بالون جاسوسی چینی "یادآوری گرافیکی" خطرات بازار ژئوپلیتیک—در اینجا به چه معناست برای سهام

TOPLINE

به گفته Bank of، بالون جاسوسی چینی که هفته گذشته در سواحل کارولینای جنوبی سرنگون شد و طوفان آتش پس از آن در اطراف سه شی ناشناس دیگر در آمریکای شمالی "یادآوری گرافیکی از دنیای سیال و غیرقابل پیش بینی" است که سرمایه گذاران نادیده گرفتن آن احمقانه خواهند بود. آمریکا، که به سرمایه‌گذاران توصیه می‌کند در میان یک جو ناآرام ژئوپلیتیکی، سهام دفاعی با ارزش بالا را هدف قرار دهند.

حقایق اصلی

جوزف کوینلان و لورن سانفیلیپو از بانک خصوصی آمریکا در یادداشتی به مشتریان خود نوشتند که نسبت به سهام پیمانکاران دفاعی ایالات متحده خوش‌بین هستند و توضیح دادند که سرمایه‌گذاران باید «چشم‌های خود را به روی ریسک‌های ژئوپلیتیکی بیش از حد باز داشته باشند و پرتفوی‌ها را بر این اساس قرار دهند».

وال استریت در حال حاضر در این سهام دفاعی با ارزش بالا انباشته شده است، با سهام این شرکت چهار بزرگترین پیمانکاران نظامی ایالات متحده - لاکهید مارتین (4٪)، ریتون (4٪)، بوئینگ (5٪) و نورث روپ گرومن (5٪) - هر کدام از S&P 500 از زمان ایالات متحده بهتر عمل کردند. شلیک کردن بالون چینی 4 فوریه.

نیکلاس اوونز، تحلیلگر مورنینگ استار، گفت: اما همه موافق نیستند که یک بازی سهام از سوی هوپلا وجود دارد. فوربس در نظرات ایمیل شده دوشنبه، او "به سختی تحت فشار است که زاویه [برای] هر یک از سهام دفاعی را ببیند."

اونز خاطرنشان کرد که اگرچه فناوری نظامی، مانند جت جنگنده F-22 رپتور لاکهید مارتین که بالون بدنام را ساقط کرد، "لحظه ای سپری می کند"، "هیچ فرصت قابل سرمایه گذاری" وجود ندارد، زیرا این فناوری بسیار جدید نیست.

با این وجود، بانک آمریکا هشدار می دهد که ژئوپلیتیک ممکن است بازارها را در هر دو جهت متزلزل کند، و با اشاره به احتمال درگیری بین چین و تایوان، همراه با تشدید خونریزی بین روسیه و اوکراین، "نماینده یک پیکربندی قابل احتراق است که می تواند ... رشد و اژدر درآمدهای جهانی را مختل کند." یک چارچوب آتش بس یا صلح می تواند "بسیار صعودی" باشد.

نقل قول مهم

کن هربرت، تحلیلگر RBC Capital Markets گفت: «رویدادهای اخیر به یک روایت مثبت تر برای سهام دفاعی کمک خواهد کرد. فوربس، سهام General Dynamics، L3Harris، Lockheed Martin، Northrop Grumman و Raytheon را متمایز می کند. هربرت گفت، توجه به آشوب ژئوپلیتیکی باید «به چشم‌انداز هزینه‌های دفاعی حتی با توجه به سیاست‌های کنگره و عدم اطمینان اخیر مرتبط با سقف بدهی کمک کند».

پیشینه اصلی

بالون وارد حریم هوایی آمریکا 28 ژانویه، در طول یک هفته از آلاسکا به اقیانوس اطلس سفر می کند. آ سه تایی سایر اشیاء هنوز ناشناس آخر این هفته بر فراز ایالات متحده و کانادا ساقط شدند. کاخ سفید دارد رد شد منشا فرازمینی برای آخرین هواپیما است و گفت شواهدی وجود ندارد که آنها منشأ چینی داشته باشند، که نشان می دهد این سه شی احتمالا برای "مقصود تجاری یا خوش خیم" بوده اند. پکن عهد چهارشنبه برای انجام "اقدامات متقابل" نامشخص علیه ایالات متحده به دلیل پرتاب بادکنک خود.

واقعیت غافلگیرکننده

هوافضا و دفاع در حال حاضر یکی از بخش‌های با بهترین عملکرد در بازار سهام قبل از شکست بالون‌ها بود و در 8 ماه گذشته در مقایسه با زیان 12 درصدی S&P که همزمان با تهاجم روسیه به اوکراین بود، 8 درصد رشد داشت. به گفته کوینلان و سانفیلیپو، جنگ در اروپای شرقی "یک ناشناخته کلیدی باقی می ماند - یک کارت وحشی که می تواند در میان مدت تاثیر زیادی بر قیمت دارایی ها بگذارد."

شماره بزرگ

24 میلیارد دلار از زمان سرنگونی بالون جاسوسی چین، چهار پیمانکار بزرگ دفاعی ایالات متحده، این میزان سرمایه در بازار به دست آورده اند.

برای مطالعه بیشتر

کاخ سفید می‌گوید که بیگانگان پشت اجسام پرنده اخیر نبودند - اما هنوز مشخص نیست که چه کسی بوده است. (فوربس)

گزارش می گوید که ایالات متحده بالون جاسوسی را از زمانی که چین را ترک کرد - چند روز زودتر از آنچه قبلاً شناخته شده بود ردیابی کرد (فوربس)

بالون‌های جاسوسی تازه شروع هستند: سرمایه‌گذاری خطرپذیر به پنتاگون می‌پیوندد تا در جنگ فناوری کوانتومی چین را خنثی کند. (فوربس)