(بلومبرگ) - جیمز کیبه در اوج همه‌گیری کووید-19، با شغل خود به عنوان یک راننده تحویل بار اضافه‌کاری زیادی به همراه داشت و هزینه وام گرفتن در پایین‌ترین حد خود را به همراه داشت. او یک قایق و یک وسیله نقلیه سراسری اجاره کرد، و زمانی که بانکش خط اعتباری بزرگتری به او پیشنهاد داد، آن را به حداکثر رساند. سپس نرخ‌های بهره با سریع‌ترین سرعت خود در نسل‌ها شروع به افزایش کردند. و از آنجایی که خط اعتباری Kebe دارای نرخ شناور بود، پرداخت های ماهانه او نیز افزایش یافت. هزینه بدهی او اکنون به میزان 900 دلار کانادا (660 دلار) در ماه از حقوق پرداختی او بیشتر شده است، و او را راهی جز ورود به نوعی حمایت از طلبکار باقی می‌گذارد که باعث می‌شود اسباب‌بازی‌هایش بازپس گرفته شود و او را در بودجه‌ای کم برای این کار نگه دارد. آینده قابل پیش بینی. او با تلفن از خانه خود در غرب کلونا، در استان بریتیش کلمبیا در کانادا، گفت: "تا الان همیشه می توانستم جیر جیر کنم." حالا وقتی او در فروشگاه است، Kebe می گوید مانترای جدیدش این است: «آیا به این نیاز دارم؟ نه، من این کار را نمی‌کنم.» این خودداری در سرتاسر کانادا رایج‌تر می‌شود، زیرا خماری ناشی از وام‌گیری دوران همه‌گیری این کشور آغاز شده است. افزایش شدید نرخ‌های بهره در کانادا شبیه به سود ملی است، به‌ویژه در میان خریداران مسکن که از نرخ‌های پایین ارائه شده توسط وام‌های قابل تنظیم استفاده می‌کردند.
بیشترین خوانده شده از بلومبرگ
مصرف کنندگان کانادایی به طور ناگهانی باید پول بیشتری برای پرداخت های ماهانه ناگهانی بالاتر خود داشته باشند، چه با بستن کمربند خود یا انحلال دارایی ها. نحوه عملکرد آنها می‌تواند سرنخ‌هایی را ارائه دهد که آیا افزایش سریع نرخ بهره توسط بانک‌های مرکزی در سطح جهانی باید به پایان برسد یا اینکه آنها قبلاً بیش از حد پیش رفته‌اند.
بیشتر بخوانید: داغ ترین بازارهای مسکن جهان با یک تنظیم مجدد دردناک روبرو هستند
در ماه مارس گذشته، با افزایش غیرمنتظره تورم به بالاترین حد چهار دهه اخیر، بانک مرکزی کانادا به یکی از اولین بانک‌های مرکزی بزرگ در کمپین جهانی افزایش نرخ بهره تبدیل شد که با سرعتی تقریباً بی‌سابقه اجرا شد. این کشور در کمتر از 0.25 ماه، نرخ معیار خود را از 4.5٪ پایین ترین سطح همه گیری به 11٪ افزایش داد.
بانک مرکزی کانادا نیز از جمله اولین بانک هایی بود که از افزایش نرخ بهره فاصله گرفت و پس از افزایش در ژانویه نشان داد که اکنون که به نظر می رسد تورم در حال کاهش است، توقف ضروری است. در همین حال، فدرال رزرو ایالات متحده و سایر بانک های مرکزی می گویند که هنوز تمام نشده است. تونی استیلو، اقتصاددان مقیم تورنتو در Oxford Economics که پیش‌بینی می‌کند هزینه‌های مصرف‌کننده در کانادا 1.8 درصد از اوج دوران همه‌گیری کاهش می‌یابد، گفت: «ما باید یک رکود باشیم.» کشورها. یکی از دلایلی که بانک کانادا قبل از سایرین مکث کرد این بود که این آسیب‌پذیری‌ها کمی حادتر هستند.
کانادایی‌ها برای دهه‌ها جزو بدهکارترین مردم جهان توسعه‌یافته بوده‌اند، و نرخ‌های بهره پایینی که بانک مرکزی برای کمک به اقتصاد در گذر از همه‌گیری استفاده می‌کند، وام‌گیری آنها را به اوج جدیدی رساند. نسبت بدهی به درآمد این کشور تا پایان سال 185 به رکورد 2021 درصد رسید که بالاترین میزان در گروه هفت است. در مقایسه، این نسبت در ایالات متحده 101٪ و در بریتانیا 148٪ است.
مصرف کنندگان شروع به نشان دادن علائم استرس کرده اند. آخرین داده های ورشکستگی نشان می دهد که جهش 33 درصدی در پرونده های ژانویه نسبت به سال قبل. سهم خانوارهای بدهکار از پرداخت سود خود نیز از 2.07 درصد در سه ماهه سال 2022 به 1.86 درصد در سه ماهه منتهی به سپتامبر 2021 افزایش یافت.
اگرچه افزایش در هر دو این آمار از سطوح بسیار پایین است، و همچنان آنها را بسیار پایین تر از هنجارهای تاریخی قرار می دهد، شواهد حکایتی نشان می دهد که فشار از آن زمان افزایش یافته است.
استیسی یانچوک اولکسی، مدیر اجرایی Credit Counseling Canada، یک انجمن ملی و نهاد اعتباربخشی، گفت: «آنچه می‌بینیم این است که مصرف‌کنندگان تحت فشار هستند و نرخ ورشکستگی شروع به بالا رفتن به سطح قبل از همه‌گیری می‌کند، که نگران‌کننده است. مشاوران اعتباری غیر انتفاعی "مردمی که در حال مبارزه هستند، کاهش می دهند، و بنابراین من فکر می کنم هزینه های مصرف کننده با آنها کاهش می یابد."
این در حال حاضر در فروش خریدهای اختیاری مانند اتومبیل های لوکس و وسایل نقلیه تمام زمینی ظاهر شده است. اما منبع اصلی استرس و ضعف اقتصادی می تواند بازار مسکن باشد.
مانند بسیاری از کشورهای دیگر، بیشترین بخش از بدهی های همه گیر کانادایی صرف تامین مالی خرید خانه شد که باعث افزایش شدید ارزش املاک و مستغلات شد. اما با افزایش قیمت‌ها، تعداد بی‌سابقه‌ای از مردم به نرخ‌های بهره پایین‌تر ارائه شده توسط وام‌های مسکن با نرخ متغیر، با پرداخت‌های بهره که نرخ معیار بانک کانادا را دنبال می‌کند، روی آوردند.
بر اساس محاسبات بانک ملی کانادا، وام های قابل تنظیم اکنون حدود 30 درصد از کل وام های معوقه مسکن را تشکیل می دهند. این امر کانادایی ها را نسبت به صاحبان خانه در ایالات متحده آسیب پذیرتر می کند، جایی که تنها حدود 5 درصد از وام های مسکن دارای نرخ شناور هستند.
اگرچه اکثر وام‌های قابل تنظیم کانادایی‌ها پرداخت ثابت هستند، به این معنی که سود افزایش‌یافته ابتدا از بازپرداخت اصل ماهانه برداشته می‌شود، نرخ‌ها آنقدر سریع افزایش یافته‌اند که حداقل ۷۳ درصد از وام‌گیرندگان جدید در آن دسته اصلاً اصل وام را بازپرداخت نمی‌کنند. به گفته بانک ملی، این بدان معناست که آنها باید پرداخت های ماهانه خود را افزایش دهند یا چکی را به بانک خود قطع کنند تا موجودی را کاهش دهند.
یک اثر دوگانه نیز وجود دارد: با افزایش نرخ‌ها، قیمت‌های مسکن نیز کاهش یافته است، که منجر به کاهش ارزش سهام برای برخی از صاحبان خانه شده است، که فروش یا تامین مالی مجدد را برای آنها سخت‌تر می‌کند، مشابه آنچه در ایالات متحده در دوره قبل از آن اتفاق افتاد. بحران مالی 2008
استفان ماریون، اقتصاددان بانک ملی، درباره آخرین افزایش نرخ بهره در ژانویه گفت: "این خطر وجود دارد که این نی باشد که کمر شتر را می شکند." این افزایش تأثیری بر اقتصاد خواهد داشت.» در حال حاضر، نشانه های اولیه مبنی بر اینکه برخی از وام گیرندگان در مشکل هستند وجود دارد.
در تورنتو، بزرگ‌ترین شهر کانادا، تعداد خانه‌هایی که صاحبان آنها از پرداخت وام مسکن خود عقب مانده بودند و اجازه می‌داد آنها توسط وام‌دهنده توقیف و فروخته شود، در ماه فوریه به 35 رسید. بر اساس داده‌های گردآوری شده توسط دانیل فوچ، کارگزار و محقق مستغلات مستقر در تورنتو، سه سال پیش چنین فهرست‌های «قدرت فروش» وجود نداشت.
فوچ گفت که برخی از این فهرست‌ها را خودش مدیریت می‌کند و به نظر می‌رسد بیشتر مواردی هستند که از وام مسکن با نرخ متغیر برای تامین مالی یک ملک سرمایه‌گذاری استفاده شده است که پرداخت‌های بهره آن اکنون بیشتر از آنچه می‌توان در اجاره دریافت کرد، وام گیرنده را مجبور به نکول می‌کند. در بازارهای اصلی کانادا مانند استان های انتاریو و بریتیش کلمبیا، سرمایه گذاران حدود یک سوم سهام مسکن را تشکیل می دهند و از طریق جنون خرید همه گیر در بازار در سطح ملی فعال تر شدند.
فوچ در مورد فروش پریشان گفت: «تا زمانی که نرخ‌ها شروع به کاهش کنند، ادامه خواهد یافت. مردم مجبورند ماهانه یک بار وام مسکن خود را بپردازند، بنابراین هر ماه که نرخ‌ها بالا می‌رود، زمان بیشتری تحت تنش قرار می‌گیرند، و افراد بیشتری که نمی‌توانند از عهده پرداخت بدهی املاک سرمایه‌گذاری‌شان برآیند یا وام‌های مسکن خود را در خانه اصلی خود بپردازند. ”
با توجه به کاهش بیش از 15 درصدی قیمت مسکن در سراسر کشور، چنین فروش های مضطرب می تواند همچنان بر بازار تاثیر بگذارد، اگرچه افزایش اخیر قیمت ها در تورنتو ممکن است نشان دهد که بدترین کاهش قیمت ممکن است پایان یافته باشد.
اما با توجه به اینکه رونق همه گیر کمک می کند املاک و مستغلات و فعالیت های مرتبط با آن به سهم بی سابقه ای از کل اقتصاد در آن زمان برسند - فکر کنید ساخت و ساز و نوسازی و همچنین خرید و فروش - عقب نشینی در سطح صنعت که اکنون در حال انجام است احتمالاً مانند همه تأثیرات منفی خواهد داشت. از پیمانکاران گرفته تا توسعه دهندگان کار کمتری را می بینند. نظرسنجی بلومبرگ از اقتصاددانان نشان می دهد که کانادا ممکن است در حال حاضر به رکود نزدیک شده باشد.
پیتر اسپر، کارگزار وام مسکن در منطقه تورنتو که پس از تکیه بر وام‌های با نرخ متغیر برای تامین مالی واقعی خود، به شدت تحت تاثیر افزایش نرخ بهره قرار گرفت، گفت: "ما بسیار مقتصدتر هستیم و از امور مالی خود استفاده می کنیم." سرمایه گذاری در املاک پرداخت‌های خانه‌ای که او با همسر و دو فرزندش به اشتراک می‌گذارد تقریباً 3,000 دلار کانادا در ماه افزایش می‌یابد، در حالی که تفاوت بین هزینه‌های رهن و مبلغی که او در اجاره چهار آپارتمانی که به عنوان املاک سرمایه‌گذاری داشت، به 4,000 دلار کانادا افزایش یافت. یک ماه جریان نقدی منفی
اکنون او دو تا از آن کاندوها را فروخته است و قصد دارد کاندو سوم را فهرست کند، در حالی که بسته تلویزیون کابلی خود را لغو کرده و ترجیح می دهد قهوه را در خانه دم کند تا اینکه در آینده قابل پیش بینی در تیم هورتونز بخرد. اسپر گفت: «همه فقط کم می‌کنند و مراقب هزینه‌هایشان هستند. «مردم آنقدر دور نمی‌روند، آنقدر بیرون غذا نمی‌خورند. فکر می‌کنم با توجه به اینکه چقدر سریع اتفاق افتاد، شوک بزرگی بود.»
بیشترین خوانده شده از بلومبرگ Businessweek
© 2023 Bloomberg LP
منبع: https://finance.yahoo.com/news/nations-heavily-debted-consumers-face-141601893.html