3 سود بسیار بزرگی که هر ماه جمع آوری می کنید

شکیبایی کلید موفقیت یک سرمایه گذار مخالف است.

وقتی ترس گسترده است خرید می کنیم. بازارهای خرسی دوستان ما هستند. بیایید بنشینیم و بگذاریم ارزش گذاری های بازار به ما برسد.

من اخیراً این را نوشتم بازار است این نزدیک به ارسال سیگنال خرید در سطح بازار است. بیایید برای پشتیبان گیری از کامیون آماده شویم.

امروز، ما در مورد اهداف درآمد بازنشستگی بحث خواهیم کرد بازدهی مضحک 12.9٪- در هر صورت، یک مجموعه خودپایه که به شما امکان می دهد به تنهایی با سود سهام زندگی کنید، می تواند پس از پشت سر گذاشتن سال های کاری، آرامش زیادی به شما بدهد.

و اگر این سود سهام هر 30 روز یا بیشتر در صندوق پستی یا حساب شما بیفتد، با قبض های ماهانه شما مطابقت داشته باشد ... خوب، حتی بهتر است.

قدرت سهام سود سهام ماهانه

امروز نامه را گرفتی؟ آیا صورتحساب‌هایی در آن وجود داشت - شاید صورت‌حساب وام مسکن شما، قبض آب شما، آخرین مورد از شرکت کابلی شما؟

خوب، اگر چنین است، فقط یک ماه دیگر صبر کنید، و به احتمال زیاد یک ماه دیگر دریافت خواهید کرد. تقریباً تمام هزینه های اصلی اینگونه است.

اما این نه چگونه اکثر بازنشستگان بخش قابل توجهی از درآمد خود را دریافت می کنند.

بازنشستگانی که به حکمت غالب گوش داده‌اند، سهام‌های بی‌تراشه را بار کرده‌اند، و به عنوان یک قاعده کلی، آن شرکت‌ها تمایل دارند سود سهام خود را پرداخت کنند. سه ماهه، نه ماهیانه. بنابراین، یک مشاور مالی ممکن است به شما بگوید که یک «تقویم سود تقسیمی» بسازید، که در آن اساساً مقدار معینی از چند سهام را خریداری می‌کنید که در ژانویه/آوریل/ژوئیه/اکتبر پرداخت می‌کنند، چند سهام دیگر که در فوریه/مه/آگوست پرداخت می‌کنند. نوامبر و چند مورد دیگر که در ماه مارس / ژوئن / سپتامبر / دسامبر پرداخت می کنند.

این ممکن است خسته کننده به نظر برسد، اما بدتر از آن: اگر اتفاقی برای یکی از آن سهام بیفتد، تقویم سود سهام شما برای یک حلقه پرتاب می شود، و شما ناگهان به پرداخت های بسیار «کلفت تر» نگاه خواهید کرد.

از سوی دیگر، سهام ماهانه سود سهام، نوع خاصی از پرداخت کنندگان سود سهام هستند که دقیقاً همان کاری را انجام می دهند که نامشان نشان می دهد: آنها هر ماه چک سود سهام را می نویسند که کاملاً با صورت حساب های ماهانه شما مطابقت دارد.

به هر حال، این تنها تفاوتی است که خواهید یافت. آنها در غیر این صورت هیچ تفاوتی با همتایان خود ندارند، اگرچه معمولاً پرداخت کنندگان سود سهام ماهانه را در میان نام های اختصاری پربازده پیدا خواهید کرد: تراست های سرمایه گذاری املاک و مستغلات (REIT)، شرکت های توسعه کسب و کار (BDCs) و صندوق های سرمایه گذاری بسته (CEF).

اما برای دریافت ایده ای از اینکه بازنشستگی شما با سرمایه گذاری در سهام سود ماهانه چقدر راحت تر می شود، جدول زیر را در نظر بگیرید. اول، برنامه تقسیم سود برای یک پرتفوی عجیب با بازده 12.9٪ است که از سهام "عادی" تشکیل شده است. در زیر آن درآمد حاصل از سه سهام سود ماهانه با بازدهی یکسان است—یک سه گانه بسیار واقعی که من می خواهم به شما نشان دهم!

هر دو تقریباً 64,500 دلار درآمد سالانه دارند - نه با یک تخم مرغ لانه میلیون دلاری. اما فقط با 500,000 دلار سرمایه گذاری.

تنها بر اساس ثبات، می دانم که کدام را انتخاب می کنم.

البته، همه ما می‌دانیم که نمی‌توانیم صرفاً بر اساس بازده یا فراوانی سود سهام به خرید سهام برویم. اینها باید شرکت‌های A+ باشند که برای چندین دهه به‌عنوان مباشر خوب صندوق‌های سرمایه‌گذاری ما عمل کنند. به هر حال، اگر چک ها دوام نداشته باشند، بازدهی غول پیکر (ماهانه یا غیره؟) چه سودی دارد؟

بیایید به سه سود ماهانه با میانگین بازدهی 12 درصدی نگاه کنیم تا ببینیم آیا هر یک از آنها امتیاز یک سبد بازنشستگی قابل اعتماد را دارند یا خیر.

چشم انداز سرمایه (PSEC)

عملکرد سود: ٪۱۰۰

چشم انداز سرمایه (PSEC) یکی از بزرگترین بازار است شرکت های توسعه کسب و کار (BDC). بیش از 375 سرمایه گذاری در طول عمر تجاری 18 ساله خود تامین مالی کرده است و در حال حاضر حدود 7.5 میلیارد دلار سرمایه گذاری در حدود 90 شرکت دارد.

کسب و کار اصلی PSEC اعطای وام در بازار متوسط ​​است که تقریباً 52 درصد از پرتفوی را تشکیل می دهد. این شرکت در شرکت های آمریکایی با EBITDA (درآمد قبل از بهره، مالیات، استهلاک و استهلاک) تا 150 میلیون دلار سرمایه گذاری می کند، عمدتاً از طریق وام های تضمین شده ارشد. اما بازوهایی نیز بر خریدهای بازار متوسط ​​(17٪)، سرمایه گذاری در املاک و مستغلات (عمدتاً چند خانواده) (18٪) و اوراق بهادار ساختار یافته (10٪) متمرکز است.

اندازه و مقیاس Prospect Capital یک مزیت ظاهری خواهد بود، اما مزیتی که واقعاً تا حد قابل توجهی از آن استفاده نکرده است. سهام تنها اندکی بهتر از یک صندوق با شاخص BDC در چند سال گذشته است.

یکی از نگران‌کننده‌ترین ایرادات PSEC که در اینجا نشان داده نشده است: سودی که هر چند ماهانه پرداخت می‌شود، به سختی به سرمایه‌گذاران احساس ثبات می‌دهد. پرداخت از سال 2014 دو بار کاهش یافته است. سود سهام فعلی به سختی توسط درآمد خالص بهره (NII) پوشش داده می شود.

اولین چیزی که PSEC برای آن در نظر گرفته است این است عمیق تخفیف - در حال حاضر، با 36 درصد تخفیف نسبت به ارزش خالص دارایی خود (NAV) معامله می شود. اما شما نه تنها شرکتی را خریداری می کنید که سابقه سود سهام ضعیفی دارد. شما همچنین در حال خرید شرکتی هستید که قرار گرفتن در معرض وام های با نرخ ثابت - بدهی در محیط نرخ بهره فعلی - بالاتر از میانگین صنعت است.

اعتماد نرم افزار Gabelli (GUT)

عملکرد سود: ٪۱۰۰

این احتمال وجود دارد که هنوز به پایان نرسیده باشد—که بازار فقط در حال هضم آخرین جوهر قرمز خود است و قبل از سقوط بعدی استراحت می کند. اگر چنین است، سهام ابزار باید همچنان به‌عنوان یک بازی دفاعی جذاب به نظر برسد. (ناگفته نماند، آنها برای هر سرمایه گذار بلندمدت سود سهام و بالاست فراهم می کنند.)

اما به جای بهره برداری از بازدهی 3 تا 4 درصدی صندوق های سرمایه گذاری مشترک سنتی و صندوق های قابل معامله در بورس، اجازه دهید صندوق بسته (CEF) درعوض-یکی که بازدهی تقریبا دو رقمی را به ما ارائه می دهد.

اعتماد نرم افزار Gabelli (GUT)، که دارای 87 سال تجربه صنعتی بین مدیران مشترک ماریو گابلی ​​و تیموتی وینتر است، از منظر هلدینگ یک صندوق بسیار ساده است که شرکت های اصلی برق و گاز را حمل می کند. انرژی NextEra (NEE), انرژی WEC (WEC) و دوک انرژی (DUK).

تفاوت GUT با سایر انواع صندوق، توانایی آن در استفاده از اهرم بدهی است (در حال حاضر با نرخ بالای 30٪)، که به آن اجازه می دهد تا نام های معتبر خود را دوبرابر کند - و سود ماهانه خود را فوق العاده شارژ کند، بنابراین 9٪ است. به علاوه عملکرد

پرچم قرمز بزرگ، با این حال، از یکی دیگر از ویژگی های CEF می آید. صندوق‌های بسته با تعداد ثابتی سهام معامله می‌کنند و در نتیجه می‌توانند با تخفیف یا حق بیمه به ارزش خالص دارایی خود (NAV) معامله کنند. حتی یک حق بیمه 5% یا 10% باید باعث توقف سرمایه گذار شود.اما Gabelli Utility Trust در پنج سال گذشته به طور میانگین با 56 درصد حق بیمه معامله شده است و در حال حاضر این حق بیمه نزدیک به 71 درصد است.

به بیان دیگر، شما به ازای هر دلار دارایی GUT 1.71 دلار می پردازید.

پایتخت ارکیده

عملکرد سود: ٪۱۰۰

پایتخت ارکیده (ORC) یکی از بالاترین بازدهی بازار را به خود می بالد که در حال نوشتن این مطلب بیش از 19 درصد است. بازدهی بسیار بالایی نیز دارد چشم پوشی از- اما آیا بازدهی بسیار بالایی دارد گذشت؟

ORC یک است تراست سرمایه گذاری املاک وام مسکن (mREIT). REIT سهام باغی شما صاحب ملک خواهد شد: مراکز خرید، ساختمان‌های آپارتمانی، بیمارستان‌ها، محدوده‌های رانندگی. اما تنها چیزی که یک mREIT معمولاً نگه می‌دارد، کاغذ است. یا به عبارت دقیق تر، وام های مسکن اوراق بهادار. به عنوان مثال، Orchid Capital در اوراق بهادار با پشتوانه وام مسکن مسکونی (MBS) معامله می کند، مانند اوراقی که توسط Fannie Mae و Freddie Mae منتشر شده است.

اما mREITها از REITهای سنتی تقلید می کنند، زیرا آنها همچنین باید حداقل 90٪ از درآمد مشمول مالیات خود را به عنوان سود سهام پرداخت کنند - و این منجر به سود سهام بسیار بالایی می شود که حتی برادران REIT سنتی آنها را شرمنده می کند.

آخرین سیلی به سرمایه گذاران در ماه مارس اعلام شد: کاهش 18 درصدی در پرداخت، از 4.5 سنت قبلی به 5.5 سنت برای هر سهم.

برت اوونز رئیس استراتژیست سرمایه گذاری است چشم انداز مخالف. برای ایده های عالی درآمد بیشتر ، آخرین نسخه ویژه خود را کپی کنید: پورتفولیوی بازنشستگی پیش از موعد شما: سودهای کلان - هر ماه - برای همیشه.

افشای: هیچ