3 تا از پربازده ترین قهرمانان سود سهام برای خرید

آشفتگی بازار سهام در سال جاری باعث دردسر قابل توجهی برای بسیاری از سرمایه گذاران شده است. با این حال، دوره‌هایی مانند این اجتناب‌ناپذیر هستند، و اگرچه تحمل آن دردناک است، اما فرصت‌های فوق‌العاده‌ای را برای سرمایه‌گذارانی با ذهنیت بلندمدت و صبر برای ادامه مسیر ایجاد می‌کند.

یکی از راه‌هایی که ما دوست داریم در این مسیر باقی بمانیم، تمرکز روی سهام‌هایی است که سود سهام پرداخت می‌کنند، و به‌ویژه، آن‌هایی که سابقه اثبات شده پرداخت سود سهام فزاینده به سهامداران دارند. گروه های زیادی از سهام وجود دارند که درجات مختلفی از طول عمر سود سهام دارند و یکی از موارد مورد علاقه ما قهرمانان سود سهام است.

قهرمانان سود سهام، سهامی هستند که حداقل برای 25 سال متوالی پرداخت های خود را افزایش داده اند. در آن گروه، می‌توانیم معیارهای خود را به آنهایی که بالاترین بازدهی را دارند محدود کنیم.

بیایید نگاهی دقیق‌تر به سه قهرمان سود سهام بیندازیم که همگی بازدهی بالایی دارند و معتقدیم امروز خریدهای خوبی هستند.

شما می توانید از VF استفاده کنید

اولین سهام ما VF Corp. (VFC) که یک طراح، بازاریاب و توزیع کننده پوشاک، کفش و لوازم جانبی برند سبک زندگی در اکثر نقاط جهان است. VF در سه بخش فعالیت می کند: Outdoor، Active، و Work، و مالک برخی از برندهای بسیار معروف، از جمله North Face، Timberland، Vans، Supreme و Dickies است.

VF کالاهای خود را از طریق طیف گسترده ای از فروشگاه های تخصصی، فروشگاه های بزرگ، زنجیره های ملی، تجار انبوه، مستقیم به مصرف کننده و فروشگاه های خرده فروشی خود به فروش می رساند. این شرکت در سال 1899 تاسیس شد، حدود 12 میلیارد دلار درآمد سالانه تولید می کند و با ارزش بازار کمتر از 11 میلیارد دلار معامله می کند.

VF در سال های اخیر سابقه رشد خاصی ندارد. در واقع، درآمدهای مورد انتظار امسال تقریباً برابر با سال 2014 است و بسیار کمتر از اوج سال 2018 است. و انتظار رشد 7 درصدی رو به جلو داشته باشید.

علیرغم عدم رشد اخیر، VF موفق شده است سود سهام خود را برای 49 سال متوالی افزایش دهد. برای شرکتی که محصولات اختیاری را به مصرف کنندگان می فروشد، توانایی مقابله با طوفان های اقتصادی و افزایش سود سهام برای نزدیک به نیم قرن بسیار چشمگیر است. در دهه گذشته، متوسط ​​رشد سالانه در پرداخت نیز بسیار بالا بوده است، کمی بیش از 10٪. ما معتقد نیستیم که نوعی از رشد سود سهام پایدار است، اما همچنین فکر می کنیم VF می تواند به افزایش پرداخت خود به طور نامحدود ادامه دهد.

ما نسبت پرداختی را در حدود دو سوم سود در سال جاری می بینیم، بنابراین در حالی که تا حدودی افزایش یافته است، به نقطه ای نزدیک نمی شود که ما در مورد ایمنی سود سهام نگران باشیم.

در نهایت، VF امروز 7 درصد بازدهی عظیم دارد، و آن را محکم در بازدهی قرار می‌دهد که عموماً به جای شرکت‌های پوشاک، به REIT و BDC اختصاص دارد. از نظر ما این یک شانس خرید بسیار قوی برای سرمایه گذاران متمرکز بر درآمد است.

یک REIT سالم

سهام بعدی ما یونیورسال یونیورسال سلامت املاک و مستغلات است (UHT) ، که یک REIT است که بر مراقبت های بهداشتی و امکانات مرتبط با خدمات انسانی تمرکز دارد. این شامل مواردی مانند بیمارستان های مراقبت های حاد، بیمارستان های توانبخشی، ساختمان های اداری پزشکی، بخش های اورژانس و مراکز مراقبت از کودکان می شود. این تراست مالک بخش ها یا همه 71 ملک مختلف در ایالات متحده است

یونیورسال در سال 1986 تاسیس شد و درآمد سالانه کمی کمتر از 90 میلیون دلار دارد و امروزه با ارزش بازار 616 میلیون دلار معامله می‌شود.

تاریخچه رشد یونیورسال در مورد انتظاراتی است که برای یک REIT انتظار می رود، با توجه به اینکه طبقه دارایی به طور کلی بر درآمد متمرکز است تا رشد درآمد. با این حال، یونیورسال در دهه گذشته بیش از 3 درصد رشد متوسط ​​سالانه درآمد را مدیریت کرده است که به رشد سود سهام آن کمک کرده است. در ادامه این الگو شاهد رشد 2.5 درصدی سود در سال های آینده هستیم.

سود سهام یونیورسال برای 36 سال متوالی افزایش یافته است، که آن را در شرکتی نادر در میان REIT قرار می دهد. دلیل آن این است که REIT ها کاملاً چرخه ای هستند و به دلیل اینکه عموماً کل درآمد خود را به عنوان سود سهام پرداخت می کنند، زمانی که درآمد کاهش می یابد، سود سهام نیز کاهش می یابد. در مورد یونیورسال اینطور نیست و به همین دلیل متمایز است.

سود سهام تنها در حدود 1.5 درصد در سال رشد کرده است، و با توجه به گسترش اندک درآمدی که پیش بینی می شود، شاهد چیزی مشابه در سال های آینده هستیم. علاوه بر این، نسبت پرداخت در حال نزدیک شدن به 80٪ است، بنابراین ما شاهد افزایش زیادی در آنجا نیستیم.

با این حال، سهام امروز حدود 6.2 درصد بازدهی دارد، بنابراین در حال حاضر یک سهم درآمدی بسیار قوی است، به ویژه با توجه به تاریخچه چشمگیر افزایش سود سهام.

یک برگه را ورق زدن'

سهام نهایی ما یونیورسال Corp. (ماوراء بنفش) که تامین کننده تنباکوی برگ و مواد گیاهی برای تولیدکنندگان محصولات تنباکو و مواد غذایی در سراسر جهان است. کسب و کار اصلی این شرکت تهیه، پردازش، بسته بندی و حمل تنباکوی برگ است که برای تولید محصولات مختلف مانند سیگار برگ و سیگار استفاده می شود. همچنین دارای یک تجارت کوچک مواد غذایی است که بر پایه سبزیجات، میوه ها و مواد خام گیاهی است.

یونیورسال در سال 1886 تاسیس شد، حدود 2 میلیارد دلار درآمد سالانه دارد و با ارزش بازار 1.2 میلیارد دلار معامله می کند.

یونیورسال همچنین در سال‌های اخیر با کمبود رشد مواجه بوده است، زیرا بازار تنباکوی برگ به دلیل کاهش نرخ سیگار در سراسر جهان همچنان در حال کاهش است. با این حال، ما فکر می‌کنیم که تلاش‌های شرکت برای صرفه‌جویی در هزینه، و اندازه آن در این بازار خاص، به این معنی است که می‌تواند رشد 1.5 درصدی را در آینده ایجاد کند.

جریان های نقدی ثابت یونیورسال این امکان را به آن داده است تا سود سهام را برای 51 سال متوالی افزایش دهد و آن را به یک پادشاه سود سهام تبدیل کند. میانگین افزایش در دهه گذشته کمی کمتر از 5 درصد بوده است، بنابراین سهام سطوح بالایی از درآمد و با نرخ های رشد قابل توجهی را فراهم کرده است.

نسبت پرداخت بسیار بالا در حدود 90 درصد است، اما با توجه به جریان‌های نقدی قابل پیش‌بینی و کمبود هزینه‌های سرمایه‌ای شرکت، هنوز فکر می‌کنیم که سود سهام احتمالاً همچنان افزایش می‌یابد، هرچند با نرخ‌های رشد پایین.

مانند سایر محصولات موجود در این لیست، یونیورسال بازدهی بسیار بالایی دارد که 6.5 درصد است.

افکار نهایی

در حالی که همه قهرمانان سود سهام ذاتاً صرفاً به دلیل رگه های افزایش سود سهام خود خرید نمی کنند، ما متوجه شدیم که VF Corp.، Universal Health و Universal Corp. دارای بازدهی فوق العاده و چشم انداز قوی برای سرمایه گذاران متمرکز بر سود سهام هستند. از آنجایی که قیمت همه آنها در سال 2022 کاهش یافته است، ارزش گذاری ها بهتر است، و بازدهی در بالاترین سطح چند ساله قرار دارد، که امروزه آنها را بسیار جذاب کرده است.