غواصی عمیق قبل از تعطیلات سهام آمازون: AMZN Outlook پاییز 2022

گیرنده های کلیدی

• این زمان شلوغ ترین زمان سال برای آمازون به دلیل خرید همه تعطیلات بود. با این حال، سهام آمازون اخیرا با انتظارات پژمرده برای باقی مانده سال کاهش یافت.
• سهام آمازون -42.20% YTD در 14 نوامبر بسته شد و خدمات وب آمازون (AWS) همچنان سودآورترین بخش برای این شرکت است.
• اگرچه درآمد آمازون در سه ماهه سوم 15 درصد رشد کرد، اما این نگرانی وجود دارد که به دلیل ترس از رکود بر هزینه های مصرف کننده، سود برای سه ماهه چهارم صفر باشد.

غول تجارت الکترونیک به فروشگاهی تکی برای همه خریدهای ما، از خواربار تا هدایای کریسمس تبدیل شده بود. با این حال، امسال نگرانی هایی وجود دارد مبنی بر اینکه آمازون در طول فصل تعطیلات به دلیل تورم و ترس از رکود معلق در سال 2023، مانند گذشته سودآور نباشد.

عوامل اقتصاد کلان فعلی با افزایش رقابت ترکیب شده است زیرا والمارت خدمات تحویل خود را راه اندازی کرده و خرید حضوری دوباره بازگشته است.

ما قبل از تعطیلات به سهام آمازون می پردازیم تا ببینیم چه چیزی در فروشگاه وجود دارد.

آمازون امروز چگونه عمل می کند؟

آمازون اخیرا گزارش درآمد سه ماهه سوم خود را منتشر کرده است. در اینجا برخی از نکات برجسته از نتایج مالی سه ماهه سوم آمازون.

• آمازون درآمد 127.1 میلیارد دلاری را گزارش کرده است که نسبت به سال گذشته 15 درصد افزایش داشته است.
• سود خالص به 2.9 میلیارد دلار یا 0.28 دلار به ازای هر سهم کاهش یافت.
• خدمات وب آمازون فروش 20.5 میلیارد دلاری، + 27 درصد نسبت به سال گذشته داشته است.
• این نگرانی وجود دارد که سود سه ماهه چهارم 0 دلار باشد.
• هزینه های آمازون حدود 18 درصد افزایش یافت و به 124.6 میلیارد دلار رسید و این پنجمین سه ماهه متوالی است که هزینه ها سریعتر از درآمد افزایش یافته است.
• سهام آمازون پس از اعتراف به اینکه انتظار فروش کمتری در تعطیلات را داشتند، در معاملات پس از ساعت کاری تا 14 درصد کاهش یافت.

علیرغم گزارش نتایج مالی عمدتاً مثبت، قیمت سهام به دلیل دورنمای تیره باقی مانده سال، به دلیل عوامل کلان اقتصادی که بر هزینه های مصرف کننده تأثیر می گذارد، کاهش یافت.

آینده آمازون چیست؟

با نزدیک شدن به فصل تعطیلات، این چیزی است که می توانید از آمازون انتظار داشته باشید.

امتیازات Amazon Prime

آمازون پرایم اغلب برای حمل و نقل سریع و رایگان استفاده می شود، اما بسیاری از مشترکین از مزایای دیگر بهره مند می شوند. آمازون به تازگی اعلام کرده است که با افزودن حدود 98 میلیون آهنگ بدون آگهی، میزان محتوای موجود در پلتفرم آمازون موزیک را افزایش خواهد داد. اوایل سال گذشته، آمازون اعلام کرد که سرویس Prime 200 میلیون کاربر در سراسر جهان دارد. این سرویس به سرعت در حال رشد بود تا زمانی که رقبای جدید به راه افتادند.

رقابت با Walmart

بسیاری از مصرف کنندگان اکنون برای خرید آنلاین به Walmart روی می آورند. تخمین زده می شود که Walmart+ حدود 11 میلیون عضو دارد و بسیاری از خریداران آنلاین به این رقیب ارزش محور روی می آورند. این سرویس تنها از سپتامبر 2020 در دسترس بوده است، اما بسیاری از افراد قبلاً آن را تغییر داده اند. کریس کراکیولو، مدیر کل Walmart+، اظهار داشت که این خدمات بسیاری از خریدارانی را که از بودجه آگاه هستند جذب می کند، به طوری که حدود یک چهارم اعضا نوعی کمک دولتی دریافت می کنند. همچنین با بازگشت خرید حضوری، رقابت افزایش یافته است، زیرا مردم دیگر برای نیازهای خرید خود محدودیتی برای بیرون رفتن ندارند.

مشارکت آمازون ونمو

آمازون اعلام کرد که تا جمعه سیاه گزینه پرداخت Venmo را در ایالات متحده عرضه خواهد کرد. این مشارکت آمازون و ونمو اگر بسیاری از افراد تصمیم به استفاده از پلتفرم تجارت الکترونیکی داشته باشند اکنون که می توانند از حساب های Venmo خود به جای کارت اعتباری استفاده کنند، می تواند معامله مهمی باشد. ما به نظارت بر این مشارکت برای سنجش تأثیر آن ادامه خواهیم داد.

آیا باید در آمازون سرمایه گذاری کنید؟

قیمت سهام آمازون در 89.98 نوامبر به 8 دلار بسته شد، که به این معنی است که قیمت در سال حدود 47 درصد کاهش یافته است و به شدت از بالاترین سطح تاریخ خود یعنی 175.35 دلار در اواخر سال 2021 کاهش یافته است. آمازون با قیمت سهام به بازار سهام وارد شد. 18 دلار در سال 1997، بنابراین این شرکت قطعاً برای کسانی که به دنبال سرمایه گذاری در فناوری هستند، یک خرید فریبنده است. در حالی که سهام آمازون کاهش یافته است، لازم به ذکر است که چگونه کل بازار در سال 2022 ضربه خورده است. با این حال، نگرانی هایی وجود دارد که سهام آمازون به اوج خود رسیده است.

چند فاکتور وجود دارد که باید در حال حاضر قبل از سرمایه گذاری در آمازون در نظر بگیرید.

خدمات وب آمازون (AWS) همچنان سودآور است

AWS تنها بخش سودآور در آمازون است زیرا پلتفرم رایانش ابری توسط شرکت‌های بزرگی مانند نتفلیکس و ورایزون برای میزبانی خدمات خود استفاده می‌شود. این احتمال وجود دارد که در زندگی روزمره خود از سرویسی استفاده کنید که بر روی پلت فرم AWS اجرا می شود.

خدمات AWS زمانی به دست می‌آید که شرکت‌ها قراردادهای مالی با آمازون امضا می‌کنند و پرداخت‌ها در طول مدت قرارداد انجام می‌شود. به گفته آمازون، آنها در حال حاضر 104.3 میلیارد دلار درآمد قراردادی آتی برای جمع آوری از این بخش دارند. از آنجایی که AWS تنها در سه فصل اول سال 58.7 فروش خالص 2022 میلیارد دلاری را به ارمغان آورده است، به نظر می رسد این شرکت همچنان بر این بخش سودآور تکیه خواهد کرد.

گفتنی است، رشد AWS اخیراً اندکی کاهش یافته است. علیرغم سوددهی باقی ماندن، نرخ رشد کاهش یافت زیرا این نگرانی وجود داشت که مشتریان سازمانی با کاهش هزینه های مصرف کننده، سرمایه گذاری را کاهش دهند. در حالی که AWS سود 5.4 میلیارد دلاری را به ارمغان آورد، تحلیلگران انتظار رشد سالانه 31 درصدی در این بخش را داشتند.

محیط فعلی اقتصاد کلان

همانطور که در مقالات دیگر به طور گسترده به آن پرداختیم، محیط اقتصاد کلان فعلی تقریباً بر هر صنعت تأثیر می گذارد. با افزایش شدید تورم و افزایش مداوم نرخ بهره، بازار با عدم اطمینان زیادی روبرو است. آمازون به ویژه نسبت به فشارهای تورمی و بازگشت خرید حضوری از زمانی که محدودیت های همه گیر در سال گذشته کاهش یافته است، حساس است.

شما نمی توانید نقش تورم بالا را بر مخارج مصرف کننده نادیده بگیرید. آیا مردم به خرج کردن پول برای خریدهای اختیاری ادامه خواهند داد؟ این چیزی است که ما باید به آن توجه کنیم.

بدتر از همه، آمازون همچنین تحت تأثیر افزایش هزینه های سوخت است که باعث افزایش هزینه های حمل و نقل و انبارها می شود. این شرکت باید اقدامات کاهش هزینه را برای مبارزه با کاهش هزینه های مصرف کننده آغاز کند. آنها مجبور شدند افتتاح انبارها را به تعویق بیاندازند، استخدام را متوقف کنند و پروژه های آزمایشی را تعطیل کنند.

علاوه بر این، تغییرات نرخ ارز با تقویت دلار آمریکا بر فروش در سایر کشورها تأثیر گذاشت. ظاهراً فقط به خاطر همین موضوع حدود 5 میلیارد دلار کاهش درآمد داشتند. نمی توان گفت که چگونه این وضعیت در سه ماهه آینده تغییر خواهد کرد زیرا نرخ ارز اخیراً در نوسان بوده است.

پیش بینی فروش سبک در تعطیلات

در حالی که ما به طور قطع نمی دانیم که خرید مصرف کننده در این فصل تعطیلات چه واکنشی نشان خواهد داد، زیرا هنوز به طور رسمی وارد رکود نشده ایم، آمازون اعتراف کرد که پیش بینی فروش تعطیلات خوب به نظر نمی رسید. این شرکت پیش‌بینی کرد که درآمد بین 140 تا 148 میلیارد دلار در سه ماهه پایانی خواهد بود که بسیار کمتر از برآورد اولیه 156 میلیارد دلاری است. بدتر از آن، بیم آن می رود که به دلیل افزایش هزینه ها در سایر بخش ها، سود به صفر برسد.

پس از تعدیل انتظارات آمازون مبنی بر اینکه فروش تعطیلات کم خواهد بود، سهام در معاملات پس از ساعت کاری حدود 14 درصد کاهش یافت. بسیاری از خرده فروشان مستقل در آمازون نیز برای دوره تعطیلات کندتر از حد معمول آماده می شوند.

چگونه باید سرمایه گذاری کنید؟

همانطور که می توانید تصور کنید، در حال حاضر زمان دشواری برای تصمیم گیری برای سرمایه گذاری در کدام شرکت ها است زیرا نوسانات بازار هیچ نشانه ای از توقف نشان نمی دهد. از آنجایی که جهان همچنان با ترس از رکود معلق مقابله می کند، این نگرانی وجود دارد که شرکت ها درآمد بسیار کمتری نسبت به گزارش شده گزارش کنند که منجر به فروش بیشتر سهام در بازار خواهد شد.

اگر هنوز می خواهید در زمان تورم بالا و عدم اطمینان کلی بازار سرمایه گذاری کنید، ممکن است بخواهید نگاهی به کیت تورم Q.ai برای محافظت از سرمایه گذاری های خود می توانید فعال کنید حفاظت از نمونه کارها در هر زمان برای کمک به محافظت از سود و کاهش ضرر و زیان خود، صرف نظر از اینکه در چه صنایعی سرمایه گذاری می کنید.

خط پایین

در حالی که آمازون مترادف با خرید آنلاین است، ممکن است در حال حاضر به دلیل همه عدم اطمینان اقتصادی، زمان ایده آلی برای سرمایه گذاری در سهام آمازون نباشد. با وجود افزایش درآمد در سه ماهه سوم، قیمت سهام آمازون به طور شگفت انگیزی به سطوح پایینی می رسد. این ترس از هزینه های کمتر در تعطیلات می تواند باعث شود که سهام با کاهش اعتماد سرمایه گذاران، بیشتر سقوط کند.

امروز Q.ai را دانلود کنید برای دسترسی به استراتژی های سرمایه گذاری مبتنی بر هوش مصنوعی.