IPO ها تاکنون در سال 2022 چگونه عمل کرده اند؟

کلاهبرداریهای کلیدی

• سال‌های 2020 و 2021 سال‌های اولیه برای عرضه اولیه اولیه بودند، اما سال 2022 حتی به استثنای دوره 24 ماهه، حجم پایینی را نشان می‌دهد.
• علیرغم حجم کم، هنوز فرصت های IPO وجود دارد (لیست زیر را ببینید)
• به طور کلی، شرکت‌های جوان در دوره‌های نوسانات اقتصادی نسبت به عرضه اولیه سهام خودداری می‌کنند.

به عنوان یک سرمایه گذار، شنیدن در مورد یک IPO جدید که قرار است وارد بازار شود، همیشه جالب است. با افزایش وزوز و شکل گیری ارزش گذاری، شروع به در نظر گرفتن جنبه های مثبت می کنید.

علاقه به ناچار در بازار برای کسب و کاری که اساساً قوی و دارای مزیت رقابتی مشخص است شروع به ایجاد می کند. بخشی از شما نمی‌خواهد این فرصت را از دست بدهید، متوجه می‌شوید که از عباراتی مانند استفاده می‌کنید طبقه همکف، در حالی که بخش دیگری از شما در مورد خطرات ناشی از خرید زود هنگام تردید دارید، زیرا - در نهایت - نمی توان گفت که بازار چگونه واکنش نشان خواهد داد.

با رکود اقتصادی که در سال 2022 تجربه کرده‌ایم، عرضه‌های اولیه سهام به پیشنهادی حتی خطرناک‌تر تبدیل شده‌اند، زیرا بلاتکلیفی بازار، برای شرکتی که در بورس عرضه می‌شود، مانند یک حمام سرد در یک صبح زمستانی است.

ما به جزئیات در مورد آن رفته ایم IPO چگونه کار می کند برای کسانی که علاقه مند به یادگیری بیشتر در مورد موضوع هستند. بیایید نگاهی به عملکرد IPOها تا کنون در سال 2022 بیندازیم.

IPO های 2022 چگونه با تاریخ اخیر مقایسه می شوند؟

وقتی به عملکرد عرضه های اولیه در سال 2022 نگاه می کنیم، باید آنها را با سال های گذشته مقایسه کنیم. سال‌های 2020 و 2021 با الهام از پیشنهادات شرکت‌های SPAC و چک سفید، افزایش فعالیت IPO را نشان دادند. متأسفانه، SPAC ها (در ادامه بیشتر در مورد آنها) تحت نظارت فزاینده ای از سوی SEC قرار گرفته اند، که باعث دلسردی تازه واردان به بازار شده است.

تعداد و اندازه IPOها

در حالی که سه ماهه اول سال 1 شاهد افزایش 2021 میلیارد دلاری 395 عرضه اولیه بود، سه ماهه اول سال 140 شاهد افزایش 1 میلیارد دلاری 2022 عرضه اولیه بود. اگر می‌خواهید کوچک‌نمایی کنید، اعداد پشت عرضه اولیه‌ها نگران‌کننده‌تر هستند. در سال 77، در مجموع 12.2 شرکت سهامی عام شدند و 2021 میلیارد دلار سرمایه جذب کردند. در نیمه اول سال جاری، بازار در مجموع 1,073 شرکت فقط 317 میلیارد دلار درآمد کسب کرده است. ساده ترین محاسبات به ما اجازه می دهد تا 92 عرضه عمومی را تا پایان سال پیش بینی کنیم. با حذف مقدار IPO برجسته دو سال گذشته، میانگین تعداد IPOها در یک سال معین در طول بیست و نوجوانی 9 بود.

A به روز رسانی اخیر در اینجا به وضوح نشان داد که IPO ها به دلیل رکود اقتصادی و بی ثباتی در بازارها سقوط کرده اند. همانطور که می توانید بگویید، در سال 2022 عرضه های اولیه کمتری به بازار می آید و به طور کلی پول کمتری تخصیص داده می شود.

چرا این اتفاق می افتد؟ چرا IPO ها در سال 2022 با مشکل مواجه هستند؟

گذشته از نوسانات آشکار بازار که بر همه شرکت ها تأثیر گذاشته است، تعداد آنها کاهش یافته است IPO هایی که از SPAC ها می آیند (شرکت های خرید با هدف ویژه)، و افزایش نرخ ها از سوی بانک های مرکزی به مارپیچ بازار منجر شد. رکود اقتصادی منجر به فروش وحشتناک شد زیرا شاهد کاهش ارزش بسیاری از شرکت‌ها با عوامل بنیادی قوی بودیم. این همچنین منجر به گمانه زنی در مورد یک رکود بالقوه منجر به گسترش بازار نزولی شده است.

با وجود ابهام زیاد در بازار، بسیاری از شرکت‌ها عجله نمی‌کنند تا برای تامین مالی سهام خود را به سهامی عام برسانند، زیرا یک IPO با زمان نامناسب می‌تواند میلیون‌ها دلار سرمایه بالقوه برای کسب‌وکار هزینه داشته باشد – یک IPO موفق می‌تواند آینده یک شرکت را برای سال‌های آینده تثبیت کند. اما یک IPO ناموفق می تواند همان شرکت را در باد معلق بگذارد. به طور خلاصه، زمان و درک مهم است.

در سمت سرمایه گذار، مردم نسبت به سهامی عام شدن شرکت های جدید در شرایط نامطلوب (یا فقط نامطمئن) اقتصاد کلان، اشتیاق کمتری دارند. بسیاری از سرمایه گذاران در مورد ریسک پذیری با IPO ها مردد هستند زیرا ممکن است شاهد کاهش قابل توجه ارزش خالص خود در سال 2022 بوده باشند.

برخی از موفق ترین IPO های سال 2022 تاکنون کدام ها هستند؟

شرکت TPG (TPG)

این شرکت سهامی خصوصی در اوایل سال 2022 با جذب 1.1 میلیارد دلار به ارزش 9.1 میلیارد دلار به سهامی عام تبدیل شد. اکثر شرکت‌های معاصر این شرکت حدود یک دهه زودتر وارد بازار عمومی شدند، بنابراین این IPO مدت‌ها در حال ساخت بود.

TPG در 13 ژانویه 2022 با قیمت 33.00 دلار افتتاح شد و روز را با قیمت 34.00 دلار به پایان رساند. قیمت فعلی 32.88 دلار است.

Bausch + Lomb Corporation (BLCO)

شرکت مراقبت از لنزهای تماسی و چشم در ماه مه سال 2022 عمومی شد. آنها 630 میلیون دلار جمع آوری کردند که ارزش بازاری 6.67 میلیارد دلاری را به شرکت داد.

BLCO در 6 می 2022 با قیمت 18.50 دلار افتتاح شد و روز را با قیمت 20.00 دلار بسته است. قیمت فعلی 16.75 دلار است.

Excelerate Energy, Inc. (EE)

این شرکت ال‌ان‌جی مستقر در وودلندز، تگزاس در ماه آوریل عمومی شد. آنها 384 میلیون دلار جمع آوری کردند که ارزش کل را به 2.4 میلیارد دلار رساند.

EE در 13 آوریل با قیمت 28.20 دلار افتتاح شد، سپس روز را با 26.85 دلار بسته شد. قیمت فعلی 25.32 دلار است.

Screaming Eagle Acquisition Corp. (SCRM)

Screaming Eagle یک شرکت چک سفید است که از ادغام، مبادله سهام، خرید دارایی و سایر معاملات تجاری مرتبط پشتیبانی می کند. آنها توانستند در آغاز سال 750 2022 میلیون دلار جمع آوری کنند.

SCRM در اول مارس با قیمت 1 دلار افتتاح شد و سپس روز را با قیمت 9.70 دلار به پایان رساند. قیمت فعلی 9.70 دلار است.

ProFrac Holding Corp. (PFHC)

این شرکت مستقر در تگزاس خدمات شکستگی و تکمیل هیدرولیک را به پروژه های اکتشاف و تولید بالادست آمریکای شمالی ارائه می دهد. آنها توانستند ۴۴۱.۶ میلیون دلار با IPO در ماه می به دست آورند.

PFHC در 13 می با قیمت 17.60 دلار افتتاح شد و سپس روز را با 18.11 دلار بسته شد. قیمت فعلی 19.62 دلار است.

همانطور که می توانید بگویید، برخی از IPO های بزرگ هنوز در سال 2022 وارد بازار می شوند، اما تعداد آنها بسیار کم بود. همچنین مهم است که توجه داشته باشیم که بخش مالی دوباره با عرضه اولیه سهام در سال 2022 پیشتاز شد و بخش فناوری سلامت در رتبه دوم قرار گرفت.

در آینده نزدیک چه انتظاری از IPO ها داریم؟

بر کسی پوشیده نیست که شرکت‌های با رشد سریع برای بررسی برنامه‌های رشد و بازنگری گزینه‌های تامین مالی وقت می‌گذارند. شرکت‌هایی که قبلاً با عرضه عمومی سهام به بازار عرضه می‌شدند، خودداری می‌کنند تا ببینند که مرکز شهر اقتصادی چگونه عمل می‌کند.

شک و تردید بیشتری در مورد زمان بندی عرضه اولیه سهام وجود دارد، زیرا هیچ توضیحی وجود ندارد که چه عوامل اقتصادی کلان در فرا رسیدن روز بزرگ نقش دارند.

افسوس که هنوز هستند برخی از IPOهایی که باید مراقب آنها باشید، در حالی که ماه های زیادی تا سال 2022 باقی مانده است. ما برخی از شرکت ها را بررسی کردیم تا ببینیم باید به دنبال کدام IPO باشید.

IPOهایی که باید مراقب آنها باشید

• راه راه: این پردازشگر پرداخت می تواند یکی از بزرگترین IPO های تمام دوران را ایجاد کند. Stripe توانست با روی آوردن جهان به خرید آنلاین رونق یابد. این شرکت امیدوار است برای توسعه مشاغل جدید مانند وام مشاغل کوچک، خدمات بانکی و سایر خدمات مالی، عمومی شود.
• اختلافات: این به پلت فرم پیام رسانی برای جامعه بازی های ویدیویی تبدیل شده است. ارزش این شرکت در حال حاضر 15 میلیارد دلار است و آنها جسورانه خرید 12 میلیارد دلاری را در سال 2021 رد کردند، بنابراین انتظارات بالاست.
• اینستاکارت: این یکی از مشاغلی است که در طول همه گیری منفجر شد. آنها به تازگی یک سه ماهه دوم سودآور را برای سال 2022 اعلام کردند و اخیرا ارزش شرکت را 24 میلیارد دلار اعلام کردند.
• ق: این یکی از محبوب ترین وب سایت ها و برنامه ها برای تابلوهای گفتگو است. جالب است که ببینیم بازار سهام چگونه به شرکتی که اخیراً به طور قابل توجهی بر بازار سهام تأثیر گذاشته است، واکنش نشان می دهد.
• VinFast: این شرکت خودروهای برقی مستقر در ویتنام به دنبال آغاز تحویل خودروهای شاسی بلند به آمریکای شمالی و اروپا تا پایان سال 2022 است. با برنامه ریزی برای افتتاح کارخانه ایالتی در سال 2024، این شرکت امیدوار است تا 3 میلیارد دلار از عرضه اولیه سهام جمع آوری کند.
• Mobileye: این شرکت در حال حاضر سهامی عام بوده و به دنبال بازگشت به بورس است. مدیر عامل شرکت اعلام کرده است که عدم ثبات و نوسانات بالا آنها را از عرضه اولیه عمومی دیگر بازمی دارد.

آنچه باید در مورد سرمایه گذاری در IPO بدانید

هنگام سرمایه گذاری در یک شرکت در مرحله IPO می تواند با پاداش های بالقوه همراه باشد، خطرات خاصی را نمی توان نادیده گرفت. هنگامی که در یک شرکت سهامی عام خرید می کنید، باید این موضوع را در نظر بگیرید که به طور کامل مشخص نیست بازار چگونه به وضعیت مالی واکنش نشان می دهد، چه رسد به بررسی دقیق عمومی. تشکیل پرونده های نظارتی، که حداقل سه ماه قبل از عرضه اولیه عمومی انجام می شود، مستلزم بررسی بی سابقه ای برای یک شرکت جوان از سوی بانکدار سرمایه گذاری، وکلا، حسابداران، کارشناسان SEC و سایرین است که برای درهم کردن جزئیات S-1 جمع شده اند. بیانیه ثبت نام در SEC

اگر قصد سرمایه گذاری در IPO را دارید، سه نکته سریع

1. برای تحقیق عینی در مورد این شرکت، حفر کنید.
2. فقط شرکت هایی را انتخاب کنید که دارای پذیره نویسی قوی هستند.
3. دفترچه کامل را بخوانید.

با این حال، ضروری است به یاد داشته باشید که هنوز اطلاعات زیادی در مورد یک شرکت خصوصی وجود دارد که نمی توان آنها را کشف کرد، بنابراین باید مراقب میزان سرمایه گذاری در یک IPO باشید.

قبل از خرید سهام در طول IPO باید موارد زیادی را در نظر گرفت، از جمله اینکه چگونه چنین سرمایه‌گذاری تعادل سبد کلی فرد را تغییر می‌دهد. در این زمینه، مهم است که استراتژی کلی سرمایه گذاری خود را در نظر بگیرید. تو می توانی امروز Q.ai را دانلود کنید برای دسترسی به استراتژی های سرمایه گذاری مبتنی بر هوش مصنوعی.