در این اندازه، سبد بازنشستگی شما برای صندوق های سرمایه گذاری بسیار بزرگ است

تو یاد گرفتی چرا پس از ورود به دوران بازنشستگی اجتناب از محصولات سرمایه گذاری مهم است. اگر خوش شانس باشید، می توانید، و شاید باید، قبل از به دست آوردن آن ساعت طلا، سرمایه گذاری های خود را به اوراق بهادار جداگانه تغییر دهید.

استفان تدی، شریک HoyleCohen، LLC در فینیکس می‌گوید: «معمولاً هر چه فرد از مالکیت سرمایه‌گذاری‌های فردی دورتر شود، هزینه‌ها بیشتر می‌شود. "این تابعی از پرداخت برای لایه های چندگانه مسئولیت است که توسط افراد، شرکت ها، مدیران و غیره نظارت می شود، زیرا هر لایه یک لایه اضافی از هزینه ها را ایجاد می کند."

تاریخ بازنشستگی شما نشان دهنده یکی از عواملی است که تعیین می کند چه زمانی باید سرمایه متقابل خود را برای ایجاد یک سبد خصوصی صرف کنید. شما همچنین باید ارزش کل سبد خود را کنترل کنید. ممکن است به شما بگوید که انتقال خود را تسریع کنید، یا ممکن است به شما بگوید که قبل از انجام تغییر، بیشتر صبر کنید.

کوچکترین اندازه دارایی که به شما امکان می دهد در اوراق بهادار فردی سرمایه گذاری کنید چیست؟

نسل های قبلی هنگام خرید و فروش سهام مجبور بودند با هزینه های معاملاتی مقابله کنند. این بر استراتژی معاملاتی آنها تأثیر گذاشت. آنها می خواستند از لات های عجیب و غریب اجتناب کنند - هر چیزی کمتر از 100 سهم. این بدان معنا بود که آنها قبل از شروع تجارت به اندازه دارایی بزرگتری نیاز داشتند.

امروزه تجارت بدون کمیسیون یک امر عادی است. علاوه بر این، بسیاری از کارگزاران به شما امکان خرید سهام کسری را می دهند. شما می توانید به معنای واقعی کلمه با فقط 100 دلار شروع کنید. با این حال، با این مقدار پول، خرید محصولات سرمایه گذاری به جای سرمایه گذاری در سهام منطقی تر است.

دیوید روزن استراک، مدیر و موسس برنامه ریزی ثروت وارتون در نیویورک می گوید: سرمایه گذاری در صندوق های سرمایه گذاری مشترک یا ETF مزایای زیادی دارد، از جمله تنوع ساده، حداقل نیازهای سرمایه گذاری کمتر، مدیریت حرفه ای صندوق، بهبود کارایی مالیات و نسبت هزینه پایین. شهر. "هرچه اندازه پرتفوی و اندازه موقعیت های فردی در پرتفوی کوچکتر باشد، سرمایه گذاری در اوراق بهادار منفرد کمتر خواهد بود."

با این حال، ساختن یک سبد سفارشی بدون توجه به اندازه دارایی‌هایتان امکان پذیر است.

تیلور کووار، مدیر عامل The Money Couple در لوفکین، تگزاس، می‌گوید: «فکر نمی‌کنم کوچک‌ترین اندازه وجود داشته باشد. من مشتریان زیادی با ارزش خالص پایین دارم که سال‌ها اوراق بهادار فردی شگفت‌انگیز دارند. این روش سرمایه گذاری وارن بافت است! شرکت های بزرگ مادام العمر بخرید. من طرفدار سهام و اوراق قرضه فردی برای هر کسی که در بازار فعال است هستم. این بدان معنی است که آنها تفاوت بین سهام و ETF ها را درک می کنند و به طور کلی از بازارها لذت می برند."

اگر کمتر پرخاشگر هستید، مشاوران مالی دستورالعمل هایی را در مورد محدودیت های اندازه عملی ارائه می دهند. در حالی که آنها روش های خاص خود را دارند، تمایل دارند حداقل اندازه های بسیار مشابهی را ارائه دهند.

اریک پرسوگنا، مالک و مدیر عامل One-Up Financial در ایری، پنسیلوانیا، می‌گوید: «من بر اساس حداقل‌های حساب برای حساب‌های مدیریت شده جداگانه به این موضوع بازگشته‌ام. به عنوان مثال، شواب یک سبد سهام مدیریت شده با سرمایه های بزرگ با حداقل حساب 100,000 دلاری ارائه می دهد. اگر یک سبد سهام متنوع در سطح جهانی از 40 درصد سهام بزرگ تشکیل شده باشد، به این معنی است که کوچکترین حسابی که من برای اجرای استراتژی های سهام فردی در نظر دارم، مثلاً یک سبد 60/40، 420,000 دلار خواهد بود. اگر مشتری توزیع‌هایی را از پورتفولیو دریافت کند، حداقل اندازه حساب برای استفاده از امنیت فردی احتمالاً بسیار بیشتر خواهد بود.

دنیس شیرشیکوف، استراتژیست در Awning در شهر نیویورک می گوید: «به طور کلی توصیه می شود که یک سبد دارای حداقل 100,000 تا 500,000 دلار باشد تا بتوان به راحتی در اوراق بهادار سرمایه گذاری کرد. «در این اندازه، یک سبد ممکن است دارای تنوع و نقدینگی کافی باشد تا امکان انتخاب سهام و اوراق قرضه را فراهم کند. برای پرتفوی های بزرگتر، انتقال از محصولات سرمایه گذاری به اوراق بهادار منفرد ممکن است سودمندتر باشد، زیرا می تواند کنترل بیشتری بر تخصیص دارایی های پرتفوی داشته باشد و به طور بالقوه کارایی مالیاتی بیشتری را ارائه دهد.

در حالی که این یک انتهای طیف را نشان می دهد، انتهای دیگری نیز وجود دارد.

دارایی های پرتفوی شما در چه اندازه ای برای صندوق های سرمایه گذاری بزرگ است؟

در برخی مواقع، به نفع شماست که از محصولات سرمایه گذاری به اوراق بهادار فردی بروید. درست مانند حداقل اندازه ای که در بالا ذکر شد، حداکثر اندازه ای که احتمالاً باید از صندوق های مشترک خارج شوید، مشخص نیست. عوامل شخصی زیادی وجود دارد که می تواند این را تعیین کند.

مینا تادروس، مدیرعامل Tadrus Capital LLC می‌گوید: «ارائه یک مبلغ مشخص دلاری برای زمانی که پرتفوی بازنشستگان باید از محصولات سرمایه‌گذاری به اوراق بهادار فردی منتقل شود، دشوار است، زیرا این امر به وضعیت مالی خاص، اهداف و تحمل ریسک بازنشستگان بستگی دارد. در تامپا با این حال، به عنوان یک قاعده کلی، اگر پرتفوی یک بازنشسته به اندازه کافی بزرگ باشد و آنها دانش مالی و تخصص لازم برای مدیریت سرمایه گذاری های خود را داشته باشند، ممکن است سرمایه گذاری مستقیم در اوراق بهادار به جای پرداخت هزینه های مرتبط، کارآمدتر و مقرون به صرفه تر باشد. با صندوق های سرمایه گذاری مشترک و سایر محصولات سرمایه گذاری.

برای متخصصان مالی باتجربه، واضح است که زمانی فرا خواهد رسید که باید یک سبد سفارشی از اوراق بهادار جداگانه ایجاد کنید.

گرت پولانکو، مدیر امور مالی در Independent Equity در فورت ورث می گوید: «پرتفوی دیگر نباید در محصولات سرمایه گذاری شود و در عوض وقتی به اندازه ای رسید که به بازنشستگان اجازه می دهد سبد سهام خود را متنوع کنند و در اوراق بهادار مختلف سرمایه گذاری کنند، مستقیماً در سهام و اوراق سرمایه گذاری شود. ، تگزاس "این اندازه متفاوت خواهد بود، اما به طور کلی توصیه می شود که یک بازنشسته قبل از اینکه از محصولات سرمایه گذاری دور شود و مستقیماً در سهام و اوراق قرضه سرمایه گذاری کند، اندازه پرتفوی حداقل 500,000 دلار داشته باشد."

اندازه 500,000 دلاری برای مدت طولانی به عنوان حداقل اندازه در هنگام استخدام یک مدیر پورتفولیوی خصوصی در نظر گرفته شده است، اگرچه امکان دریافت مدیریت شخصی برای اندازه های حساب کوچکتر نیز وجود دارد. با این حال، اندازه دقیق برای شما به شرایط خاص شما بستگی دارد.

تدی می‌گوید: «البته، جریان نقدی مورد انتظار فضایی را در اطراف این ارقام ایجاد می‌کند، زیرا مشارکت‌ها سهولت مدیریت را افزایش می‌دهند، جایی که برداشت‌های مستمر زیاد، عوارض مدیریت را افزایش می‌دهند. در عمل، من فکر می‌کنم 500 هزار دلار برای یک سبد رشد با استفاده از سهام منفرد سطح مناسبی است، و 1 میلیون دلار برای گنجاندن اوراق قرضه منفرد در پرتفوی، سطح مناسبی است. بسیاری از مردم دوست ندارند در مورد اوراق قرضه صحبت کنند، زیرا آنها آچاری را به چیزها می اندازند. اوراق قرضه معمولاً با افزایش 1,000 دلار معامله می شوند، و در حالی که هیچ کارمزد قابل مشاهده ای در معاملات اوراق قرضه وجود ندارد، یک اسپرد (تفاوت) بین قیمت خرید و قیمت فروش در هر لحظه از روز وجود دارد. هرچه تعداد اوراقی که در یک زمان معامله می شوند کمتر باشد، اسپرد بیشتر است و اسپرد معادل کارمزد است. فقط با چشم آموزش ندیده قابل مشاهده نیست.»

اگر می‌خواهید یک قاعده کلی به شما کمک کند تا تعیین کنید چه زمانی باید از محصولات سرمایه‌گذاری به اوراق بهادار منفرد روی بیاورید، ابتدا باید عواملی را که برای شما معنی دارند شناسایی کنید.

پولانکو می‌گوید: «به طور کلی، اندازه‌ای که سبد بازنشستگان باید از محصولات سرمایه‌گذاری به اوراق بهادار منفرد منتقل شود، به اهداف مالی، تحمل ریسک و دانش آنها از بازارهای مالی بستگی دارد. "به طور کلی توصیه می شود قبل از سرمایه گذاری در اوراق بهادار فردی حداقل 100,000 دلار و قبل از دور شدن از محصولات سرمایه گذاری و سرمایه گذاری مستقیم در سهام و اوراق قرضه حداقل 500,000 دلار داشته باشید."