برای اکثر مردم امروزه، حساب های پس انداز (بیشتر توسط بانک های مالی ارائه می شود) رایج ترین روشی است که مردم به دنبال حفظ ارزش پول نقد خود و کسب سود هستند. با باز کردن یک حساب بانکی، سرمایه گذاران می توانند پس انداز را شروع کنند تا نرخ بهره ثابتی را در آن پس انداز به دست آورند. در حالی که بیشتر این حساب‌های پس‌انداز برای تأمین تورم استفاده می‌شوند، اکثر آنها با ارائه نرخ‌های اسمی کمتر از تورم واقعی، ارزش واقعی پس‌انداز شما را کاهش می‌دهند.
بسته به کشور شما و گزینه های بانکی در دسترس شما، شانس این است که حتی سخاوتمندانه ترین حساب های پس انداز فقط پرداخت کنند. بین 1 تا 3 درصد APY (برای کشورهای توسعه یافته). و معمولاً برای اکثر کشورهای در حال توسعه کمتر از 8 درصد است که همگی هنوز از نرخ تورم مربوطه کمتر هستند. این نرخ ها اساساً به دلیل ساختار تسهیلات بانکی و تاکتیک های حداکثرسازی سود بسیار پایین است. هدف اصلی کسب سود (برای سهامداران بانک) است نه پس انداز.
با این حال، رشد عالی اکوسیستم مالی غیرمتمرکز (DeFi) در دو سال گذشته به پس انداز کنندگان نور جدیدی برای حفظ ارزش پول نقدشان داده است. DeFi به هر کسی در سراسر جهان اجازه می دهد تا نرخ بهره بالاتری کسب کند و به آنها کنترل بیشتری بر روی پول خود می دهد. پروتکل‌های سهامداری غیرمتمرکز بازدهی سخاوتمندانه‌تری را نسبت به بازار پس‌انداز سنتی ارائه می‌دهند، که برخی از آنها به 20% APY می‌رسد. پلتفرم هایی مانند Tezos (XTZ)، Cosmos (ATOM) و Polkadot (DOT) بالاتر از 6٪ APY در پس انداز ارائه می دهند.
چرا اکثر مردم هنوز حساب‌های پس‌انداز بانکی سنتی را به اکوسیستم DeFi ترجیح می‌دهند؟
مشکل نرخ ثابت در پلتفرمهای DeFi Staking
یکی از بزرگترین مشکلات در سیستم غیرمتمرکز پس انداز، نوسان قیمت ارزهای دیجیتال است. علیرغم بازدهی بالا، ارزهای دیجیتال به دلیل نوسانات خود مشهور هستند. بسته به مدت زمانی که کسی توکن های خود را به اشتراک می گذارد، بازده کلی ارائه شده در پلت فرم می تواند با ریسک نوسانات جبران شود.
به عنوان مثال، اگر ارزش ارز دیجیتالی که در اختیار دارید (سرمایه گذاری) در یک سال معین 10 درصد کاهش یابد. شما در استخری هستید که 15% APY را ارائه می دهد. شما تقریباً 5٪ از سرمایه خود بازگشت خواهید داشت. اگر قیمت کریپتو 20 درصد کاهش یابد، 10 درصد از سرمایه گذاری خود را از دست خواهید داد.
در حالی که نوسانات یک مشکل اصلی در ترغیب توده‌ها برای پیوستن به سهام DeFi است، حتی با بازدهی فوق‌العاده، تنها مانع پذیرش انبوه نیست. شرط بندی DeFi همچنین با چالش داشتن نرخ های انعطاف پذیر نسبت به نرخ ثابت مواجه است. بیشتر پلتفرمهای سهامداری نرخی دائماً در حال تغییر را در استخرهای نقدینگی خود به جای نرخ ثابت ارائه می‌کنند، زیرا به دلیل کارمزد معاملات متفاوت است. در حالی که ممکن است گاهی اوقات به نفع سرمایه گذار باشد، اکثر سرمایه گذاران نرخ ثابت مطمئنی را برای پس انداز خود ترجیح می دهند.
چرا سرمایه گذاران باید به دنبال فرصت هایی با نرخ ثابت نسبت به نرخ قابل تنظیم پس انداز خود در یک بازار بی ثبات باشند؟
- ایمنی: سرمایه گذاران معمولاً به دلیل نرخ بازده مطمئن، پس انداز با نرخ بهره ثابت را ترجیح می دهند. هنگامی که وجوه خود را در یک حساب سپرده ثابت سرمایه گذاری می کنید، می توانید نرخ بازدهی اعلام شده را دریافت کنید.
- آستانه مالیات برای بهره: یک حساب پس انداز سپرده ثابت، راحتی را برای سرمایه گذاران کوچک فراهم می کند، زیرا برای بازده های کوچک زیر یک آستانه خاص، مالیات دریافت نمی شود.
- وام با سپرده ثابت: نرخ سپرده ثابت همچنین ابزار قابل اعتمادی را برای نگه داشتن در صورت نیاز به وام سریع فراهم می کند. گرفتن وام در برابر سپرده های ثابت بسیار آسان است.
برای این منظور، اکوسیستم مالی غیرمتمرکز به آهستگی در حال پذیرش فرصت‌های سهام با نرخ ثابت است. Primex یکی از پلتفرمهای پیشرو DEX است که با پشتیبانی از نرخ‌ها با کارمزد معاملات و سود پلتفرم، فرصت‌های نرخ بهره ثابت را برای وام دهندگان ارائه می‌کند.
درک نرخ های ثابت در Primex DEX
پرایمکس یک پروتکل نقدینگی برای معاملات مارجین متقابل DEX-agnostic با مکانیسم های امتیازدهی است. در این پلتفرم، وام دهندگان نقدینگی را برای استخرها (یا سطل‌ها) فراهم می‌کنند که معامله‌گران می‌توانند از آن برای معاملات اهرمی استفاده کنند. سرمایه گذاران در این پلتفرم می توانند چندین جفت ارز دیجیتال را در استخر نقدینگی به اشتراک بگذارند تا انگیزه کسب کنند. این ارائه دهندگان نقدینگی سپس با استفاده از کارمزد معاملاتی جمع آوری شده در پلت فرم پرداخت می شوند.
در گذشته به دلیل ثابت نبودن کارمزدهای معاملاتی و نوسانات در بازار، نرخ بهره منعطف بود. برای حل مشکل نرخ انعطاف‌پذیر، Primex DEX نرخ‌های ثابت را معرفی کرد. با قفل کردن وجوه برای یک زمان مشخص، LP ها این فرصت را دارند که نرخ ثابتی را برای وجوه شرط بندی شده دریافت کنند. برخلاف یک حساب بانکی با نرخ ثابت، Primex به وام دهندگان کنترل کامل بر وجوه خود را می دهد و در عین حال حداکثر حریم خصوصی را در معاملات حفظ می کند.
هی! ما هیجان زده هستیم که برنامه کاربران اولیه Primex را اعلام کنیم!
Primex درها را برای معامله گران اولیه، ارائه دهندگان نقدینگی و نگهبانان باز کرد تا با تیم اصلی همکاری کنند و در آزمایش و توسعه پروتکل شرکت کنند.https://t.co/k8Jdyy57KB pic.twitter.com/EAEhMiDkVC
- Primex Finance (@primex_official) مارس 18، 2022
پرایمکس به غیر از ویژگی شرط بندی با نرخ ثابت، طیف گسترده ای از ویژگی ها را نیز به سهامداران ارائه می دهد. یکی از برجسته ترین ویژگی های DEX پلت فرم معاملاتی اهرمی آن است. معامله گران برای باز کردن یک موقعیت اهرمی به وثیقه نیاز ندارند، بلکه سپرده را قفل می کنند. پس از قفل شدن سپرده، معامله گران می توانند اهرمی تا 5 برابر وام بگیرند و سود کلی آنها را افزایش دهند. این پروتکل هیچ وجهی را به کیف پول خارجی منتقل نمی کند و در صورت انحلال، دارایی های قفل شده به پروتکل TVL منتقل می شود.
از دیگر ویژگی‌های این پلتفرم می‌توان به DEX زنجیره‌ای متقابل، مدل مدیریت ریسک برای دارایی‌ها، جفت‌های معاملاتی و معامله‌گران، و فرصت‌های کشاورزی بازده اشاره کرد. در نهایت، Primex همچنین شامل یک پروتکل امتیازدهی معامله گر مبتنی بر هوش مصنوعی است که به طور مداوم معامله گران را از طریق یک شبکه غیرمتمرکز از گره های مبتنی بر یادگیری ماشین نظارت و ارزیابی می کند. امتیاز دهی سطوح ریسک معامله گران و سطل های موجود را مشخص می کند. معامله گران با امتیاز بالا می توانند از نوسانات بالا جان سالم به در ببرند و موقعیت های خود را حتی زمانی که به قیمت انحلال نزدیک می شوند حفظ کنند.
کلمات نهایی
نوسانات همچنان مانعی برای ورود کاربران جدید در فضای مالی غیرمتمرکز است. بسیاری از سرمایه گذاران ترجیح می دهند نرخ پس انداز خود را به جای نرخ های نوسان به دلیل تعهدات مالیاتی، ثابت نگه دارند. افزایش نرخ‌های ثابت در DEX و پلتفرمهای سرمایه‌گذاری مسیر جدیدی را برای سرمایه‌گذاران ایجاد می‌کند و از سرمایه‌گذاران ریسک‌گریز و سنتی در اکوسیستم استقبال می‌کند.
منبع: https://www.cryptonewsz.com/why-crypto-dexs-are-increasingly-embracing-fixed-stakings-rate/