مانده.

برای شاخص های پیشرو به بازار سهام، خرده فروشی و فعالیت های تولیدی توجه کنید. در حالی که موارد دیگر وجود دارد، این سه به شما یک پایه خوب در مورد چگونگی عملکرد اقتصاد می دهند.

برای شاخص های عقب مانده، به شاخص قیمت مصرف کننده ایالات متحده، درآمد و دستمزد، و نرخ بیکاری نگاه کنید. باز هم، موارد دیگری وجود دارد، اما اینها واضح ترین تصویر را به شما ارائه می دهند.

خط پایین

درک داده هایی که به فدرال رزرو کمک می کند تا در مورد سلامت اقتصاد نظر بدهد، برای سرمایه گذاران ضروری است. در حالی که بی‌خطا نیست، نگاه کردن به شاخص‌های پیشرو می‌تواند به شما کمک کند برنامه سرمایه‌گذاری خود را مرور کرده و تغییرات لازم را ایجاد کنید.

هنگامی که آماده تنظیم سبد خود با شرایط فعلی بازار هستید، Q.ai این کار را با خود آسان می کند کیت های سرمایه گذاری. به جای خرید چندین صندوق، می‌توانید یک کیت سرمایه‌گذاری متنوع و منفرد را بدون صرف ساعت‌ها برای تحقیق در مورد سهام انتخاب کنید. هوش مصنوعی ما بازارها را برای بهترین سرمایه‌گذاری‌ها برای هر نوع تحمل ریسک و موقعیت‌های اقتصادی جستجو می‌کند.

امروز Q.ai را دانلود کنید برای دسترسی به استراتژی های سرمایه گذاری مبتنی بر هوش مصنوعی. وقتی 100 دلار واریز می کنید، 100 دلار اضافی به حساب شما اضافه می کنیم.