جی پی مورگان دوست دارد این 2 سهام سود سهام برتر تا 13 درصد بازدهی داشته باشند - آنها ارزش جذابی دارند و رشد صعودی را برای راه اندازی فراهم می کنند.

بهار در راه است، و سرمایه گذاران باید با نگاه کردن به شرایط بازار، گوی کریستالی را بشکنند. اجماع فزاینده ای وجود دارد که اگرچه تورم نسبت به اوج تابستان گذشته کاهش یافته است، اما در سطح بالایی کاهش یافته است.

جیمی دیمون، مدیرعامل غول بانکی جی پی مورگان، با تماشای وضعیت این شرکت معتقد است که به این زودی ها به هدف 2 درصدی فدرال رزرو برنخواهیم گشت.

علاوه بر این، در حالی که دیمون از اقتصادی استقبال می‌کند که «به‌خوبی کار می‌کند» و مشاغل زیادی در حال انجام است، او همچنین تأکید می‌کند که عدم قطعیت‌های زیادی وجود دارد که باید در نظر گرفت. یا همانطور که دیمون به اختصار می گوید، «روسیه، اوکراین، نفت، گاز، جنگ، مهاجرت، تجارت، چین» همگی بادهای مخالف بالقوه هستند. در مقابل ما، چیزهای ترسناکی وجود دارد. و من و شما می دانیم که همیشه عدم اطمینان وجود دارد.» او هشدار داد.

بازی استاندارد برای سرمایه گذاران برای کنار آمدن با این نوع عدم قطعیت، اتخاذ یک موقعیت سبد تدافعی قوی است - و این به طور طبیعی باعث می شود که ما به بازده بالا نگاه کنیم. سهام سود. اینها پرداخت‌کنندگان قابل اعتمادی هستند که ویژگی‌های دفاعی زیادی را به سهامداران می‌دهند: جریان درآمدی ثابت، پرداخت‌های قابل اعتماد، و بازدهی کوبنده تورم.

بنابراین، بیایید نگاهی به دو سهمی بیندازیم که تحلیلگران جی‌پی مورگان آن‌ها را به‌عنوان سهامی که در شرایط جوی امروز مورد حمایت قرار می‌دهند، برچسب‌گذاری کرده‌اند. این هر دو سهام دارای رتبه خرید هستند، با بازده سود تقسیمی بالا - بیش از 13٪ در یک مورد. در اینجا جزئیات است.

سرمایه گذاری AGNC (AGNC)

ما با یک تراست سرمایه گذاری املاک و مستغلات (REIT) شروع خواهیم کرد. این شرکت‌ها مدت‌هاست که به‌عنوان قهرمانان واقعی سود سهام شناخته می‌شوند، و انتخاب JPM، AGNC Investment، مدت‌هاست که به دلیل پرداخت‌های پربازدهش شناخته می‌شود. این شرکت در بخش امنیت با پشتوانه وام مسکن (MBS) در دنیای REIT فعالیت می کند و دارای پورتفولیویی به ارزش 59.5 میلیارد دلار است. این مجموع شامل 39.5 میلیارد دلار اوراق بهادار با پشتوانه وام مسکن مسکونی و 18.6 میلیارد دلار دیگر در موقعیت خالص TBA (در حال اعلام) است. بیشترین بخش از پرتفوی AGNC، حدود 92 درصد، مربوط به ابزارهای وام مسکن ثابت 30 ساله است.

داستان ادامه دارد

کیفیت پورتفولیو را می توان از نتایج اخیر 4Q22 قضاوت کرد. در نهایت، این شرکت به ازای هر سهم مشترک 93 سنت درآمد خالص به دست آورد که مقداری بالاتر از پیش بینی 66 سنت بود. علاوه بر درآمدهای جامد، شرکت تا 4.3 دسامبر 31 دارای 2022 میلیارد دلار دارایی نقدی بود. این مجموع 59٪ از کل حقوق صاحبان سهام AGNC را تشکیل می داد.

با این حال، برای سرمایه گذاران سود سهام دفاعی، پرداخت سود سهام این شرکت خبر واقعی است. AGNC به جای سه ماهه، ماهانه پرداخت می کند و به سهامداران برنامه پرداخت مکررتری می دهد. سود تقسیمی با 12 سنت برای هر سهم عادی سالانه به 1.44 دلار در هر سهم می رسد و بازده قدرتمند 13.3٪ را ارائه می دهد. این آخرین آمار تورم گزارش شده - 6.4 درصد سالانه در ژانویه - را با 6.9 واحد شکست می دهد و تضمین می کند که سهامداران نه تنها یک نرخ بازده واقعی قابل اعتماد خواهند داشت، بلکه بازده قابل توجهی خواهد بود.

ریچارد شین، تحلیلگر 5 ستاره JPMorgan، AGNC را پوشش می دهد و در یادداشت اخیر خود، ارتقای رتبه سهام را از خنثی به اضافه وزن (یعنی خرید) مناسب دانست. شین در حمایت از موضع خود نوشت: «ما انتظار داریم که سبد سهام اصلی آژانس MBS AGNC باعث بهبود ارزش دفتری شود، زیرا قیمت‌های MBS بهبود می‌یابد و به سرمایه‌گذاران حمایت اعتباری در یک محیط اقتصادی رو به وخامت ارائه می‌کند. درآمد AGNC به طور کامل سود سهام خود را پوشش می دهد و بازدهی جذابی را ارائه می دهد. AGNC یکی از بهترین MREIT های مدیریت شده در جهان پوشش ما است. از نظر ما، مدیریت داخلی یک محرک ارزش بلندمدت است.»

با قرار دادن برخی ارقام، شین به سهام AGNC قیمت هدف 12.50 دلاری می دهد که پتانسیل صعودی یک ساله ~ 16% را نشان می دهد. بر اساس بازده سود سهام فعلی و افزایش قیمت مورد انتظار، سهام دارای 29٪ بازده کل بالقوه است. (برای تماشای سوابق شین، اینجا کلیک کنید)

به طور کلی، با ثبت 9 بررسی اخیر تحلیلگران، که 6 به 3 به نفع خرید بیش از حد انتظار کاهش یافته است، سهام AGNC رتبه خرید متوسط ​​را از اجماع تحلیلگران دریافت می کند. (پیش بینی سهام AGNC را ببینید)

شرکت های ویلیامز (WMB)

برای دومین انتخاب سود سهام پربازده، نگاه خود را از REIT به انرژی تغییر خواهیم داد. شرکت های ویلیامز در صنعت گاز طبیعی ایالات متحده کار می کند و شبکه ای از خطوط لوله حمل و نقل، تأسیسات جمع آوری و ذخیره سازی، و کارخانه های فرآوری گاز طبیعی را راه اندازی می کند. شبکه این شرکت در امتداد خط ساحلی تگزاس-لوئیزیانا متمرکز است، تا خلیج مکزیک امتداد دارد و تا فلوریدا، اقیانوس اطلس میانی و آپالاشیا و شمال غربی به کوه‌های راکی ​​و شمال غربی اقیانوس آرام گسترش می‌یابد. تقریباً 30 درصد از گاز طبیعی مورد استفاده روزانه در ایالات متحده از شبکه ویلیامز عبور می کند.

این شرکت اخیراً نتایج خود را برای کل سال و سه ماهه چهارم سال 2022 منتشر کرده است. برای کل سال، ویلیامز درآمد 10.9 میلیارد دلاری را در مقایسه با 10.6 میلیارد دلار در سال 2021 گزارش کرده است. از این میزان، شرکت به درآمد خالص 2.04 میلیارد دلار یا یک EPS رقیق شده 1.67 دلار. با حفاری به سطح سه ماهه، درآمد خالص به 668 میلیون دلار یا 55 سنت به ازای هر سهم رسید. در شرایط تعدیل‌شده غیر GAAP، این درآمد خالص 653 میلیون دلاری را برای یک EPS رقیق‌شده غیر GAAP 53 سنت به همراه داشت - این رقم 3 سنت پیش‌بینی‌شده را شکست و تقریباً 36 درصد نسبت به سال گذشته افزایش داشت.

همچنین برای تضمین تامین مالی کامل سود سهام مشترک شرکت که در بیانیه ژانویه 5.3 درصد افزایش یافته بود، کافی بود. پرداخت جدید که قرار است در 27 مارس آینده ارسال شود، اکنون 0.4475 دلار برای هر سهم عادی است. با نرخ سالانه 1.79 دلار به ازای هر سهم مشترک، سود سهام تازه افزایش یافته بازدهی کمتر از 6 درصد دارد. در حالی که اندکی کمتر از اعداد تورم فعلی است، سود سهام ویلیامز هنوز تقریباً سه برابر میانگین پرداختی است که در میان پرداخت‌کنندگان در فهرست S&P یافت می‌شود – و بهتر از آن، ویلیامز شهرت محکمی برای قابلیت اطمینان سود سهام دارد و پرداخت‌های خود را هر سه ماه یکبار حفظ کرده است. از سال 1974

جرمی تونت، تحلیلگر جی پی مورگان، شرکت های ویلیامز را دنبال می کند و آنچه را که می بیند دوست دارد. Tonet معتقد است که ویلیامز یکی از بهترین شرکت‌های گاز طبیعی است و می‌نویسد: «ردپای برتر WMB موجود در «فولاد در زمین» مزیت‌های رقابتی واضحی را برای اجرای استراتژی سرچاهی این شرکت به بازار فراهم می‌کند. ترس از سقوط دکل و تعطیلی برای متعادل کردن بازار، ما شاهد مرحله بعدی تقاضای LNG هستیم که بازار را طی یک تا دو سال آینده متعادل می کند و از افزایش نهایی سطح تولید گاز طبیعی حمایت می کند. به این ترتیب، با پتانسیل برای EBITDA CAGR متوسط ​​تک رقمی، اهرم YE22 در 3.55 برابر، و سابقه پیشرو ESG، ما شاهد یک پس‌زمینه سازنده در طول زمان هستیم، با بازدهی ~6% فعلی که پشتیبانی می‌کند.

Tonet با پیگیری موضع خود به سمت جلو، به سهام WMB امتیاز اضافه وزن (یعنی خرید) می دهد و هدف قیمتی خود را 36 دلار تعیین می کند که حاکی از افزایش ~18٪ در افق زمانی یک ساله است. (برای تماشای سابقه Tonet، اینجا کلیک کنید)

به طور کلی، WMB بر اساس 13 بررسی اخیر که شامل 8 به خرید در مقابل 5 برای نگه داشتن است، رتبه خرید متوسط ​​را از اجماع تحلیلگران Street دریافت می کند. (پیش بینی سهام WMB را ببینید)

برای یافتن ایده های خوب برای تجارت سهام با ارزش های جذاب ، به TipRanks مراجعه کنید بهترین سهام برای خرید، ابزاری که به تازگی راه اندازی شده است و همه بینش های سهامدار TipRanks را متحد می کند.

سلب مسئولیت: نظرات بیان شده در این مقاله صرفاً نظرات تحلیلگران برجسته است. این محتوا فقط برای اهداف اطلاعاتی استفاده می شود. بسیار مهم است که قبل از هرگونه سرمایه گذاری ، تجزیه و تحلیل خود را انجام دهید.