داده های تورم، نشست فدرال رزرو جدول سال 2023 را تنظیم می کند

قرائت تورم مورد انتظار و آخرین تصمیم فدرال رزرو در سال جاری به عنوان نکات برجسته در آخرین هفته اخبار مهم اقتصادی در سال 2022 خواهد بود.

در روز سه‌شنبه، شاخص قیمت مصرف‌کننده (CPI) که از نزدیک مشاهده می‌شود برای نوامبر ممکن است پیش‌بینی کند چقدر نرخ ها می تواند بالاتر برود در سال آینده

و در بعدازظهر چهارشنبه، آخرین تصمیم سیاست پولی فدرال رزرو تقریباً به طور قطع به سرمایه گذاران خواهد رسید هفتمین و آخرین افزایش نرخ بهره از 2022.

گزارش خرده فروشی دولت که صبح پنجشنبه منتشر شد، به یک هفته نتیجه در وال استریت اضافه می کند.

همه اینها در حالی اتفاق می‌افتد که سرمایه‌گذاران به دنبال بازگشت هستند پس از آسیب S&P 500 و Dow بدترین کاهش هفتگی آنها از اواخر سپتامبر.

برآوردهای بلومبرگ نشان می‌دهد که اقتصاددانان پیش‌بینی می‌کنند سرفصل CPI در ماه گذشته 0.3 درصد افزایش یافت که کاهشی اندک نسبت به افزایش 0.4 درصدی مشاهده شده در اکتبر است. به طور سالانه، CPI احتمالاً در نوامبر 7.3 درصد افزایش یافته است که نسبت به قبل کاهش یافته است خواندن سال به سال 7.7٪.

انتظار می رود CPI اصلی، که اجزای غذایی و انرژی ناپایدار گزارش را حذف می کند و توسط فدرال رزرو به دقت دنبال می شود، نسبت به ماه مشابه سال گذشته 6.1 درصد افزایش یافته است که اندکی کمتر از 6.3 درصد مشاهده شده در اکتبر است.

در حالی که به دلیل کاهش قیمت انرژی انتظار می رود روند نزولی ادامه یابد، استراتژیست های بانک آمریکا بر مشکل تورم برای سیاست گذاران تاکید می کنند و اقتصاد همچنان "زیر سرپوش" باقی می ماند و کاهش بالقوه در قیمت های اصلی شاید تنها نتیجه تخفیف تعطیلات باشد. کاهش قیمت خودروهای دست دوم در همین حال، انتظار می‌رود تورم سرپناه همچنان ثابت بماند.

تیم اقتصادی بانک آمریکا به رهبری مایکل گپن گفت: "ما انتظار داریم خدمات اصلی به استثنای تورم سرپناه که به طور جدایی ناپذیری با دستمزد و بازار کار مرتبط است، همچنان بالا بماند."

در روز چهارشنبه، اعضای کمیته بازار آزاد فدرال (FOMC) هستند آماده است تا نرخ ها را 50 واحد پایه افزایش دهد، کاهشی از 0.75٪ افزایش ارائه شده در چهار جلسه گذشته.

داستان ادامه دارد

انتظار نمی‌رود که داده‌های تورمی کمتر از حد انتظار، مقامات را از افزایش نرخ سیاستی معیار تا 0.50 درصد پیش‌بینی‌شده در پایان جلسه باز دارد. FOMC آخرین تصمیم سیاست خود را در ساعت 2:00 بعدازظهر به وقت ET روز چهارشنبه اعلام خواهد کرد و همچنین پیش بینی های اقتصادی به روز شده را منتشر خواهد کرد و جروم پاول، رئیس فدرال رزرو، قرار است کنفرانس مطبوعاتی را در ساعت 2:30 بعد از ظهر به وقت شرقی برگزار کند.

انتظار می‌رود پاول به عقب‌نشینی از روایت «محور» ادامه دهد - یا دیدگاه سرمایه‌گذاران فدرال رزرو ممکن است زودتر از آنچه در پیش‌بینی‌هایش بیان می‌شود، سخت‌تر کردن شرایط مالی را متوقف کند. اما یک سورپرایز مثبت (بخوانید: پایین تر) در جبهه تورم ممکن است خوش بینی را در مورد تغییر سیاستی که می تواند بر هر پیام جنگ طلبانه پاول غلبه کند، تقویت کند.

پل اشورث، اقتصاددان ارشد سرمایه گذاری آمریکای شمالی، در یادداشتی گفت: «فدرال رزرو عادت دارد که در مرکز قرار بگیرد، اما اعلام سیاست روز چهارشنبه ممکن است تحت الشعاع داده های CPI نوامبر قرار گیرد. اگر حق با ما باشد و قیمت‌های اصلی در ماه گذشته 0.3 درصد کاهش پیدا کند، ممکن است پیش‌بینی‌های جدید نرخ بهره فدرال رزرو مهم نباشد بازارها آنها را نادیده خواهند گرفت.»

پاول، رئیس فدرال رزرو، ماه گذشته در یک سخنرانی در موسسه بروکینگز در واشنگتن دی سی اشاره کرد که ممکن است تعدیل در افزایش نرخ بهره قریب الوقوع باشد. اما تورم دستمزد ناشی از بازار کار مستمر قوی همچنان برای مقامات فدرال رزرو مشکل ایجاد می کند.

گزارش مشاغل نوامبر حقوق و دستمزد غیرکشاورزی 263,000 افزایش یافت، میانگین سه ماهه را به 272,000 رساند و تعدیل در میانگین درآمد ساعتی را اصلاح کرد. نرخ مشارکت نیروی کار به 62.1 درصد کاهش یافت که نشان می دهد تعداد قابل توجهی از فرصت های شغلی باقی مانده است.

بانک مرکزی آمریکا در گزارش خود گفت: «همه اینها به ما نشان می دهد که رئیس پاول در کنفرانس مطبوعاتی خود به رفتارهای تندرو متمایل خواهد شد و در مقابل تسهیل شرایط مالی عقب نشینی خواهد کرد و به سرمایه گذاران یادآوری می کند که سرعت پایین تر افزایش به معنای کاهش نرخ پایانه نیست.» .

پیش‌بینی اولیه BofA نشان می‌دهد که نرخ وجوه فدرال در اواسط سال 5 در محدوده هدف 5.25 تا 2023 درصد قرار می‌گیرد، اما گپن، اقتصاددان ارشد بانک، در تماس اخیر با خبرنگاران گفت که ممکن است با توجه به ادامه حرکت بازار کار نرخ وجوه فدرال رزرو در حال حاضر در محدوده 6٪ -3.75٪ قرار دارد.

"تنها راه برای بازگرداندن تورم به هدف به صورت پایدار، کاهش سرعت بازار کار است." استراتژیست های BofA خاطرنشان کردند.

هنگامی که فدرال رزرو و درام تورم از راه رسید، وزارت بازرگانی قرار است گزارش خرده فروشی ماهانه خود را برای ماه نوامبر در روز پنجشنبه منتشر کند. طبق برآورد اجماع بلومبرگ، اقتصاددانان انتظار دارند که فروش سرفصل در طول ماه پس از افزایش 0.2 درصدی در ماه اکتبر، 1.3 درصد کاهش یابد.

فعالیت خرده فروشی بدون احتساب خودرو و گاز احتمالاً فقط 0.1 درصد افزایش یافته است، نسبت به 0.9 درصد در ماه قبل. کاهش مورد انتظار در مخارج مصرف کننده باعث بازپرداخت عواملی مانند افزایش قیمت بنزین، یک بار بررسی محرک به کالیفرنیایی‌ها و تمدید تخفیف‌های ویژه روز پرمخاطب آمازون می‌شود که باعث افزایش نرخ بهره در ماه اکتبر شد. در این ماه، چاپ تحت تأثیر چرخش مداوم از هزینه‌های کالا به خدمات و تخفیف‌های بزرگ در میان موجودی‌های خرده‌فروشی بالا بود.

در جای دیگری در صف معامله‌گران، تقویم درآمد ناب وجود دارد که فصل گزارش‌دهی عمدتاً آرام است. گزارش های قابل توجهی که قرار است منتشر شوند عبارتند از Oracle (ORCL), لنار (لن), Adobe (ADBEو رستوران های داردن (DRI).

-

تقویم اقتصادی

دوشنبه: صورت بودجه ماهانه، نوامبر (248.0 میلیارد دلار پیش بینی شده، 191.3 میلیارد دلار)

سهشنبه: خوش بینی کسب و کار کوچک NFIB، نوامبر (90.5 مورد انتظار، 91.3 در طول ماه قبل)؛ شاخص قیمت مصرف کننده، ماه به ماه، نوامبر (0.3٪ انتظار می رود، 0.4٪ در طول ماه قبل)؛ CPI به استثنای غذا و انرژی، ماه به ماه، نوامبر (0.3٪ انتظار می رود، 0.3٪ در طول ماه قبل)؛ شاخص قیمت مصرف کننده، سال به سال، نوامبر (7.3٪ انتظار می رود، 7.7٪ در طول ماه قبل)؛ CPI به استثنای غذا و انرژی، سال به سال، نوامبر (6.1٪ انتظار می رود، 6.3٪ در طول ماه قبل)؛ شاخص CPI NSA، نوامبر (298.078 مورد انتظار، 298.012 در طول ماه قبل)؛ CPI Core Index SA، نوامبر (300.429 مورد انتظار، 298.012 در طول ماه قبل)؛ میانگین واقعی درآمد ساعتی، سال به سال، نوامبر (-2.8٪ در ماه قبل، به سمت پایین به -2.7٪ بازبینی شده است). میانگین واقعی درآمد هفتگی، سال به سال، نوامبر (-3.7٪ در طول ماه قبل، به سمت پایین به -3.5٪ بازبینی شده است.

چهار شنبه: برنامه های رهنی MBA، هفته منتهی به 9 دسامبر (-1.9٪ در طول هفته قبل)؛ شاخص قیمت واردات، ماه به ماه، نوامبر (-0.5٪ مورد انتظار، -0.2٪ در طول ماه قبل)؛ شاخص قیمت واردات بدون احتساب نفت، ماه به ماه، نوامبر (-0.8٪ مورد انتظار، -0.2٪ در طول ماه قبل)؛ شاخص قیمت واردات، سال به سال، نوامبر (3.1٪ انتظار می رود، 4.2٪ در طول ماه قبل)؛ شاخص قیمت صادراتی، ماه به ماه، نوامبر (-0.5٪ مورد انتظار، -0.3٪ در طول ماه قبل)؛ شاخص قیمت صادراتی، سال به سال، نوامبر (5.7٪ انتظار می رود، 6.9٪ در طول ماه قبل)؛ تصمیم FOMC نرخ (کران پایین), 14 دسامبر (4.25% مورد انتظار، 3.75% قبل)؛ تصمیم FOMC نرخ (کران بالا), 14 دسامبر (4.50% مورد انتظار، 4.00% قبل)؛ بهره در نرخ مانده ذخیره، 15 دسامبر (4.40٪ مورد انتظار، 3.90٪ قبل)

پنج شنبه: Empire Manufacturing، دسامبر (0.5- مورد انتظار، 4.5 در طول ماه قبل)؛ پیش فروش خرده فروشی، ماه به ماه، نوامبر (-0.2٪ مورد انتظار، 1.3٪ در طول ماه قبل)؛ خرده فروشی به استثنای خودرو، ماه به ماه، نوامبر (-0.2٪ مورد انتظار، 1.3٪ در طول ماه قبل)؛ خرده فروشی به استثنای خودرو و گاز، ماه به ماه، نوامبر (0.1٪ انتظار می رود، 0.9٪ در طول ماه قبل)؛ گروه کنترل خرده فروشی، نوامبر (0.1% مورد انتظار، 0.7% در طول ماه قبل)؛ ) ادعاهای اولیه بیکاری، هفته منتهی به 10 دسامبر (232,000 مورد انتظار، 220,000 در هفته قبل)؛ ادعاهای ادامه دار، هفته منتهی به 3 دسامبر (1.650 میلیون مورد انتظار، 1.671 در طول هفته قبل); شاخص چشم انداز کسب و کار فدرال رزرو فیلادلفیا، دسامبر (-10.0 مورد انتظار، -19.4 در طول ماه قبل)؛ تولید صنعتی، ماه به ماه، نوامبر (0.1٪ انتظار می رود، 0.1٪ در طول ماه قبل)؛ استفاده از ظرفیت، نوامبر (79.8٪ انتظار می رود، 79.9٪ در طول ماه قبل)؛ تولید (SIC).، نوامبر (0.1٪ انتظار می رود، 0.1٪ در طول ماه قبل)؛ موجودی های تجاری; اکتبر (0.4٪ انتظار می رود، 0.4٪ در طول ماه قبل)؛ جریان خالص TIC بلند مدت، اکتبر (118.0 میلیارد دلار)؛ کل جریان های خالص TICاکتبر (30.9 میلیارد دلار)

جمعه: S&P Global US Manufacturing PMI، دسامبر مقدماتی (46.8 مورد انتظار، 46.4 در طول ماه قبل)؛ S&P Global Services US PMI، دسامبر مقدماتی (47.9 مورد انتظار، 47.7 در طول ماه قبل)؛ S&P Global US Composite PMI، دسامبر مقدماتی (46.5 مورد انتظار، 46.2 در طول ماه قبل)

-

تقویم سود

دوشنبه: اوراکل (ORCL), نرم افزار کوپا (کوپموسسه فنی جهانی (آی سی یو)، داکترونیک (DAKT)

سهشنبه: هسته و اصلی (CNM)، فوترونیک (پلاکوینس هولدینگ شرکت (VNCE)

چهار شنبه: لنار (لن)، Trip.com (TCOM)، گروه REV (REVG)، وبر (WEBR)، تانکرهای عقرب (STNG)، آرکیت کوانتوم (ARQQ)

پنج شنبه: ادوبی (ADBE) , جبیل (JBL)، سرمایه گذاری زنده (زندهترینیتی بیوتکنولوژی (TRIBآنتی بادی های دقیق ایمنی (IPA)

جمعه: Accenture (ACN)، رستوران های داردن (DRI)، صنایع وینه باگو (WGO)

-

الکساندرا سمنووا خبرنگار یاهو فایننس است. او را در توییتر دنبال کنید @alexandraandnyc

برای مشاهده آخرین شاخص های سهام پرطرفدار پلت فرم یاهو فاینانس اینجا را کلیک کنید

برای دریافت آخرین اخبار بازار سهام و تجزیه و تحلیل عمیق، از جمله رویدادهایی که سهام را جابجا می کنند، اینجا را کلیک کنید

آخرین اخبار مالی و تجاری مربوط به Yahoo Finance را بخوانید

برنامه Yahoo Finance را دانلود کنید اپل or آندروید

دنبال Yahoo Finance در توییتر, فیس بوک, اینستاگرام, Flipboard, لینکو یوتیوب